A Wipro részvényei október 16-án, 2026-ban akár 2,3%-kal, 178 rúpiára emelkedtek a BSE-n, miután az IT-szolgáltató vállalat a második negyedéves bevétel növekedéséről, nettó nyereségének csökkenéséről számolt be. A decemberi negyedévre vonatkozó kilátásai továbbra is visszafogottak maradtak, így a brókercégek véleménye megoszlott arról, hogy a javuló marzsok ellensúlyozzák-e a gyenge megrendelésállományt.
Főbb tudnivalók
- A bruttó bevétel éves összevetésben 9,1%-kal nőtt, míg a nettó nyereség 1,9%-kal csökkent.
- A decemberi negyedévre vonatkozó előrejelzés a bevétel 1,5%-os visszaesésétől 0,5%-os növekedéséig terjed, állandó devizaárfolyamon számítva.
- A Nomura fenntartotta vételi ajánlását, míg a Goldman Sachs és az Emkay továbbra is óvatos maradt.
Tartalomjegyzék
- A Wipro részvényei a vegyes eredménykép ellenére emelkednek
- Az elhúzódó ügyletek bizonytalanná teszik a decemberi negyedévi növekedést
- A brókercégek eltérően ítélik meg a marzsokat és a megrendelések láthatóságát
- Összegzés
A Wipro részvényei a vegyes eredménykép ellenére emelkednek
A Wipro a szeptemberi negyedévre vonatkozó pénzügyi eredményjelentése megerősíti, hogy az igazgatóság október 15-én jóváhagyta a 2026. szeptember 30-án zárult negyedévre és félévre vonatkozó auditált egyedi és konszolidált eredményeket. A részvényárfolyam másnap reggeli emelkedése napon belüli elmozdulás volt, nem pedig megerősített záróhozam.
A bruttó bevétel a 2027-es pénzügyi év második negyedévében elérte a 24 752,7 crore rúpiát, ami éves összevetésben 9,1%-os, az előző negyedévhez képest pedig 1,1%-os növekedés. A nettó nyereség ezzel ellentétes irányba mozdult, éves összevetésben 1,9%-kal, 3 201 crore rúpiára csökkent.
Az IT-szolgáltatási szegmens bevételi trendje eltért a csoport rúpiában denominált bruttó bevételének alakulásától. A szegmens bevétele negyedéves összevetésben 0,1%-kal, 2,61 milliárd dollárra csökkent, miközben üzemi marzsa 50 bázisponttal, 16,5%-ra javult. Az adatok eltérő területet és pénznemet fednek le, ezért nem tekinthetők azonos növekedési mutatóknak.
| Tétel | Részletek |
|---|---|
| Nomura | Vételi ajánlás fenntartva; a célár 200 rúpiára emelve. |
| Goldman Sachs | Eladási ajánlás fenntartva; a rendelkezésre álló anyag nem tartalmaz célárat. |
| Emkay | Csökkentési ajánlás fenntartva; 170 rúpiás célár, a 2028. szeptemberi becsült egy részvényre jutó nyereség (EPS) 12-szeresén alapulva. |
Az elhúzódó ügyletek bizonytalanná teszik a decemberi negyedévi növekedést
A Wipro arra számít, hogy a harmadik negyedévi bevétel állandó devizaárfolyamon számítva negyedéves összevetésben mínusz 1,5% és plusz 0,5% között alakul. Ez a sáv további visszaeséssel és mérsékelt növekedéssel egyaránt számol; vezetői előrejelzésről van szó, nem már elért eredményről.
A vállalat a szeptemberi negyedévben kilenc nagy értékű ügyletet kötött, amelyek új üzleteket és meglévő ügyfelekkel kötött bővítéseket egyaránt magukban foglaltak. A vezetőség elismerte, hogy a nagy ügyletek száma elmaradt a várakozásoktól, mivel az adminisztratív késedelmek miatt néhány már megerősített megrendelés átcsúszott a harmadik negyedévre.
A vezetőség továbbra is biztos abban, hogy ezek az ügyletek lezárulnak, és erős értékesítési lehetőségekre számít a decemberi negyedévben. A Wipro azt is közölte, hogy idővel vissza kíván térni a 17–17,5%-os célzott üzemi marzstartományba, de nem jelölt meg határidőt.
A brókercégek eltérően ítélik meg a marzsokat és a megrendelések láthatóságát
A Nomura szerint a negyedéves bevétel kissé meghaladta a becslését, a marzsok pedig megfeleltek a várakozásoknak. Emelte célárát, és a dollárban számított bevétel 0,5%-os csökkenését várja a 2027-es pénzügyi évben, majd 1,7%-os növekedését a 2028-as pénzügyi évben. Ez arra utal, hogy a részvényre vonatkozó pozitív kilátása nem függ az erőteljes növekedés azonnali visszatérésétől.
A Goldman Sachs szerint a bevételnövekedés és a marzsok meghaladták a várakozásait, ugyanakkor kiemelte, hogy az ügyletek értéke az elmúlt 12 hónap alapján éves összevetésben 26%-kal csökkent. Értékelése szerint ez korlátozott rálátást hagyott a bevétel növekedésére, a nyereségbecslések enyhe emelése ellenére.
Az Emkay stabilnak nevezte az üzemi teljesítményt, ugyanakkor rámutatott a gyenge megrendelésállományra, valamint az egészségügyi, technológiai és kommunikációs tevékenység visszafogottságára. A 2027–2029-es pénzügyi évekre vonatkozó egy részvényre jutó nyereségbecsléseit 0,4–1,3%-kal csökkentette. A brókercégek ajánlásai és célárai elemzői vélemények, nem vállalati előrejelzések.
Összegzés
A következő figyelemmel kísérendő beszámolási időszak a decemberi negyedév, amikor a vezetőség várakozása szerint lezárulnak az elhúzódó ügyletek. A tényleges szerződéskötések és a bevétel alakulása az előrejelzéshez viszonyítva megmutatja majd, hogy a magasabb marzs együtt jár-e az üzleti lendület javulásával.
További hírek
Jogi nyilatkozat
Ez a FinanceVelix-cikk általános tájékoztatást nyújt, nem minősül személyre szabott pénzügyi, befektetési, jogi vagy adótanácsadásnak. A piaci árak, a kamatlábak és a gazdasági körülmények változhatnak; a befektetések veszteség kockázatával járnak. A tények a közzétételkor rendelkezésre álló információkat tükrözik, és változhatnak. A fontos információkat ellenőrizze önállóan, és szükség esetén forduljon képzett szakemberhez. Egy eszköz, vállalat vagy szolgáltatás említése nem jelent ajánlást.
