Theo một quy định mới đây của Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Ấn Độ (SEBI), quỹ cổ phiếu Ấn Độ có thể đầu tư tối đa 35% danh mục còn lại vào các khoản đầu tư phi cổ phiếu. Quy định này có thể giúp các nhà quản lý quỹ linh hoạt hơn, đồng thời bổ sung mức độ tiếp xúc gián tiếp với những tài sản mà nhà đầu tư có thể đã nắm giữ.

Những điểm chính

  • Giới hạn 35% áp dụng cho danh mục còn lại của quỹ, không phải toàn bộ danh mục.
  • Các quỹ chủ động vốn hóa lớn vẫn phải đầu tư ít nhất 80% vào cổ phiếu vốn hóa lớn.
  • Các quỹ có thể lựa chọn có sử dụng mức cho phép này hay không; nguồn tin không nêu ngày quy định có hiệu lực.

Quy định ảnh hưởng thế nào đến các quỹ cổ phiếu Ấn Độ

Quy định của SEBI cho phép các quỹ cổ phiếu phân bổ tối đa 35% danh mục còn lại vào các khoản đầu tư phi cổ phiếu. Đối với các quỹ chủ động vốn hóa lớn, những khoản đầu tư được phép gồm quỹ hoán đổi danh mục vàng (ETF), ETF bạc và Quỹ tín thác đầu tư hạ tầng (InvIT).

Danh mục còn lại là phần vốn có thể sử dụng sau khi quỹ đáp ứng các yêu cầu phân bổ bắt buộc. Các quỹ chủ động vốn hóa lớn phải đầu tư ít nhất 80% vào cổ phiếu vốn hóa lớn và thường dùng phần phân bổ còn lại để đầu tư vào cổ phiếu vốn hóa trung bình.

Thay đổi này cho phép các quỹ đó sử dụng một phần phân bổ còn lại cho những khoản đầu tư phi cổ phiếu được nêu. Thông tin hiện có không nêu quy định trước đây đối với những khoản đầu tư này hoặc ngày thay đổi có hiệu lực.

Mức cho phép này có ý nghĩa gì với nhà đầu tư

Vàng và bạc có thể diễn biến tốt khi thị trường cổ phiếu giảm mạnh, từ đó có khả năng giúp quỹ quản lý biến động. Tuy nhiên, kết quả này không được đảm bảo và các quỹ cổ phiếu có thể chọn không sử dụng mức cho phép này.

Nhà đầu tư trực tiếp nắm giữ ETF vàng hoặc bạc có thể tăng mức độ tiếp xúc với những kim loại này thông qua một quỹ cổ phiếu chủ động. Do đó, phân bổ tài sản tổng thể của họ có thể khác với dự định ban đầu.

Các khoản đầu tư phi cổ phiếu không làm thay đổi cách xử lý thuế đối với các khoản đầu tư vào những quỹ cổ phiếu này. Các quỹ chỉ số và ETF cổ phiếu, với tư cách là sản phẩm thụ động, bắt buộc phải mô phỏng các chỉ số tham chiếu của chúng.

Đọc thêm tin tức

Tin tức khác từ FinanceVelix

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm

Bài viết này của FinanceVelix cung cấp thông tin chung, không phải lời khuyên tài chính, đầu tư, pháp lý hoặc thuế dành riêng cho từng cá nhân. Giá thị trường, lãi suất và điều kiện kinh tế có thể thay đổi; đầu tư luôn tiềm ẩn rủi ro thua lỗ. Các thông tin phản ánh tài liệu có sẵn tại thời điểm đăng tải và có thể thay đổi. Hãy tự kiểm tra những thông tin quan trọng và tham khảo ý kiến chuyên gia có đủ năng lực khi cần. Việc đề cập đến một tài sản, công ty hoặc dịch vụ không đồng nghĩa với sự chứng thực.