زادت أرباح BankUnited بشكل طفيف في الربع الثالث من عام 2026، إذ ساعد انخفاض تكاليف الودائع وارتفاع عوائد الاستثمارات على توسيع هامش صافي الفائدة. وأعلن البنك عن صافي دخل قدره 72.2 مليون دولار، أو 1.01 دولار للسهم المخفف، للربع المنتهي في 30 سبتمبر، مقارنةً بـ71.9 مليون دولار، أو 0.95 دولار للسهم، قبل عام.
أبرز النقاط
- بلغ هامش صافي الفائدة 3.16%، مرتفعًا 10 نقاط أساس عن الربع الثاني و16 نقطة أساس عن مستواه قبل عام.
- عوض انخفاض الدخل من غير الفوائد جزءًا من التحسن في دخل الإقراض والاستثمارات.
- كانت اتجاهات الائتمان متباينة: ظلت عمليات شطب القروض منخفضة، لكن القروض غير المنتظمة زادت مقارنةً بالربع السابق.
جدول المحتويات
- انخفاض تكاليف التمويل يعزز أرباح BankUnited
- مبيعات الأوراق المالية وضعف الرسوم يحدّان من نمو الأرباح
- متوسطات الودائع ترسم صورة مختلفة عن أرصدتها في نهاية الربع
- تحسن مؤشرات الائتمان سنويًا، لكنها تظل متباينة على أساس ربع سنوي
- الخلاصة
انخفاض تكاليف التمويل يعزز أرباح BankUnited
أظهر إعلان BankUnited عن نتائج الربع الثالث، الصادر في 21 أكتوبر، ارتفاع صافي الدخل من 70.7 مليون دولار في الربع الثاني. وبلغ صافي الدخل المعدل، وهو مقياس غير متوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا يستبعد أثر مبيعات الأوراق المالية، 73.9 مليون دولار، أو 1.03 دولار للسهم المخفف.
ارتفع صافي دخل الفوائد بمقدار 5.3 مليون دولار عن الربع السابق و10.5 مليون دولار عن مستواه قبل عام. وانخفض متوسط تكلفة الودائع إلى 1.99%، أي بتراجع ست نقاط أساس على أساس ربع سنوي و39 نقطة أساس على أساس سنوي.
وعزا البنك التحسن مقارنةً بالربع السابق إلى خفض أسعار الودائع، واستبدال الأوراق المالية الأقل عائدًا باستثمارات أعلى عائدًا، وتحسن عوائد القروض التجارية. وقال راجيندر سينغ، رئيس مجلس الإدارة والرئيس التنفيذي، إن هامش صافي الفائدة البالغ 3.16% تجاوز توجيهات الإدارة.
| البند | التفاصيل |
|---|---|
| نسبة رأس المال العادي من الشريحة الأولى (CET1) | 12.1%، بانخفاض 20 نقطة أساس عن الربع الثاني. |
| نسبة حقوق الملكية العادية الملموسة | 8.0%، بانخفاض 45 نقطة أساس على أساس ربع سنوي. |
| القيمة الدفترية الملموسة للسهم | 39.10 دولارًا، مقارنةً بـ40.48 دولارًا في الربع الثاني؛ وهو مقياس غير متوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا. |
| مخصص خسائر الائتمان | 221.5 مليون دولار، بما يعادل 0.93% من إجمالي القروض. |
| إجمالي الأصول | 34.6 مليار دولار في 30 سبتمبر 2026. |
مبيعات الأوراق المالية وضعف الرسوم يحدّان من نمو الأرباح
انخفض الدخل من غير الفوائد إلى 19.8 مليون دولار، مقارنةً بـ29.2 مليون دولار في الربع الثاني و25.6 مليون دولار قبل عام. وسجل BankUnited خسارة صافية قدرها 2.3 مليون دولار من الأوراق المالية الاستثمارية، بعد بيع أوراق مالية أقل عائدًا بنحو مليار دولار وإعادة استثمار العائدات.
كما انخفض دخل تمويل الإيجارات، ويعكس ذلك جزئيًا خسارة قدرها 1.1 مليون دولار من التخلص من المعدات. وتراجع الدخل من التأمين على الحياة المملوك للبنك، في حين انخفض دخل أسواق رأس المال مقارنةً بالربع السابق.
