Yhdysvaltalaisista perheistä aiempaa suurempi osuus joutui vuonna 2025 maksamaan erityisen suuria velanhoitomenoja, vaikka mediaanitulot ja -varallisuus kasvoivat. Näin käy ilmi Federal Reserven kyselytuloksista, jotka julkaistiin 9. lokakuuta 2026. Niiden perheiden osuus, joiden velanhoitomenot ylittivät 40 prosenttia tuloista, nousi vuoden 2022 6,5 prosentista 8,6 prosenttiin. Osuus palasi vuoden 2013 tasolle. Tulokset osoittavat, että perheiden talouden kohenemiseen liittyi joidenkin kotitalouksien kohdalla suurempi maksuvelvoitteiden aiheuttama paine.
Keskeiset huomiot
- Suuri velanhoitomenojen taakka yleistyi, vaikka velkaa omaavien perheiden osuus sekä velkojen mediaani- ja keskiarvosaldot pysyivät pääosin ennallaan.
- Perheiden reaalinen mediaanitulo kasvoi 7 prosenttia 82 200 dollariin, kun taas reaalinen nettovarallisuuden mediaani nousi 2 prosenttia 215 900 dollariin.
- Osakemarkkinoille osallistuminen väheni hieman, mutta osakkeita omistavien perheiden osakeomistusten mediaani kasvoi 36 prosenttia 77 400 dollariin.
Sisällysluettelo
- Perheiden taloutta rasittaa aiempaa suurempi velkataakka
- Tulot ja varallisuus kehittyivät eri tavoin eri perheissä
- Asuminen ja sijoitukset: omistus ja arvo
- Mitä kysely kattaa
- Yhteenveto
Perheiden taloutta rasittaa aiempaa suurempi velkataakka
Selkein merkki kasvaneesta taloudellisesta paineesta oli niiden perheiden osuuden kasvu, joiden velanhoitomenot veivät yli 40 prosenttia tuloista. Fed luokittelee nämä perheet sellaisiksi, joiden maksuvelvoitteet ovat tuloihin nähden erityisen suuret.
Kasvuun ei liittynyt velkaantumisen yleisempää yleistymistä. Noin 77 prosentilla perheistä oli jonkinlaista velkaa, mikä oli suunnilleen yhtä paljon kuin edellisessä kyselyssä. Myös velkojen mediaani- ja keskiarvosaldot pysyivät vuoden 2022 tasolla.
Nämä mittarit kuvaavat kotitalouksien velkaantumisen eri puolia. Mediaani- ja keskimääräisten velkasaldojen pysyminen ennallaan ei tarkoita, että maksutaakka olisi pysynyt ennallaan: kyselyssä suuriin maksuihin liittyvän kynnysarvon ylittävien perheiden osuus kasvoi. Kyselyssä ei raportoitu, että kokonaisvelkaantuminen olisi pysynyt ennallaan.
| Kohde | Tiedot |
|---|---|
| Asunnonomistus | 66 prosenttia vuonna 2025, suunnilleen ennallaan vuodesta 2022. |
| Asuntojen nettoarvon mediaani | Asunnonomistajilla 230 000 dollaria vuonna 2025, kun se oli 218 900 dollaria vuonna 2022. |
| Osallistuminen eläkesäästämiseen | Noin 65 prosenttia vuonna 2025, hieman enemmän; tilityyppisiä eläkesäästösuunnitelmia omistavien perheiden saldojen mediaani ja keskiarvo kasvoivat. |
| Osakemarkkinoille osallistuminen | 56 prosenttia vuonna 2025, kun osuus oli 58 prosenttia vuonna 2022; sisältää suorat ja välilliset omistukset. |
| Osakeomistusten mediaani | Osakkeita omistavilla perheillä 77 400 dollaria vuonna 2025, 36 prosenttia enemmän kuin vuoden 2022 56 900 dollaria. |
Tulot ja varallisuus kehittyivät eri tavoin eri perheissä
Perheiden reaalinen mediaanitulo kasvoi kyselyiden välillä 7 prosenttia 82 200 dollariin, mutta reaalinen keskitulo laski 6 prosenttia 145 200 dollariin. Ero on merkityksellinen, sillä mediaani kuvaa jakauman keskimmäistä arvoa, kun taas keskiarvo kuvaa aritmeettista keskiarvoa.
