Equifax’ indtjening steg i tredje kvartal 2026, hvor omsætningen voksede 10 % til 1,693 mia. dollar, men svagere aktivitet på det amerikanske realkreditmarked fik selskabet til at sænke sine forventninger for hele året. I sin meddelelse den 20. oktober oplyste Equifax også, at selskabet forventede at gennemføre det tidligere annoncerede køb af Círculo de Crédito i fjerde kvartal.
Vigtigste punkter
- Udvandet resultat pr. aktie steg 39 % til 1,79 dollar; justeret EPS steg 11 % til 2,26 dollar.
- Equifax sænkede midtpunktet for sin omsætningsprognose for 2026 til 6,661 mia. dollar og midtpunktet for justeret EPS til 8,50 dollar.
- Aftalen om Círculo de Crédito blev annonceret i juli med en virksomhedsværdi på 750 mio. dollar.
Indholdsfortegnelse
- Equifax’ indtjening vokser hurtigere end omsætningen
- Væksten omfatter flere forretningsområder
- Svagere realkreditmarked sænker helårsprognosen
- Opkøbet i Mexico sigter fortsat mod afslutning i fjerde kvartal
- Konklusion
Equifax’ indtjening vokser hurtigere end omsætningen
Equifax’ resultatmeddelelse for tredje kvartal viste, at nettoresultatet henførbart til selskabet steg 32 % til 211,7 mio. dollar i kvartalet, der sluttede 30. september, sammenlignet med 160,2 mio. dollar året før. Udvandet EPS steg fra 1,29 dollar til 1,79 dollar.
Justeret EPS på 2,26 dollar var steget 11 % år over år. Målet udelukker blandt andet amortisering relateret til opkøb samt visse juridiske, regulatoriske og omstruktureringsomkostninger og adskiller sig derfor fra det rapporterede resultat.
Den justerede EBITDA-margin steg til 33,1 % fra 32,7 %. Equifax tilbageførte desuden 158 mio. dollar til aktionærerne i kvartalet, herunder 92 mio. dollar i aktietilbagekøb og 66 mio. dollar i udbytte.
| Post | Oplysninger |
|---|---|
| Workforce Solutions | Omsætning på 693,9 mio. dollar i Q3 2026, en stigning på 7 % år over år. |
| U.S. Information Solutions | Omsætning på 599,1 mio. dollar i Q3 2026, en stigning på 13 % år over år. |
| International | Omsætning på 399,5 mio. dollar i Q3 2026, en stigning på 9 % rapporteret og 7 % i lokal valuta. |
Væksten omfatter flere forretningsområder
Omsætningen i Diversified Markets steg 8 % opgjort på rapporteret basis og 7,5 % i lokal valuta, hvilket bidrog til væksten uden for realkreditforretningen. Koncernens samlede omsætning steg 9 % i lokal valuta, en anelse mindre end den rapporterede vækstrate.
U.S. Information Solutions, eller USIS, havde den hurtigste rapporterede omsætningsvækst blandt de tre forretningsområder. Omsætningen fra realkreditforretningen steg 28 %, mens omsætningen fra realkreditrelaterede aktiviteter i Workforce Solutions var omtrent uændret. På tværs af Equifax steg den amerikanske realkreditomsætning 15 % trods svagere markedsforhold.
Den internationale vækst omfattede en rapporteret omsætningsstigning på 12 % i Latinamerika og 20 % i Asien og Stillehavsområdet. Valutakorrigeret vækst i regionerne var henholdsvis 8 % og 12 %.
Svagere realkreditmarked sænker helårsprognosen
Administrerende direktør Mark W. Begor sagde, at realkreditrenterne steg betydeligt i anden halvdel af tredje kvartal. Ledelsen forventede, at den deraf følgende svaghed på det amerikanske realkreditmarked ville fortsætte resten af 2026.
Equifax sænkede sin omsætningsprognose for hele året til 6,646–6,676 mia. dollar med et midtpunkt på 6,661 mia. dollar. Prognosen for justeret EPS er nu 8,45–8,55 dollar, en reduktion på 0,04 dollar ved midtpunktet, som fortsat ligger inden for det tidligere prognoseinterval.
Selskabet fastholdt forventningen om en omsætningsvækst i Diversified Markets på et højt encifret niveau. Begor sagde, at omkostningskontrol og AI-drevne effektivitetsforbedringer i driften i vid udstrækning burde opveje effekten på bruttomarginen af lavere realkreditomsætning.
For fjerde kvartal forventede Equifax en omsætning på 1,605–1,635 mia. dollar og en justeret EPS på 2,07–2,17 dollar. Disse tal er ledelsens prognose, ikke afsluttede resultater.
Opkøbet i Mexico sigter fortsat mod afslutning i fjerde kvartal
Equifax underskrev den endelige aftale om at købe mexicanske Círculo de Crédito den 7. juli 2026; transaktionen blev ikke annonceret på ny sammen med oktoberresultaterne.
Aftalen indebærer en købspris på 825 mio. dollar. Virksomhedsværdien på 750 mio. dollar afspejler anslået 75 mio. dollar i kontanter ved afslutningen og ingen gæld. Equifax planlægger at købe hele selskabets egenkapital med forbehold for sædvanlige afslutningsbetingelser og myndighedsgodkendelse.
Ledelsen forventer, at opkøbet vil bidrage positivt til justeret EPS i det første hele ejerår. Resultatmeddelelsen i oktober bekræftede forventningen om afslutning i fjerde kvartal.
Konklusion
De næste milepæle er resultaterne for fjerde kvartal målt mod de sænkede forventninger og den forventede afslutning af købet af Círculo de Crédito. Begge vil vise, om vækst uden for realkreditområdet og driftsmæssige effektivitetsforbedringer kan fastholde indtjeningen, mens efterspørgslen på realkreditmarkedet svækkes.
Læs flere nyheder
Flere nyheder fra FinanceVelix
Ansvarsfraskrivelse
Denne artikel fra FinanceVelix indeholder generel information og udgør ikke personlig finansiel, investeringsmæssig, juridisk eller skattemæssig rådgivning. Markedspriser, renter og økonomiske forhold kan ændre sig; investeringer indebærer risiko for tab. Oplysningerne afspejler det materiale, der var tilgængeligt på udgivelsestidspunktet, og kan ændre sig. Kontrollér vigtige oplysninger uafhængigt, og rådfør dig med en kvalificeret fagperson efter behov. Omtale af et aktiv, en virksomhed eller en tjeneste er ikke en anbefaling.
