De binnenlandse kredietverlening van Central Bank groeide in het kwartaal dat eindigde op 30 september 2026 met 29,83% op jaarbasis tot INR381,032 crore en overtrof daarmee de groei van de binnenlandse deposito’s van 14,41%. Central Bank of India rapporteerde voor Q2 FY27 een nettowinst van INR1,469 crore. In de bespreking van de resultaten kwamen ook een kleiner dan beoogd aandeel goedkope deposito’s en de voorbereidingen op de verwachte voorzieningen voor kredietverliezen aan bod.
Belangrijkste punten
- De binnenlandse kredietverlening steeg met 27%, terwijl het nieuwe filiaal in GIFT City INR8,093 crore aan voorschotten bijdroeg.
- De verhouding goedkope deposito’s en de verhouding kosten/inkomsten bleven achter bij de doelstellingen van het management.
- Het management schatte de totale benodigde voorzieningen voor verwachte kredietverliezen op INR5,000–5,500 crore, waarvan al een deel was getroffen.
Inhoudsopgave
- Kredietverlening van Central Bank groeit in zakelijke en particuliere portefeuilles
- Depositosamenstelling en bedrijfskosten blijven achter bij de doelstelling
- Lagere probleemleningratio’s gaan samen met opbouw van voorzieningen
- Management streeft naar hogere rendementen, maar wijst op druk vanuit treasury
- Conclusie
Kredietverlening van Central Bank groeit in zakelijke en particuliere portefeuilles
De binnenlandse voorschotten bereikten INR372,939 crore. Het filiaal in GIFT City, dat op 29 juni 2026 werd geopend, droeg daar nog eens INR8,093 crore aan bij. De totale bedrijfsomvang nam met 20,54% toe tot INR889,541 crore. De bank vermeldt de voorlopige bedrijfsgegevens voor Q2 FY2026–27 in haar officiële beleggersinformatie.
De zakelijke kredietverlening groeide met 42% tot INR118,666 crore, goed voor 32% van de kredietportefeuille. Managing Director en Chief Executive Kalyan Kumar sprak over een pijplijn van ongeveer INR24,000 crore, waarvan meer dan INR7,000 crore nog op uitbetaling wacht. Bedragen die nog worden verwerkt of overwogen, zijn geen afgeronde kredietverlening.
De leningen aan particulieren, landbouw en kleine en middelgrote ondernemingen (MSME’s) groeiden samen met 21,11% tot INR254,273 crore. De kredietverlening aan particulieren steeg met 24,49%, die aan de landbouw met 19,92% en die aan MSME’s met 17,36%. Het gezamenlijke aandeel van deze segmenten in de kredietverlening kwam daarmee uit op 68%.
| Post | Details |
|---|---|
| Verhouding kosten/inkomsten | 58,95%, tegenover 62,42% in Q2 FY26; doelstelling: minder dan 56%. |
| Rendement op activa | 1,03%, een verbetering van 3 basispunten. |
| Ratio nieuwe probleemleningen | 0,24%, tegenover een doelstelling van minder dan 0,25%. |
| Liquiditeitsdekkingsratio | 156%, volgens de rapportage een verbetering. |
| Bedrijfsomvang per werknemer | INR25.26 crore, tegenover INR21.48 crore in Q2 FY26. |
Depositosamenstelling en bedrijfskosten blijven achter bij de doelstelling
De binnenlandse deposito’s stegen tot INR508,509 crore. Deposito’s op betaal- en spaarrekeningen, samen bekend als CASA, namen met 9,23% toe tot INR226,774 crore. Hun aandeel in de deposito’s bedroeg echter 44,65%, onder de richtwaarde van 48% plus of min één procentpunt. Kumar schreef dit tekort toe aan het aantrekken van deposito’s van niet-ingezetenen in vreemde valuta.
