ارتفعت أرباح RBB إلى 12.6 مليون دولار، أو 0.74 دولار للسهم المخفف، خلال الربع المنتهي في 30 سبتمبر 2026، بدعم من ارتفاع صافي دخل الفوائد ومكسب قدره 2.7 مليون دولار من بيع مبنى مكاتب. وشمل الإعلان الصادر في 19 أكتوبر أيضًا توزيعات نقدية فصلية بقيمة 0.16 دولار لكل سهم عادي، تُدفع في 12 نوفمبر.

أبرز النقاط

  • ارتفع الربح الفصلي من 10.1 مليون دولار، أو 0.59 دولار للسهم المخفف، في الربع الثاني.
  • اتسع هامش صافي الفائدة 10 نقاط أساس إلى 3.16%، بدعم من استرداد فوائد وتوزيعات خاصة.
  • نما الإقراض بوتيرة أسرع من الودائع، فيما تراجعت الأصول غير العاملة بنسبة 11.3% مقارنةً بـ30 يونيو.

جدول المحتويات

ارتفاع أرباح RBB بدعم من دخل الإقراض وبيع مبنى

أظهر إعلان نتائج الربع الثالث الصادر عن RBB Bancorp ارتفاع صافي دخل الفوائد إلى 31.8 مليون دولار من 30.1 مليون دولار في الربع السابق. وأسهم في هذه الزيادة ارتفاع متوسط القروض، وزيادة استردادات الفوائد على القروض غير المستحقة، ويوم إضافي في الربع، وتوزيعات خاصة بقيمة 320,000 دولار من بنك القروض العقارية الفيدرالي.

وسجلت الشركة الأم لبنك Royal Business Bank، ومقرها لوس أنجلوس، أيضًا مكسبًا قدره 2.7 مليون دولار من بيع مبنى مكاتبها في بروكلين. وأسهم ذلك في رفع الدخل من غير الفوائد إلى 5.1 مليون دولار من 3.0 ملايين دولار، رغم انخفاض المكاسب من بيع القروض بمقدار 875,000 دولار.

وبالتالي، شكّل مكسب العقار جزءًا جوهريًا من تحسن الأرباح، لا دليلًا على قوة الإيرادات المصرفية المتكررة وحدها. واستأجر البنك مجددًا مساحة لمركز عمليات القروض حتى نهاية عام 2026، ويخطط لنقل تلك العمليات إلى موقع آخر مستأجر في بروكلين اعتبارًا من عام 2027.

ارتفعت المصروفات من غير الفوائد إلى 19.5 مليون دولار من 19.0 مليون دولار، ويُعزى ذلك أساسًا إلى الرواتب والمزايا وتكاليف الإشغال. كما دعم صافي الدخل انخفاض معدل الضريبة الفعلي إلى 24.9%، مقارنةً بـ28.0%.

البندالتفاصيل
العائد على متوسط الأصول1.17% في الربع الثالث من 2026، مقابل 0.97% في الربع الثاني.
نسبة الكفاءة53.0% في الربع الثالث من 2026، مقابل 57.5% في الربع الثاني.
القيمة الدفترية للسهم31.75 دولارًا في 30 سبتمبر، مقابل 31.51 دولارًا في 30 يونيو.
مخصص خسائر القروض1.30% من القروض المحتفظ بها للاستثمار في 30 سبتمبر، مقابل 1.32% في 30 يونيو.

تحسن الهامش، لكن تسعير الودائع يظل مصدر ضغط

ارتفع هامش صافي الفائدة إلى 3.16% من 3.06%. وعزت RBB جانبًا كبيرًا من تحسن عوائد الأصول المدرة للفائدة إلى زيادة استردادات الفوائد غير المستحقة وتوزيعات بنك القروض العقارية الفيدرالي الخاصة، ولا ينبغي افتراض أن أيًا منهما سيشكل مساهمة فصلية مستقرة.

انخفض متوسط تكاليف التمويل إلى 2.97% من 3.00%، ويرجع ذلك أساسًا إلى استكمال الشركة في 1 يوليو استردادًا جزئيًا لسندات ثانوية بقيمة 40 مليون دولار. لكن متوسط سعر الفائدة المرجح على الودائع في نهاية الربع ارتفع إلى 2.82% من 2.75%، ما يوضح أن انخفاض تكاليف التمويل الإجمالية لم يعنِ تراجع تكلفة الودائع.

