A Tata Iveco-ajánlatának sorsdöntő részvényesi határideje 2026. október 26., és a 3,91 milliárd eurós felvásárláshoz lényegesen több részvényt kell felajánlani ahhoz, hogy teljesüljön a 80%-os elfogadási küszöb.

Főbb tudnivalók

  • Október 22-ig az Iveco-részvények mintegy 35%-át ajánlották fel.
  • A Tata véglegesnek nyilvánította a részvényenként 14,40 eurós ajánlatát.
  • A teljesítésre október 30-án kerülhet sor, a feltételek teljesülésétől függően.

A Tata Iveco-ajánlatának az utolsó pillanatban kell lendületet vennie

Girish Wagh, a Tata Motors ügyvezető igazgatója elmondta, továbbra is bízik a felvásárlás sikerében, megjegyezve, hogy a részvényesek gyakran az ajánlati időszak utolsó 24–48 órájában ajánlják fel részvényeik jelentős részét.

Az Iveco részvényesei jóváhagyták az elfogadási küszöb 95%-ról 80%-ra történő csökkentését. Október 26. az ajánlattételi határidő, nem pedig egy újabb részvényesi szavazás időpontja.

A Davidson Kempner, a Syquant Capital és a Petrus Advisers együttesen az Iveco mintegy 20,4%-át birtokolja. Ha egyikük sem ajánlja fel részvényeit, együttes részesedésük megakadályozhatja, hogy a Tata elérje a küszöböt. A Petrus szerint az ajánlat alulértékeli az Iveco részvényeit.

Az ajánlat feltételei és az ipari kötelezettségvállalások

A Tata megszerezte az ajánlat elindításához szükséges hatósági jóváhagyásokat, és részvényenként 14,10 euróról 14,40 euróra emelte ajánlatát. A teljesítésre október 30-án kerülhet sor, a feltételek teljesülésétől függően. Az ajánlat időtartama meghosszabbítható, az újbóli ajánlattételi időszakot pedig november 2–6. közé ütemezték.

Adolfo Urso olasz ipari miniszter arra sürgette a Tatát, hogy vállalásait az ipar újjáélesztésére váltsa. Az Iveco több mint 76 millió eurós beruházást vázolt fel négy olaszországi üzemében, a szakszervezetek pedig két éven túli foglalkoztatási garanciákat és az egyes gyárakra vonatkozó fejlesztési terveket követelnek.

Mit hozna az egyesülés

Az egyesített haszongépjármű-üzletág éves bevétele hozzávetőleg 21 milliárd euró lenne, értékesítése pedig meghaladná az 590 000 járművet. Az Iveco európai értékesítési hálózatokat és hajtáslánc-technológiát hozna az egyesülésbe.

Az indiai brókercégek eltérően ítélik meg a pénzügyi következményeket. A Motilal Oswal az európai kereslet bizonytalanságára, a finanszírozási igényekre és a hozamok korlátozott átláthatóságára hívta fel a figyelmet, míg az ICICIdirect Research kezelhetőnek tartja a többlet-felvásárlási költséget.

Következő mérföldkő

A következő megerősített mérföldkő az október 26-i ajánlattételi határidő; a feltételek teljesülése esetén a teljesítés október 30-án várható.

További hírek

További FinanceVelix-hírek

Felelősségkizárás

Ez a FinanceVelix-cikk általános tájékoztatást nyújt, nem minősül személyre szabott pénzügyi, befektetési, jogi vagy adótanácsadásnak. A piaci árak, a kamatlábak és a gazdasági körülmények változhatnak; a befektetések veszteség kockázatával járnak. A tények a közzététel időpontjában rendelkezésre álló információkat tükrözik, és változhatnak. A fontos információkat önállóan is ellenőrizze, és szükség esetén forduljon képzett szakemberhez. Egy eszköz, vállalat vagy szolgáltatás említése nem jelent ajánlást.