بلغت أرباح مونيتا 5.5 مليار كرونة تشيكية في الأشهر التسعة الأولى من 2026، بزيادة 12.7% عن الفترة نفسها من العام السابق، إذ رفع البنك التشيكي الحد الأدنى المستهدف لصافي أرباح العام بأكمله إلى 7.1 مليار كرونة تشيكية. وفي مناقشة الأرباح بتاريخ 23 أكتوبر 2026، ألمحت الإدارة أيضًا إلى احتمال رفع هدف الأرباح لعام 2027، لكنها قررت عدم توزيع أرباح استثنائي هذا العام بسبب اعتبارات السيولة.
أبرز النقاط
- دعمت زيادة دخل الفوائد واستقرار المصروفات التشغيلية نمو الأرباح خلال الأشهر التسعة.
- يتجاوز الحد الأدنى المعدّل لهدف أرباح 2026 التوقعات الأصلية بمقدار 500 مليون كرونة تشيكية.
- تتوقع الإدارة تحديث هدف أرباح 2027 بالتزامن مع إعلان نتائج العام بأكمله 2026.
استفادت أرباح مونيتا من الإقراض وإعادة تسعير الرهون العقارية
ارتفع الدخل التشغيلي بنسبة 8.2% على أساس سنوي إلى 11.2 مليار كرونة تشيكية في الأشهر التسعة الأولى، بينما استقرت المصروفات التشغيلية عند 4.2 مليار كرونة تشيكية. وانخفضت نسبة التكلفة إلى الدخل إلى 37.4%، ما يبيّن أن نمو الدخل فاق نمو قاعدة التكاليف التشغيلية للبنك.
ارتفع صافي دخل الفوائد بنسبة 9.7% إلى ما يقارب 8 مليارات كرونة تشيكية. وعزا المدير المالي يان فريتشيك هذا التحسن إلى تسارع الإقراض وإعادة تسعير الرهون العقارية، إلى جانب ارتفاع دخل الخزينة، وهو ما قابله جزئيًا ارتفاع مصروفات فوائد الودائع.
نما صافي دخل الفوائد في الربع الثالث بنسبة 12.1% مقارنة بالعام السابق، وبنسبة 5.5% مقارنة بالربع السابق. وبلغ هامش صافي الفائدة الفصلي 220 نقطة أساس. ووصفت مونيتا هذا الربع بأنه الأكثر ربحية منذ إدراجها للتداول العام، رغم أن الأرقام المقدمة لا تحدد صافي الربح المستقل للربع.
توسعت محفظة القروض بنسبة 10.4% على أساس سنوي إلى 317.6 مليار كرونة تشيكية. وبلغ إجمالي الإقراض الجديد منذ بداية العام 76.6 مليار كرونة تشيكية، بزيادة 39.2%، مع مساهمة الإقراض للأفراد والشركات على حد سواء.
| البند | التفاصيل |
|---|---|
| توقعات الدخل التشغيلي لعام 2026 | 15 مليار كرونة تشيكية |
| توقعات نمو الإقراض لعام 2026 | 8.5%–10.5% |
| توقعات نمو الودائع لعام 2026 | 2.5%–3.5% |
| توقعات هامش صافي الفائدة لعام 2026 | 210–215 نقطة أساس |
| توقعات تكلفة المخاطر لعام 2026 | 20–30 نقطة أساس |
تظل التوقعات الأعلى لعام 2026 منفصلة عن توقعات 2027
سيعادل الحد الأدنى الجديد لهدف صافي الأرباح، البالغ 7.1 مليار كرونة تشيكية، أرباحًا متوقعة قدرها 13.9 كرونة تشيكية للسهم إذا تحقق. وهذه توقعات، وليست الأرباح البالغة 10.8 كرونة تشيكية للسهم المسجلة في الأشهر التسعة الأولى.
قال الرئيس التنفيذي توماس سبورني إن رفع الحد الأدنى لهدف صافي الأرباح لعام 2027 مرجح للغاية ما لم تتغير الظروف بصورة جوهرية. ولم يُعلن عن قيمة معدّلة؛ ومن المقرر صدور التحديث الرسمي بالتزامن مع النتائج السنوية لعام 2026.