نمو القروض بوتيرة أسرع من الودائع مع تراجع الأصول المتعثرة

زادت القروض المحتفظ بها للاستثمار بمقدار 89.8 مليون دولار خلال الربع، لتصل إلى 3.4 مليارات دولار، بما يعادل نموًا سنويًا بمعدل 10.8%. وبلغ إجمالي القروض الممنوحة 154.0 مليون دولار، بمتوسط عائد قدره 6.30%.

وبلغت الودائع أيضًا 3.4 مليارات دولار، لكنها ارتفعت بمقدار 4.6 ملايين دولار فقط. ونمت ودائع الأفراد بمقدار 63.3 مليون دولار، لتعوض إلى حد كبير انخفاضًا قدره 58.7 مليون دولار في ودائع الجملة. ومع توسع الإقراض بوتيرة أسرع من التمويل، ارتفعت نسبة القروض إلى الودائع إلى 100.1% من 97.6%.

تراجعت الأصول غير العاملة إلى 38.7 مليون دولار من 43.6 مليون دولار، مدفوعة بانخفاض القروض غير العاملة. ولم تكن اتجاهات الائتمان أقوى على نحو موحد: فقد ارتفعت القروض المصنفة ضمن فئة «تحت المراقبة الخاصة» إلى 24.3 مليون دولار من 20.3 مليون دولار، مع بقائها جميعًا ضمن حالة استحقاق الفوائد.

سجلت RBB مصروف مخصص خسائر ائتمانية بقيمة 500,000 دولار، مقارنةً بعدم تسجيل أي مخصص في الربع الثاني، ويُعزى ذلك أساسًا إلى نمو القروض. وظلت صافي عمليات الشطب السنوية عند 0.01% من متوسط القروض.

تحديد مواعيد التوزيعات مع ضغط خسائر الأوراق المالية على حقوق الملكية

أقر مجلس الإدارة توزيعات أرباح فصلية عادية بقيمة 0.16 دولار للمساهمين المسجلين في 30 أكتوبر 2026، على أن يتم الدفع في 12 نوفمبر. كما أعادت الشركة شراء أسهم عادية بقيمة 4.5 ملايين دولار خلال الربع الثالث.

انخفض إجمالي حقوق المساهمين بمقدار 934,000 دولار إلى 534.2 مليون دولار رغم تحقيق أرباح فصلية. فقد تجاوزت الزيادة في الخسائر غير المحققة على الأوراق المالية المتاحة للبيع، وعمليات إعادة شراء الأسهم والتوزيعات، أثر الأرباح ونشاط التعويضات القائمة على الأسهم. وارتفعت خسائر الأوراق المالية غير المحققة قبل الضرائب إلى 30.6 مليون دولار من 20.9 مليون دولار.

الخلاصة

جمعت النتائج بين ارتفاع دخل الإقراض وتراجع الأصول المتعثرة، إلى جانب مكسب جوهري من بيع عقار. ومن المقرر أن تعقد الإدارة مناقشتها التالية في مؤتمر إعلان الأرباح يوم 20 أكتوبر 2026، الساعة 11 صباحًا بتوقيت المحيط الهادئ، قبل تاريخ الاستحقاق المحدد للتوزيعات في 30 أكتوبر.

اقرأ المزيد من الأخبار

المزيد من أخبار FinanceVelix

إخلاء المسؤولية

تقدم مقالة FinanceVelix هذه معلومات عامة، ولا تُعد نصيحة مالية أو استثمارية أو قانونية أو ضريبية مخصصة. قد تتغير أسعار السوق وأسعار الفائدة والظروف الاقتصادية؛ وتنطوي الاستثمارات على مخاطر الخسارة. وتعكس الحقائق المواد المتاحة وقت النشر وقد تتغير. يُرجى التحقق من المعلومات المهمة بصورة مستقلة واستشارة مختص مؤهل عند الحاجة. ولا يُعد ذكر أي أصل أو شركة أو خدمة تأييدًا لها.