Jakaumaa koskevat tulokset tarkentavat tätä eroa. Tulojakauman ja nettovarallisuuden jakauman alapäissä olevien perheiden tulojen mediaani ja keskiarvo kasvoivat maltillisesti, kun taas jakaumien yläpäässä olevilla ne laskivat.
Varallisuus kasvoi molemmilla keskeisillä mittareilla. Reaalinen nettovarallisuuden mediaani nousi 2 prosenttia 215 900 dollariin, ja reaalinen nettovarallisuuden keskiarvo kasvoi 7 prosenttia 1,24 miljoonaan dollariin. Useimpien perheiden varallisuuden mediaani ja keskiarvo kasvoivat tulo- ja nettovarallisuusjakauman eri osissa.
Asuminen ja sijoitukset: omistus ja arvo
Omaisuuden omistus ja sen arvo eivät aina kehittyneet samaan suuntaan. Asunnonomistus pysyi suunnilleen ennallaan, mutta asunnonomistajien asuntojen nettoarvon mediaani oli suurempi. Osakemarkkinoille osallistuminen väheni, vaikka osakkeita omistavien perheiden omistusten mediaani kasvoi huomattavasti.
Asuntoja koskevassa vertailussa tarkastellaan kummankin kyselyn asunnonomistajia, eikä se osoita samojen perheiden varallisuuden kasvaneen ajan mittaan. Asunnon nettoarvo tarkoittaa asunnon arvoa vähennettynä asuntoon kohdistuvilla veloilla, kuten asuntolainalla.
Mitä kysely kattaa
Survey of Consumer Finances antaa edustavan kuvan yhdysvaltalaisten perheiden varoista, lainanotosta ja pankkipalvelujen käytöstä. Kysely on nykyisessä muodossaan toteutettu kolmen vuoden välein vuodesta 1989 lähtien, mikä mahdollistaa peräkkäisten kyselyiden vertailun.
Chicagon yliopiston NORC toteuttaa kyselyn hallintoneuvoston puolesta. Osallistujat valitaan satunnaisesti 119 maantieteelliseltä alueelta, joihin kuuluu suurkaupunkialueita ja maaseudun piirikuntia. Valinnassa käytetään tieteellisiä otantamenetelmiä, joiden tarkoituksena on tehdä otoksesta edustava kuva yhdysvaltalaisista perheistä.
Tulosten lisäksi hallintoneuvosto julkaisi yhteenvedon vuosien 2022 ja 2025 välisistä muutoksista, interaktiivisen kaaviokokoelman sekä lisää julkisia tutkimusaineistoja. Nämä tulokset perustuvat Federal Reserven hallintoneuvoston raporttiin vuoden 2025 Survey of Consumer Finances -kyselystä.
Yhteenveto
Kysely antaa ristiriitaisen kuvan: mediaanitulot ja -varallisuus kasvoivat, mutta yhä useammalla perheellä oli suuria velanhoitomenoja. Tulosten ymmärtämisen kannalta on olennaista erottaa toisistaan perheiden omistama omaisuus, niiden velat ja se, kuinka suuri osuus tuloista kuluu velkojen maksuun.
Lue lisää uutisia
Vastuuvapauslauseke
Tämä FinanceVelix-artikkeli sisältää yleistä tietoa, eikä se ole henkilökohtaista talous-, sijoitus-, laki- tai veroneuvontaa. Markkinahinnat, korot ja taloudelliset olosuhteet voivat muuttua; sijoituksiin liittyy tappion riski. Tosiasiat perustuvat julkaisuhetkellä saatavilla olleeseen aineistoon ja voivat muuttua. Tarkista tärkeät tiedot itsenäisesti ja pyydä tarvittaessa neuvoa pätevältä ammattilaiselta. Omaisuuden, yrityksen tai palvelun mainitseminen ei ole suositus.
