أظهرت نتائج Truist للربع الثالث من عام 2026 أرباحًا مخففة معدلة قدرها 1.16 دولار للسهم، بزيادة 12% عن العام السابق، في حين أدت خسائر بيع الأوراق المالية إلى تراجع الأرباح المعلنة إلى 0.56 دولار. كما تضمنت نتائج 16 أكتوبر تفاصيل عن إتمام بيع قروض، واتفاق منفصل لبيع قروض LightStream، واستمرار توزيعات الأرباح وإعادة شراء الأسهم.
أهم النقاط
- ارتفعت الأرباح المعدلة على أساس سنوي، لكن الأرباح المعلنة تراجعت بشدة بعد خسائر إعادة تموضع المحفظة.
- مثّلت عملية بيع قروض Regional Acceptance المكتملة معظم الانخفاض الفصلي في القروض المحتفظ بها للاستثمار.
- أعلنت Truist عن توزيعات أرباح فصلية بقيمة 0.52 دولار، وأعادت شراء أسهم عادية بقيمة 1.2 مليار دولار.
جدول المحتويات
- تفصل نتائج Truist أداء التشغيل عن خسائر البيع
- مبيعات القروض تعيد تشكيل محفظة المستهلكين
- تحسن دخل الفوائد مع نمو الودائع
- استمرار إعادة رأس المال بالتوازي مع إعادة الهيكلة
- الخلاصة
تفصل نتائج Truist أداء التشغيل عن خسائر البيع
أظهر بيان أرباح Truist للربع الثالث من عام 2026 صافي دخل متاحًا للمساهمين العاديين بلغ نحو 680 مليون دولار، مقارنةً بـ1.35 مليار دولار قبل عام. وتراجعت الأرباح المخففة المعلنة من 1.04 دولار إلى 0.56 دولار للسهم.
ارتفعت الأرباح المخففة المعدلة، التي تستبعد بنودًا محددة، من 1.04 دولار قبل عام إلى 1.16 دولار، رغم تراجعها من 1.23 دولار في الربع الثاني. وكان أكبر بند تسوية خسارة قبل الضرائب بقيمة 1.4 مليار دولار من بيع أوراق مالية متاحة للبيع.
ويكتسب التمييز بين الإيرادات أهمية مماثلة. فقد بلغت الإيرادات المعلنة نحو 3.75 مليار دولار، انخفاضًا من 5.19 مليار دولار قبل عام. أما الإيرادات المعدلة على أساس المعادل الخاضع للضريبة فبلغت 5.3 مليارات دولار، وقالت Truist إنها مستقرة مقارنةً بالربع الثاني. ولا ينبغي اعتبار هذا الرقم المعدل إيرادات معلنة.
| البند | التفاصيل |
|---|---|
| هامش صافي الفائدة على أساس المعادل الخاضع للضريبة في الربع الثالث من 2026 | 3.00%، بزيادة نقطتي أساس عن الربع الثاني. |
| دخل إدارة الثروات في الربع الثالث من 2026 | 407 ملايين دولار، بزيادة 8.8% على أساس سنوي. |
| المصروفات المعدلة غير المتعلقة بالفوائد في الربع الثالث من 2026 | 3.065 مليارات دولار، بزيادة 0.3% عن الربع الثاني. |
| متوسط نسبة تغطية السيولة في الربع الثالث من 2026 | 110%، مقارنةً بالحد الأدنى التنظيمي البالغ 100%. |
مبيعات القروض تعيد تشكيل محفظة المستهلكين
أتمت Truist بيع قروض Regional Acceptance Corporation خلال الربع. وبلغت القروض وعقود الإيجار المحتفظ بها للاستثمار 323.9 مليار دولار في نهاية سبتمبر، بانخفاض 5.9 مليارات دولار عن 30 يونيو، ويُعزى 5.5 مليارات دولار من هذا الانخفاض إلى الصفقة.
