Guidewire heeft ingestemd met de overname van het in Londen gevestigde softwarebedrijf voor acceptatie en prijsstelling hyperexponential voor een basisprijs van $1,7 miljard in contanten, onder voorbehoud van aanpassingen. De overname door Guidewire omvat ook maximaal $400 miljoen aan voorwaardelijke vergoeding, gekoppeld aan doelstellingen voor terugkerende omzet.

Belangrijkste punten

  • Guidewire is van plan de transactie te financieren met $1 miljard aan nieuwe termijnleningen en bestaande liquide middelen.
  • De bedrijven verwachten dat de overname wordt afgerond in het tweede fiscale kwartaal van 2027 van Guidewire.

Overnamevoorwaarden en financiering van Guidewire

De definitieve overeenkomst voorziet alleen in aanvullende betalingen als hyperexponential de vastgestelde doelstellingen voor terugkerende omzet behaalt. De basisprijs is onderhevig aan aanpassingen.

Naar verluidt hebben Bank of America en Citibank een bindende toezegging gedaan voor de nieuwe termijnlening. De transactie is nog niet afgerond.

Wat hyperexponential toevoegt

Hyperexponential, ook bekend als hx, biedt een AI-native platform voor de acceptatie en prijsstelling van commerciële schadeverzekeringen. Het bedrijf is al een Guidewire PartnerConnect Technology Alliance Partner.

Guidewire zei dat de combinatie een aanpak zou ondersteunen waarbij AI-agenten samenwerken met acceptanten en actuarissen om risico's te beoordelen en te prijzen. Het bedrijf zei te verwachten dat de technologie verzekeraars zal helpen meer aanvragen te verwerken en sneller beslissingen te nemen.

Adviseurs bij de transactie

Centerview Partners is de financieel adviseur van Guidewire en Latham & Watkins is de juridisch adviseur. J.P. Morgan adviseert hyperexponential op financieel gebied, terwijl Wilson Sonsini Goodrich & Rosati de juridisch adviseur is.

Meer nieuws lezen

Meer nieuws van FinanceVelix

Disclaimer

Dit artikel van FinanceVelix bevat algemene informatie en geen persoonlijk financieel, beleggings-, juridisch of fiscaal advies. Marktprijzen, rentetarieven en economische omstandigheden kunnen veranderen; aan beleggen zijn risico's op verlies verbonden. De feiten geven de informatie weer die beschikbaar was op het moment van publicatie en kunnen veranderen. Controleer belangrijke informatie zelfstandig en raadpleeg indien nodig een gekwalificeerde professional. Een vermelding van een activum, bedrijf of dienst is geen aanbeveling.