EQT Infrastructure VI ตกลงเข้าซื้อหุ้นทั้งหมดของ Cleanaway Waste Management ของออสเตรเลีย ภายใต้ข้อตกลงซื้อด้วยเงินสดที่ประกาศเมื่อวันที่ 19 ตุลาคม 2026 ข้อเสนอเข้าซื้อ Cleanaway อยู่ที่ A$3.095 ต่อหุ้น ก่อนการปรับราคาตามเงินปันผลหรือการจ่ายเงินอื่น ๆ และคิดเป็นมูลค่ากิจการประมาณ A$9.3 พันล้าน การดำเนินการให้แล้วเสร็จยังขึ้นอยู่กับการอนุมัติจากผู้ถือหุ้น ศาล และหน่วยงานกำกับดูแล

ประเด็นสำคัญ

  • ผู้ถือหุ้นจะได้รับเงินสด A$3.095 ต่อหุ้น โดยหักเงินปันผลหรือการจ่ายเงินอื่น ๆ ที่เกี่ยวข้อง
  • คณะกรรมการของ Cleanaway มีมติเป็นเอกฉันท์สนับสนุนข้อตกลงนี้ โดยมีเงื่อนไขว่าจะต้องไม่มีข้อเสนอที่ดีกว่าและผู้เชี่ยวชาญอิสระต้องให้ความเห็นในเชิงบวก
  • คาดว่าจะดำเนินการเสร็จสิ้นภายในสิ้นเดือนมีนาคม 2027 หากเป็นไปตามเงื่อนไขของธุรกรรม หรือมีการยกเว้นเงื่อนไขดังกล่าวในกรณีที่อนุญาต

สารบัญ

เงื่อนไขการเข้าซื้อ Cleanaway และการจ่ายเงินให้ผู้ถือหุ้น

ข้อตกลงที่มีผลผูกพันจะโอนหุ้นสามัญที่ออกจำหน่ายแล้วทั้งหมดของ Cleanaway ให้แก่ EQT Infrastructure VI ผ่านโครงการจัดการตามแผน (scheme of arrangement) ประกาศการเข้าซื้อกิจการของ EQT ระบุข้อเสนอเงินสดและรายการปรับราคาที่อาจทำให้จำนวนเงินที่ผู้ถือหุ้นได้รับจริงเปลี่ยนแปลงไป

ราคาเสนอที่ระบุไว้ที่ A$3.095 ไม่ใช่การจ่ายเงินขั้นสุดท้ายแบบไม่มีเงื่อนไข เงินปันผลที่เกี่ยวข้อง รวมถึงเงินปันผลพิเศษ หรือการจ่ายเงินอื่น ๆ จะทำให้ค่าตอบแทนตามโครงการลดลง หากการดำเนินการเกิดขึ้นหลังวันที่ 31 พฤษภาคม 2027 จะมีการจ่ายเงินเพิ่มรายวัน

มูลค่าประมาณ A$9.3 พันล้านเป็นมูลค่ากิจการ ไม่ใช่จำนวนเงินที่จะจ่ายให้ผู้ถือหุ้นเพียงอย่างเดียว การคำนวณนี้รวมถึงหนี้สินสุทธิ รายการที่มีลักษณะคล้ายหนี้สิน และส่วนได้เสียที่ไม่มีอำนาจควบคุม ตลอดจนจำนวนหุ้นปรับลดเต็มจำนวน

รายการรายละเอียด
เงินจ่ายกรณีปิดธุรกรรมล่าช้าA$0.0002 ต่อหุ้นต่อวัน ตั้งแต่วันที่ 1 มิถุนายน 2027 จนถึงวันดำเนินการ หากธุรกรรมเสร็จสิ้นหลังวันที่ 31 พฤษภาคม 2027
ฐานมูลค่าหุ้นปรับลดเต็มจำนวนหุ้นสามัญและสิทธิจากผลการดำเนินงานจำนวน 2,255.1 ล้านหน่วย
หนี้สินสุทธิและรายการที่มีลักษณะคล้ายหนี้สินมีการเปิดเผยจำนวน A$2,288.7 ล้าน ณ เดือนมิถุนายน 2026 และนำมารวมในการคำนวณมูลค่ากิจการ
ส่วนได้เสียที่ไม่มีอำนาจควบคุมจำนวน A$1.6 ล้าน ซึ่งรวมอยู่ในการคำนวณมูลค่ากิจการ
การลงทุนของ EQT Infrastructure VIคาดว่าจะมีการลงทุนในกองทุนนี้แล้ว 85–90% หลังธุรกรรมนี้ โดยรวมการลงทุนที่ปิดดีลแล้วและที่ลงนามแล้ว และหักการจัดสรรการลงทุนร่วมที่คาดการณ์ไว้