وبذلك، تفسر عملية البيع معظم الانخفاض في رصيد القروض بنهاية الربع، لا كله. كما أشارت Truist إلى تراجع قروض الشركات والصناعة، قابله جزئيًا نمو في الرهون العقارية السكنية.
وبشكل منفصل، وقّعت Truist في 14 أكتوبر 2026 اتفاقًا لبيع قروض استهلاكية غير مضمونة بقيمة 7.7 مليارات دولار إلى Carlyle Group. وتمثل هذه القروض جميع أصول منصة الإقراض LightStream تقريبًا. وعلى خلاف بيع Regional Acceptance، وُصف هذا الأمر بأنه اتفاق، لا عملية تصفية مكتملة.
تحسن دخل الفوائد مع نمو الودائع
ارتفع صافي دخل الفوائد على أساس المعادل الخاضع للضريبة بنسبة 1.1% عن الربع الثاني، ليصل إلى 3.707 مليارات دولار. وعزت Truist هذا التحسن إلى يوم إضافي في الربع وإعادة تسعير الأصول والخصوم ذات الأسعار الثابتة، وهو ما عوّضه جزئيًا انخفاض أرصدة القروض.
ارتفعت الودائع في نهاية الربع بمقدار 3.9 مليارات دولار إلى 413.2 مليار دولار، ويُعزى ذلك أساسًا إلى نمو الحسابات الجارية المدرة للفائدة. كما زاد متوسط الودائع، رغم التراجع الطفيف في الأرصدة غير المدرة للفائدة.
عكست مقاييس الائتمان التغيرات في المحفظة. فقد انخفضت القروض غير العاملة إلى 0.40% من القروض المحتفظ بها للاستثمار، من 0.51% في يونيو، ويُعزى ذلك أساسًا إلى بيع Regional Acceptance. كما أثرت الصفقة في عمليات شطب القروض واحتياطيات خسائر القروض، ما يحد من إمكانية إجراء مقارنات مباشرة مع الأرباع السابقة.
استمرار إعادة رأس المال بالتوازي مع إعادة الهيكلة
أعلنت Truist خلال الربع توزيعات أرباح عادية بقيمة 0.52 دولار للسهم، وأعادت شراء أسهم عادية بقيمة 1.2 مليار دولار. وهذه توزيعات مؤكدة، وليست دليلًا على ضمان توزيعات مستقبلية.
تراجعت النسبة الأولية لرأس المال العادي من الشريحة الأولى (CET1) إلى 10.7% من 10.9% في يونيو. وعزت Truist الانخفاض أساسًا إلى توزيعات المساهمين وإعادة تموضع الأوراق المالية، مع تعويض جزئي من أرباح الربع والمنافع الناتجة عن بيع Regional Acceptance.
الخلاصة
جمع الربع بين ارتفاع الأرباح المعدلة على أساس سنوي وتراجع كبير في الأرباح المعلنة بسبب تغييرات المحفظة. ويُعد اتفاق بيع قروض LightStream الصفقة التالية المعلنة التي تستحق المتابعة؛ إذ يظل إتمامها أمرًا منفصلًا عن بيع Regional Acceptance الذي انعكس بالفعل في هذه النتائج.
اقرأ المزيد من الأخبار
إخلاء المسؤولية
تقدم هذه المقالة من FinanceVelix معلومات عامة، وليست نصيحة مالية أو استثمارية أو قانونية أو ضريبية شخصية. قد تتغير أسعار السوق وأسعار الفائدة والظروف الاقتصادية؛ وتنطوي الاستثمارات على مخاطر الخسارة. وتعكس المعلومات الوقائع المتاحة وقت النشر، وقد تتغير. تحقّق بشكل مستقل من المعلومات المهمة واستشر مختصًا مؤهلًا عند الحاجة. ولا يُعد ذكر أصل أو شركة أو خدمة بمثابة تأييد لها.