استقرت المصروفات من غير الفوائد على أساس ربع سنوي عند 174.6 مليون دولار، لكنها ارتفعت من 166.2 مليون دولار قبل عام. ونتيجة لذلك، تراجع صافي الإيرادات قبل مخصص خسائر الائتمان، وهو مقياس غير متوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا، إلى 105.9 مليون دولار من 109.9 مليون دولار في الربع الثاني، رغم تحسن هامش الفائدة.
متوسطات الودائع ترسم صورة مختلفة عن أرصدتها في نهاية الربع
لم يتغير متوسط ودائع الحسابات الجارية التي لا تدفع فوائد تقريبًا مقارنةً بالربع الثاني، وارتفع 824 مليون دولار عن مستواه قبل عام. لكن رصيدها في نهاية الربع انخفض 821 مليون دولار على أساس ربع سنوي، وهو ما عزاه البنك أساسًا إلى العودة الموسمية إلى المستويات المعتادة بعد تدفقات مرتفعة في الربع الثاني.
ويكتسب هذا الفرق أهمية عند تفسير اتجاهات التمويل: فالمتوسطات تصف التمويل المتاح طوال الربع، بينما تقدم الأرصدة الختامية صورة في 30 سبتمبر. وشكلت ودائع الحسابات الجارية التي لا تدفع فوائد 32.2% من إجمالي الودائع في نهاية الربع، مقارنةً بـ30.1% قبل عام.
ارتفع متوسط القروض الأساسية 706 ملايين دولار على أساس سنوي، لكنه تراجع 147 مليون دولار على أساس ربع سنوي. وانخفض إجمالي متوسط القروض 314 مليون دولار عن الربع الثاني، إذ واصل BankUnited خفض الإقراض غير الأساسي وفق خطته. ونما الإقراض للعقارات التجارية وتمويل المستودعات العقارية على أساس ربع سنوي، في حين تراجعت متوسطات القروض التجارية والصناعية والسكنية.
تحسن مؤشرات الائتمان سنويًا، لكنها تظل متباينة على أساس ربع سنوي
انخفضت القروض المصنفة على أنها محل انتقاد أو متعثرة بمقدار 10 ملايين دولار عن الربع الثاني و176 مليون دولار عن مستواها قبل عام. وظلت نسبة صافي عمليات شطب القروض السنوية عند 0.11%، دون تغيير على أساس ربع سنوي وأقل من 0.25% قبل عام.
ومع ذلك، ارتفعت القروض غير المنتظمة 40 مليون دولار، أو 18%، مقارنةً بالربع الثاني، رغم أنها ظلت أقل بـ116 مليون دولار من مستواها قبل عام. وبلغت مصروفات مخصص خسائر الائتمان 10.3 مليون دولار، بانخفاض من 15.1 مليون دولار في الربع السابق.
كما أعاد BankUnited شراء نحو 2.1 مليون سهم مقابل 97 مليون دولار خلال الربع. وتراجعت نسب رأس المال، وأعلن البنك عن ارتفاع الخسائر غير المحققة في الأوراق المالية الاستثمارية المتاحة للبيع.
الخلاصة
دعم اتساع هامش الفائدة نموًا طفيفًا في أرباح BankUnited، لكن ضعف الدخل من غير الفوائد حدّ من الزيادة. وستوفر الإفصاحات الفصلية اللاحقة فرصة جديدة لتقييم تكاليف الودائع وأرصدة القروض والزيادة الفصلية في القروض غير المنتظمة.
اقرأ المزيد من الأخبار
إخلاء المسؤولية
تقدم هذه المقالة من FinanceVelix معلومات عامة، ولا تشكل مشورة مالية أو استثمارية أو قانونية أو ضريبية مخصصة. قد تتغير أسعار السوق وأسعار الفائدة والظروف الاقتصادية؛ وتنطوي الاستثمارات على مخاطر الخسارة. وتعكس الوقائع المواد المتاحة وقت النشر وقد تتغير. يُرجى التحقق بشكل مستقل من المعلومات المهمة واستشارة مختص مؤهل عند الحاجة. ولا يُعد ذكر أصل أو شركة أو خدمة بمثابة تأييد لها.
