Indiske aksjefond kan investere opptil 35 % av restporteføljene sine i investeringer utenfor aksjer etter en nylig regel fra Securities and Exchange Board of India (SEBI). Tillatelsen kan gi fondsforvalterne større fleksibilitet, samtidig som den gir indirekte eksponering mot eiendeler investorene allerede kan eie.

Viktige punkter

  • Grensen på 35 % gjelder et fonds restportefølje, ikke hele porteføljen.
  • Aktive fond for store selskaper må fortsatt investere minst 80 % i aksjer i store selskaper.
  • Fondene kan selv velge om de vil benytte seg av tillatelsen; kilden angir ingen ikrafttredelsesdato.

Slik påvirker regelen indiske aksjefond

SEBIs regel tillater aksjefond å plassere opptil 35 % av restporteføljene sine i investeringer utenfor aksjer. For aktive fond for store selskaper omfatter de tillatte investeringene børshandlede gullfond (ETF-er), sølv-ETF-er og infrastrukturfond, eller InvIT-er.

Restporteføljen er den delen som er tilgjengelig etter at et fond har oppfylt kravene til obligatorisk fordeling. Aktive fond for store selskaper må investere minst 80 % i aksjer i store selskaper, og har vanligvis brukt den resterende andelen til aksjer i mellomstore selskaper.

Endringen gjør at fondene i stedet kan bruke deler av den resterende andelen på de angitte investeringene utenfor aksjer. Den tilgjengelige informasjonen angir ikke den tidligere regelen for slike investeringer eller en ikrafttredelsesdato for endringen.

Hva tillatelsen betyr for investorer

Gull og sølv kan gjøre det godt når aksjemarkedet faller kraftig, noe som potensielt kan hjelpe et fond med å håndtere volatilitet. Dette er ikke garantert, og aksjefond kan velge å ikke benytte seg av tillatelsen.

Investorer som eier gull- eller sølv-ETF-er direkte, kan få ytterligere eksponering mot disse metallene gjennom et aktivt aksjefond. Den samlede fordelingen av eiendelene deres kan derfor avvike fra det de hadde til hensikt.

Investeringene utenfor aksjer endrer ikke skattebehandlingen av investeringer i disse aksjefondene. Indeksfond og aksje-ETF-er er passive produkter og må speile referanseindeksene sine.

Les flere nyheter

Flere nyheter fra FinanceVelix

Ansvarsfraskrivelse

Denne artikkelen fra FinanceVelix gir generell informasjon, ikke personlig finansiell, investeringsmessig, juridisk eller skattemessig rådgivning. Markedspriser, renter og økonomiske forhold kan endre seg; investeringer innebærer risiko for tap. Fakta gjenspeiler materialet som var tilgjengelig da artikkelen ble publisert, og kan endre seg. Kontroller viktig informasjon på egen hånd, og rådfør deg med en kvalifisert fagperson ved behov. Omtale av en eiendel, et selskap eller en tjeneste innebærer ikke en anbefaling.