Volta Finances NAV var 243,5 mio. €, svarende til 6,66 € pr. aktie, ved udgangen af september 2026, efter at investeringsselskabet havde opnået et nettoafkast på minus 0,4 % for måneden.

Vigtigste pointer

  • CLO-egenkapitalpositioner gav et afkast på minus 1,8 % i september, mens CLO-gæld gav et afkast på 0,4 %.
  • Fonden havde cirka 33,4 mio. € i kontanter og likvide beholdninger ved månedens udgang.
  • Volta købte CLO-trancher med en enkelt B-rating i Europa for 7,3 mio. € fordelt på tre trancher.

Volta Finances NAV og porteføljeafkast

BNP Paribas Asset Management, Voltas investeringsforvalter, offentliggjorde septemberrapporten den 29. oktober 2026. Fonden genererede renteindtægter på cirka 19,9 mio. € i løbet af de foregående seks måneder, svarende til omkring 16 % af den seneste NAV på annualiseret basis.

Afkastet varierede på tværs af porteføljen: CLO-egenkapitaltrancher faldt, mens CLO-gældstrancher steg. Tallene for aktivklasserne afspejler ændringer i markedsværdien og modtagne betalinger, men udelukker ændringer i valutakurser mellem valutaer; forvalteren bemærkede dog, at visse resterende valutaeffekter stadig kan påvirke den samlede porteføljeværdi.

Omkring 1,02 % af NAV for september bestod af investeringer, hvis værdier ved månedens udgang normalt først bliver tilgængelige, efter at Volta har offentliggjort sin NAV. Disse beholdninger blev værdiansat på grundlag af den senest tilgængelige NAV eller noterede pris for fonden.

CLO-køb og kontantbeholdninger

I september købte Volta de tre europæiske CLO-trancher med en enkelt B-rating til diskonteringsmarginer på cirka 1.000 basispoint. Fonden købte også tre mindre CLO-egenkapitalpositioner efter et fald i lånepriserne.

Fonden indskød sin forholdsmæssige andel af yderligere egenkapital i forbindelse med en CLO-reset, hvor den var en minoritetsinvestor i egenkapitalen, og sikrede sig en rabat på 10 basispoint på forvaltningshonoraret for den nyindskudte egenkapital.

Forvalteren oplyste, at den fortsat søgte efter muligheder inden for CLO-egenkapital, samtidig med at den fastholdt en større allokering til mezzanin-CLO-trancher på grund af usikkerheden på markedet. Voltas investeringsmål og CLO-fokus omfatter bevarelse af kapital gennem kreditcyklussen og bestræbelser på at opnå en stabil strøm af udbytteindtægter.

Læs flere nyheder

Flere nyheder fra FinanceVelix

Ansvarsfraskrivelse

Denne artikel fra FinanceVelix indeholder generelle oplysninger, ikke personlig finansiel, investeringsmæssig, juridisk eller skattemæssig rådgivning. Markedspriser, renter og økonomiske forhold kan ændre sig; investeringer indebærer risiko for tab. Oplysningerne afspejler det materiale, der var tilgængeligt på offentliggørelsestidspunktet, og kan ændre sig. Kontrollér selv vigtige oplysninger, og rådfør dig om nødvendigt med en kvalificeret fagperson. Omtale af et aktiv, en virksomhed eller en tjeneste er ikke en anbefaling.