การสนับสนุนจากคณะกรรมการยังมีเงื่อนไข

คณะกรรมการของ Cleanaway มีมติเป็นเอกฉันท์แนะนำให้ผู้ถือหุ้นลงคะแนนสนับสนุนโครงการ แต่คำแนะนำดังกล่าวมีเงื่อนไขว่าจะต้องไม่มีข้อเสนอที่ดีกว่า และผู้เชี่ยวชาญอิสระต้องสรุปและยังคงเห็นว่าธุรกรรมนี้เป็นประโยชน์สูงสุดต่อผู้ถือหุ้น

Samantha Hogg ประธานกรรมการกล่าวว่า คณะกรรมการได้ประเมินข้อเสนอของ EQT เทียบกับแนวโน้มการดำเนินงานของ Cleanaway ในฐานะบริษัทเดี่ยว ซึ่งรวมถึงกลยุทธ์ Blueprint 2030 2.0 ตลอดจนการลงทุนและการดำเนินงานที่จำเป็นต่อการบรรลุเป้าหมายดังกล่าว

ธุรกรรมนี้ยังต้องได้รับอนุมัติจากผู้ถือหุ้นของ Cleanaway และศาลรัฐบาลกลางออสเตรเลีย ต้องได้รับการอนุมัติที่จำเป็นจากหน่วยงานกำกับดูแล และเป็นไปตามเงื่อนไขอื่น ๆ ในสัญญาดำเนินการตามโครงการ (Scheme Implementation Deed) ดังนั้น การดำเนินการให้แล้วเสร็จภายในสิ้นเดือนมีนาคม 2027 จึงเป็นเป้าหมาย ไม่ใช่ผลลัพธ์ที่เสร็จสิ้นแล้วหรือรับประกันได้

EQT วางแผนลงทุนในเครือข่ายจัดการขยะระดับประเทศ

Cleanaway ให้บริการเก็บรวบรวม รีไซเคิล บำบัด และกำจัดขยะให้แก่ครัวเรือน ธุรกิจ สภาท้องถิ่น และชุมชนทั่วออสเตรเลีย เครือข่ายโครงสร้างพื้นฐานทั่วประเทศของบริษัทเป็นแพลตฟอร์มการดำเนินงานที่ EQT ตั้งใจจะพัฒนาต่อยอด

EQT ระบุว่ามีแผนร่วมมือกับฝ่ายบริหารและพนักงานของ Cleanaway เพื่อส่งเสริมการเติบโตระยะยาว ประสิทธิภาพการดำเนินงาน และการนำทรัพยากรกลับมาใช้ประโยชน์ Sam Franklin กรรมการผู้จัดการของ EQT Infrastructure ระบุว่า การลงทุนในโครงสร้างพื้นฐานเพื่อตอบสนองความต้องการด้านการจัดการขยะของออสเตรเลียที่เปลี่ยนแปลงไปเป็นหนึ่งในภารกิจสำคัญ

ผู้ถือหุ้นยังไม่จำเป็นต้องดำเนินการใด ๆ ในขณะนี้ คาดว่าจะมีการเผยแพร่หนังสือชี้แจงเกี่ยวกับโครงการในภายหลัง โดยจะมีรายงานของผู้เชี่ยวชาญอิสระและข้อมูลเกี่ยวกับการประชุมผู้ถือหุ้น

สรุป

ข้อตกลงกำหนดเงื่อนไขการซื้อด้วยเงินสดที่เสนอไว้ แต่การเข้าซื้อยังต้องได้รับอนุมัติ เอกสารสำหรับผู้ถือหุ้นที่คาดว่าจะเผยแพร่เป็นลำดับถัดไปคือหนังสือชี้แจงเกี่ยวกับโครงการ ซึ่งจะให้รายละเอียดการประเมินของผู้เชี่ยวชาญอิสระและข้อมูลการประชุม

อ่านข่าวเพิ่มเติม

ข่าวเพิ่มเติมจาก FinanceVelix

ข้อจำกัดความรับผิด

บทความนี้จาก FinanceVelix ให้ข้อมูลทั่วไป ไม่ใช่คำแนะนำด้านการเงิน การลงทุน กฎหมาย หรือภาษีที่ปรับให้เหมาะกับบุคคล ราคาตลาด อัตราดอกเบี้ย และภาวะเศรษฐกิจอาจเปลี่ยนแปลงได้ การลงทุนมีความเสี่ยงที่จะขาดทุน ข้อเท็จจริงสะท้อนข้อมูลที่มีอยู่ ณ เวลาที่เผยแพร่และอาจเปลี่ยนแปลงได้ โปรดตรวจสอบข้อมูลสำคัญด้วยตนเองและปรึกษาผู้เชี่ยวชาญที่มีคุณสมบัติเหมาะสมเมื่อจำเป็น การกล่าวถึงสินทรัพย์ บริษัท หรือบริการใด ๆ ไม่ถือเป็นการรับรอง