تظل إعادة تسعير الرهون العقارية جزءًا من التوقعات. وقال فريتشيك إن رهونًا عقارية بقيمة 28 مليار كرونة تشيكية ستُعاد تسعيرها في 2027، بينما ذكر سبورني أن نسبة الاحتفاظ بالعملاء في الرهون العقارية التي أُعيد تسعيرها تجاوزت 85%.
أولويات السيولة تحدّ من التوزيعات الاستثنائية
زادت ودائع العملاء بنسبة 4.5% على أساس سنوي، بوتيرة أبطأ من نمو الإقراض. وارتفعت نسبة القروض إلى الودائع إلى 70% من 66%، بينما تراجعت نسبة تغطية السيولة إلى 282% من 335%.
استشهد سبورني بالمنافسة على الودائع، ونمو الإقراض، وتحويل الودائع إلى منتجات الثروات، والاستدعاء المخطط له في يناير 2027 لسند من الشريحة الثانية بقيمة 2.6 مليار كرونة تشيكية، بوصفها أسبابًا للحفاظ على السيولة بدلًا من توزيع أرباح استثنائي.
أعلنت مونيتا أن إجمالي كفاية رأس المال بلغ 19.03%، وأن نسبة رأس المال الأساسي من الشريحة الأولى بلغت 13.1%، وكفاية متطلبات الحد الأدنى للأموال الخاصة والالتزامات المؤهلة (MREL) بلغت 27.4%. وتوضح مقاربة البنك الوطني التشيكي لمتطلبات MREL كيف توفر المتطلبات الخاصة بكل مؤسسة موارد لامتصاص الخسائر وإعادة الرسملة؛ لكنها لا تثبت النسبة التي أعلنتها مونيتا.
تظل تكاليف الائتمان ضمن التوقعات المشددة
بلغت تكلفة المخاطر خلال الأشهر التسعة 492 مليون كرونة تشيكية، أو 22 نقطة أساس. وقال كبير مسؤولي المخاطر كارل فويكت إن النتيجة استفادت من مكاسب قدرها 65 مليون كرونة تشيكية من بيع القروض المتعثرة، وتحرير مبالغ من التعديلات الإدارية، وتحديث توقعات الاقتصاد الكلي.
انخفضت أرصدة القروض المتعثرة بنسبة 7.3% إلى أقل بقليل من 3 مليارات كرونة تشيكية، وبلغت نسبتها أدنى مستوى على الإطلاق. ومع ذلك، تتوقع الإدارة أن تتجه تكاليف الائتمان بعد 2026 نحو مستوى أكثر اعتيادية، وهو ما يعكسه نطاقها متوسط الأجل البالغ 25–45 نقطة أساس.
المحطة التالية
المحطة التالية المؤكدة في التوقعات هي إعلان نتائج مونيتا للعام بأكمله 2026، حيث تعتزم الإدارة تحديث الحد الأدنى لهدف أرباح 2027 رسميًا.
اقرأ المزيد من الأخبار
إخلاء المسؤولية
يقدم هذا المقال من FinanceVelix معلومات عامة، وليس نصيحة مالية أو استثمارية أو قانونية أو ضريبية مخصصة. قد تتغير أسعار السوق وأسعار الفائدة والظروف الاقتصادية؛ وتنطوي الاستثمارات على مخاطر الخسارة. وتعكس الحقائق المواد المتاحة وقت النشر وقد تتغير. تحقّق بصورة مستقلة من المعلومات المهمة واستشر مختصًا مؤهلًا عند الحاجة. ولا يُعد ذكر أي أصل أو شركة أو خدمة تزكيةً لها.
تعليقات
كن محترما. لا رسائل مزعجة أو انتحال شخصية أو بيانات اعتماد خاصة. تظهر المنشورات والتعليقات العادية فورا؛ تحفظ الروابط المشبوهة للمراجعة.
يرجى الانتظار...