Резултатите на BankUnited за третото тримесечие на 2026 г. съчетаха по-широк лихвен марж по кредитирането с подобряващи се кредитни показатели, макар че по-слабите приходи от дейности извън лихвения бизнес и намаляващите салда по търговски и индустриални кредити ограничиха резултатите. Нетната печалба възлезе на $72 милиона, или $1.01 на акция.

Основни изводи

  • Нетният лихвен марж достигна 3,16%, с 10 базисни пункта повече спрямо предходното тримесечие, а разходите по депозитите спаднаха до 1,99%.
  • Коригираната печалба беше $1.03 на акция спрямо $0.96 през предходното тримесечие и $0.94 година по-рано.
  • Ръководството прогнозира марж от приблизително 3,2% за четвъртото тримесечие, като по-нататъшното му разширяване зависи до голяма степен от чувствителността на активите към лихвените проценти и от допускането за увеличение на лихвата през декември.

Съдържание

Печалбата на BankUnited се възползва от по-ниските разходи за финансиране

Нетният лихвен марж на банката от 3,16% беше с 16 базисни пункта над равнището от същия период година по-рано и вече надхвърли прогнозата от 3,15%, посочена по-рано за четвъртото тримесечие. Нетният лихвен доход се увеличи с $5 милиона спрямо предходното тримесечие и с $11 милиона на годишна база.

Разходите по депозитите спаднаха с шест базисни пункта спрямо предходното тримесечие до 1,99%. Депозитите по разплащателни сметки без олихвяване представляваха 32,2% от общите депозити спрямо 30,1% година по-рано. Средното им салдо остана без промяна спрямо предходното тримесечие, но нарасна с 10% на годишна база, а средният размер на общите депозити без брокерско финансиране се увеличи с приблизително $1 милиард за годината.

Коригираната нетна печалба, без да се включват загуби от ценни книжа в размер на $2.3 милиона, възлезе на $74 милиона, или $1.03 на акция. Приходите от дейности извън лихвения бизнес спаднаха до $20 милиона — с $9 милиона под нивото от предходното тримесечие и с $6 милиона под равнището от година по-рано, в резултат на загуби от ценни книжа и лизингови операции, както и по-ниски приходи от животозастрахователни полици, притежавани от банката. Разходите за дейности извън лихвения бизнес останаха стабилни спрямо предходното тримесечие на ниво от $175 милиона.

Растежът на кредитите остава неравномерен в различните направления

Обемът на новоотпуснатите кредити през тримесечието надхвърли $1.1 милиарда, а средният размер на основните кредити се увеличи с $706 милиона, или 4%, на годишна база. Въпреки това средните салда по търговски и индустриални кредити спаднаха с $300 милиона спрямо предходното тримесечие вследствие на погасявания и забавени приключвания на сделки.

Други категории кредитиране отбелязаха растеж. Средните кредити за търговски недвижими имоти се увеличиха с приблизително $75 милиона спрямо предходното тримесечие и с 10% на годишна база. Средните салда по ипотечни складови кредити нараснаха с приблизително $133 милиона, или 18%, спрямо предходното тримесечие и с 35% спрямо същия период година по-рано.

Главният оперативен директор Томас Корниш очаква около две трети от растежа на основните кредити през четвъртото тримесечие да дойдат от направленията за търговски и индустриални кредити (C&I), а една трета — от търговските недвижими имоти (CRE). Той предупреди, че нарастващите лихвени проценти водят до предоговаряне на сделки за търговски недвижими имоти, което може допълнително да измести съотношението в полза на C&I. Прогнозата на ръководството за четвъртото тримесечие предвижда крайно салдо по основните кредити от $17.6 милиарда до $17.7 милиарда.

Подобрението на кредитните показатели върви наред с продължаващото обратно изкупуване на акции

Необслужваните кредити спаднаха с 30% на годишна база, а кредитите под наблюдение и класифицираните кредити намаляха с 14%. Съотношението на необслужваните активи се подобри до 77 базисни пункта спрямо 110 базисни пункта, а нетните отписвания останаха ниски.

Разходът за провизии възлезе на $9 милиона. Банката добави качествени корекции към резервите, отразяващи геополитически и други рискове, с което повиши коефициента на покритие с два базисни пункта до 93 базисни пункта. Ръководството очаква разходът за провизии през четвъртото тримесечие да бъде приблизително $15 милиона.

През тримесечието BankUnited изкупи обратно 2.1 милиона акции за приблизително $97 милиона. Дивидентите и обратното изкупуване на акции върнаха на акционерите $278 милиона през първите девет месеца, а коефициентът на базовия собствен капитал от първи ред (CET1) беше 12,1%. Главният финансов директор Джеймс Маки заяви, че средносрочна цел за CET1 в средата на диапазона от 11% остава подходяща.

Перспективите за четвъртото тримесечие са под натиск от сезонния спад на депозитите

Ръководството прогнозира нетен лихвен доход от $265 милиона и нетен лихвен марж от приблизително 3,2% за четвъртото тримесечие. Маки свърза очакваното подобрение на маржа главно с чувствителността на активите към лихвените проценти: доходността по кредитите се преизчислява на по-високи нива, докато разходите по депозитите се коригират по-бавно. Прогнозата включва допускане за още едно увеличение на лихвения процент през декември 2026 г.

Тази прогноза е направена въпреки очаквания сезонен спад на средните депозити по разплащателни сметки без олихвяване и силната конкуренция за депозити. Ръководството прогнозира средно салдо по депозитите по разплащателни сметки без олихвяване от $8.65 милиарда за четвъртото тримесечие.

Банката очаква също разходи за дейности извън лихвения бизнес от приблизително $178 милиона и приходи преди разходите за провизии от $115 милиона през четвъртото тримесечие. Тя все още не е предоставила прогноза за 2027 г.

Заключение

През тримесечието BankUnited отчете по-високи маржове и подобряване на кредитните показатели, но растежът на кредитите остана неравномерен. Перспективите ѝ за четвъртото тримесечие предвиждат допълнително увеличение на маржа, като същевременно отчитат сезонен спад на депозитите, по-високи разходи и по-голям размер на провизиите.

Още новини

Още новини от FinanceVelix

Отказ от отговорност

Тази статия на FinanceVelix предоставя обща информация, а не персонализиран финансов, инвестиционен, правен или данъчен съвет. Пазарните цени, лихвените проценти и икономическите условия могат да се променят; инвестициите са свързани с риск от загуба. Фактите отразяват наличната към момента на публикуване информация и могат да се променят. Проверявайте самостоятелно важната информация и при необходимост се консултирайте с квалифициран специалист. Споменаването на актив, компания или услуга не представлява препоръка.