Dit verschil is van belang omdat de kredietverlening veel sneller groeide dan de binnenlandse deposito’s. De verhouding tussen kredietverlening en deposito’s kwam uit op 75%, waardoor het aantrekken van deposito’s en de financieringsmix belangrijke aandachtspunten zijn naast de uitbreiding van de kredietportefeuille.
De operationele efficiëntie verbeterde, maar de verhouding kosten/inkomsten bleef boven de doelstelling van het management. De netto rentebaten stegen met 26,28% tot INR4,146 crore, terwijl de nettorentemarge op 3,01% bleef, net boven de door de bank genoemde grens.
Lagere probleemleningratio’s gaan samen met opbouw van voorzieningen
Bruto niet-renderende activa bedroegen 2,39% van de voorschotten en netto niet-renderende activa 0,31%. De voorzieningsdekking kwam uit op 97,16%. Kumar zei dat de bank bewust voorzieningen opbouwde in een periode met betere operationele omstandigheden om haar weerbaarheid te vergroten.
De voorzieningen voor reguliere voorschotten stegen tot INR399 crore, tegenover INR30–37 crore een jaar eerder. Het management schreef dit grotendeels toe aan de groei van de reguliere voorschotten. De kredietkosten bedroegen in het kwartaal 0,53%.
Kumar schatte de totale benodigde voorzieningen voor verwachte kredietverliezen op INR5,000–5,500 crore. De bank had al INR1,525 crore aan voorzieningen getroffen voor blootstellingen in Stage 1 en Stage 2; Stage 3 was volledig voorzien. Hij deed geen toezegging om het resterende bedrag onmiddellijk te erkennen of gespreid in de tijd te verwerken. Hij zei dat de aanpak na overleg zou worden bepaald.
Management streeft naar hogere rendementen, maar wijst op druk vanuit treasury
Kumar sprak zijn vertrouwen uit dat het rendement op activa boven 1% zou blijven. Hij verwees naar depositokosten van 4,60%, een rendement op voorschotten van 7,87% en nieuwe kredietprioriteiten, waaronder goudleningen en leningen aan zelfhulpgroepen. Ongeveer 61% van de kredietportefeuille was gekoppeld aan een externe benchmark. Volgens het management zou dit de rendementen ondersteunen als de referentierentes zouden stijgen.
Die vooruitzichten voor de marge waren voorwaardelijk en vormden geen gerapporteerde verbetering. De omstandigheden voor treasury waren minder gunstig: het management zei dat stijgende obligatierentes druk op de waardering tegen marktwaarde hadden gezet op de voor verkoop beschikbare portefeuille. De voorziening daarvoor steeg van INR843 crore naar INR1,023 crore.
De bank verwachtte daarnaast in Q3 of Q4 INR700 crore te ontvangen uit een herstelactie voor een luchtvaartrekening, afhankelijk van de lopende veilingprocedure. Dit bedrag was een verwachte terugvordering en nog geen ontvangen geld.
Conclusie
Het kwartaal combineerde een snelle kredietexpansie met lagere probleemleningratio’s, maar de financieringsmix en operationele efficiëntie bleven achter bij de doelstellingen van het management. De volgende aandachtspunten zijn het nog te nemen besluit over de voorzieningen voor verwachte kredietverliezen en de voor Q3 of Q4 beoogde terugvordering van de luchtvaartrekening.
Lees meer nieuws
Disclaimer
Dit artikel van FinanceVelix bevat algemene informatie en is geen persoonlijk financieel, beleggings-, juridisch of fiscaal advies. Marktprijzen, rentetarieven en economische omstandigheden kunnen veranderen; beleggen brengt risico op verlies met zich mee. De feiten weerspiegelen de informatie die beschikbaar was op het moment van publicatie en kunnen wijzigen. Controleer belangrijke informatie zelfstandig en raadpleeg zo nodig een gekwalificeerde professional. De vermelding van een actief, bedrijf of dienst houdt geen aanbeveling in.
