Truists resultat faldt i tredje kvartal 2026, da tab på salg af værdipapirer tyngede det rapporterede overskud, selv om den justerede indtjening pr. aktie steg i forhold til året før. Banken offentliggjorde resultaterne den 16. oktober sammen med et gennemført salg af lån fra Regional Acceptance Corporation og en aftale om at sælge forbrugslån fra LightStream for 7,7 mia. dollar.

Vigtigste punkter

  • Rapporteret udvandet EPS faldt til 0,56 dollar fra 1,04 dollar året før; justeret EPS steg 12 % til 1,16 dollar.
  • Et tab før skat på 1,4 mia. dollar ved salg af værdipapirer skabte en stor forskel mellem de rapporterede og justerede resultater.
  • Det gennemførte RAC-lånesalg ændrede kreditmålingerne, mens LightStream-transaktionen fortsat kun var en aftale.

Indholdsfortegnelse

Truists resultat viser en markant forskel mellem rapporterede og justerede tal

Truists resultatmeddelelse for tredje kvartal 2026 viste en nettoindkomst tilgængelig for ordinære aktionærer på 680 mio. dollar mod 1,35 mia. dollar året før. Rapporteret udvandet indtjening pr. aktie faldt også fra 1,23 dollar i andet kvartal til 0,56 dollar.

Justeret nettoindkomst tilgængelig for ordinære aktionærer var 1,42 mia. dollar, hvilket gav en justeret udvandet EPS på 1,16 dollar. Dette ikke-GAAP-mål pr. aktie steg fra 1,04 dollar året før, men faldt fra 1,23 dollar i det foregående kvartal.

Justeringerne udelukkede et tab før skat på 1,4 mia. dollar ved salg af værdipapirer klassificeret som tilgængelige for salg, en tilbageførsel før skat af lånetabshensættelser på 581 mio. dollar samt før skat-påvirkninger på 106 mio. dollar forbundet med salget af lån fra Regional Acceptance Corporation, eller RAC. Tilbageførslen af hensættelserne forbedrede de rapporterede resultater, mens værdipapirtabet trak dem ned.

Den samlede rapporterede omsætning faldt til 3,75 mia. dollar fra 5,19 mia. dollar året før. Justeret omsætning på skatteækvivalent basis var cirka 5,3 mia. dollar, uændret i forhold til andet kvartal. Disse mål giver derfor væsentligt forskellige billeder af kvartalet og bør ikke betragtes som indbyrdes udskiftelige.

PostDetaljer
Foreløbig CET1-kapitalprocent10,7 % pr. 30. september 2026 mod 10,9 % pr. 30. juni.
Tilbagekøb af ordinære aktier1,2 mia. dollar i tredje kvartal 2026.
Udbetalt ordinært udbytte0,52 dollar pr. aktie i tredje kvartal.
Gennemsnitlig likviditetsdækningsgrad110 % i tredje kvartal sammenlignet med et regulatorisk minimum på 100 %.

Renteindtægterne forbedres, mens indlånene vokser

Netto renteindtægter på skatteækvivalent basis nåede 3,707 mia. dollar, en stigning på 1,1 % fra andet kvartal og 0,7 % fra året før. Truist tilskrev stigningen fra kvartal til kvartal en ekstra dag samt tilpasning af afkast på aktiver og omkostninger på passiver, delvist opvejet af lavere lånesaldi.

Nettorentemarginalen på skatteækvivalent basis steg med to basispoint fra kvartalet før til 3,00 %, men lå fortsat en anelse under niveauet på 3,01 % året før. De gennemsnitlige indlån steg 1,4 % fra andet kvartal til 410,7 mia. dollar, drevet af rentebærende anfordringsindskud.

Gebyrforretningerne udviklede sig blandet. Indtægterne fra formueforvaltning nåede et kvartalsrekord på 407 mio. dollar, en stigning på 8,5 % fra kvartalet før, mens indtægterne fra investment banking og handel faldt 8,0 % til 324 mio. dollar. Ikke-renterelaterede omkostninger, eksklusive 40 mio. dollar i omkostninger ved RAC-salget, var stort set uændrede på 3,065 mia. dollar.

RAC-salget ændrer kreditbilledet

Det gennemførte RAC-salg tegnede sig for 5,5 mia. dollar af det samlede fald på 5,9 mia. dollar fra kvartalet før i lån og leasingaftaler, der holdes som investeringer ved periodens udgang. Beløbet var 323,9 mia. dollar ved udgangen af september.

Misligholdte lån faldt til 0,40 % af lånene, der holdes som investeringer, fra 0,51 % i juni. Truist oplyste, at salget var den primære årsag til faldet i misligholdte aktiver, hvilket gør ændringen i porteføljen vigtig at tage højde for, når forbedringen fortolkes.

Samtidig steg den annualiserede nettotabsprocent på udlån til 0,77 % fra 0,50 %, heraf 39 basispoint relateret til RAC. En tilbageførsel af hensættelser på 581 mio. dollar bidrog til en fordel på 253 mio. dollar fra kredit tabsomkostningerne snarere end en omkostning.

LightStream-aftalen viderefører omlægningen af porteføljen

Truist underskrev den 14. oktober 2026 en aftale om at sælge usikrede forbrugslån for 7,7 mia. dollar til Carlyle Group. Lånene udgør stort set alle aktiverne i LightStream, bankens platform for usikrede lån. I modsætning til RAC-salget blev denne transaktion beskrevet som aftalt, ikke gennemført.

Administrerende direktør Mike Lyons sagde, at banken forenklede sin drift og rettede ressourcer, kapital og omkostninger mod de forretningsområder og kompetencer, som den anser for at være prioriteter. Han udtrykte også tillid til Truists mål for afkast på materiel ordinær egenkapital på kort og lang sigt uden at angive nye numeriske mål i de fremlagte bemærkninger.

Konklusion

Truists kvartal kombinerede en beskeden vækst i renteindtægterne med betydelige porteføljerelaterede påvirkninger på det rapporterede overskud og kreditmålingerne. Den næste transaktionsmilepæl, der er værd at følge, er gennemførelsen af det aftalte salg af LightStream-lån; den fremlagte meddelelse angav ingen afslutningsdato.

Læs flere nyheder

Flere nyheder fra FinanceVelix

Ansvarsfraskrivelse

Denne FinanceVelix-artikel indeholder generel information og udgør ikke personlig finansiel, investeringsmæssig, juridisk eller skattemæssig rådgivning. Markedspriser, renter og økonomiske forhold kan ændre sig; investeringer indebærer risiko for tab. Oplysningerne afspejler det materiale, der var tilgængeligt på udgivelsestidspunktet, og kan ændre sig. Kontrollér selv vigtige oplysninger, og rådfør dig med en kvalificeret fagperson efter behov. Omtale af et aktiv, en virksomhed eller en tjeneste er ikke en anbefaling.