Peringkat CACI dinaikkan: Jefferies memberi rekomendasi Beli dengan target $725

Pada 26 Oktober 2026, Jefferies menaikkan peringkat CACI, perusahaan teknologi keamanan nasional, dari Tahan menjadi Beli dan menaikkan target harga sahamnya menjadi $725. Perubahan peringkat ini menyusul hasil fiskal kuartal pertama CACI International, yang menunjukkan peningkatan pendapatan dan laba serta mendorong manajemen menaikkan prospek fiskal 2027.

Poin-Poin Utama

• Analis Jefferies Sheila Kahyaoglu menyoroti posisi CACI dalam pekerjaan keamanan nasional yang berfokus pada teknologi.
• Pendapatan kuartal pertama naik 8,2%, termasuk pertumbuhan organik 2,1%, sementara margin EBITDA mencapai 13,3%.
• CACI menaikkan panduan pendapatan dan laba disesuaikan untuk fiskal 2027, tetapi tidak mengubah proyeksi arus kas bebasnya.

Peringkat CACI dinaikkan, mencerminkan keyakinan terhadap strategi teknologi

Penilaian positif Kahyaoglu berfokus pada posisi strategis CACI dan peluang pertumbuhan dalam proyek keamanan nasional yang berfokus pada teknologi. Perusahaan ini menyediakan berbagai kapabilitas, termasuk solusi siber, komando dan kendali, serta modernisasi TI perusahaan bagi pelanggan pemerintah AS.

Target $725 mencerminkan penilaian Jefferies terhadap saham tersebut, bukan proyeksi laba perusahaan atau harga perdagangan masa depan yang dijamin. Rincian kenaikan peringkat yang diberikan tidak menyebutkan target harga sebelumnya.

Perkembangan operasional CACI baru-baru ini mencakup pembukaan pusat manufaktur elektronika pertahanan di kawasan Greater Rochester, New York. Fasilitas tambahan seluas 61.000 kaki persegi ini mendukung pengembangan, pengujian, perakitan, dan pengiriman teknologi perang elektronik.

Hasil kuartalan menunjukkan pertumbuhan, dengan arus kas yang lebih rendah

Hasil fiskal kuartal pertama 2027CACI, yang dirilis pada 21 Oktober, mencakup tiga bulan yang berakhir pada 30 September 2026. Pendapatan mencapai $2,475 miliar, naik 8,2% dibandingkan setahun sebelumnya. Pertumbuhan organik sebesar 2,1%, yang membedakan ekspansi mendasar dari kenaikan total pendapatan yang dilaporkan.

Laba bersih naik 4,5% menjadi $130,4 juta, dan laba per saham terdilusi meningkat 3,7% menjadi $5,84. Laba per saham terdilusi disesuaikan, yang merupakan ukuran non-GAAP, naik 11,8% menjadi $7,66. EBITDA, yang juga merupakan ukuran non-GAAP, mencapai $328,8 juta, dengan margin 13,3%.

Perolehan kas melemah meskipun laba meningkat. Arus kas bebas turun 6,6% menjadi $133,5 juta. CACI mengaitkan penurunan arus kas operasi, tidak termasuk perjanjian pembelian piutangnya, terutama dengan modal kerja yang lebih tinggi.

Penghargaan kontrak berjumlah total $4,8 miliar, dengan sekitar 61% di antaranya merupakan bisnis baru bagi CACI. Backlog yang telah didanai mencapai $6,2 miliar, naik 14,8% dari tahun sebelumnya, sementara total backlog hanya meningkat 0,3% menjadi $34,0 miliar.

Manajemen menaikkan prospek fiskal 2027

Chief Executive Officer John Mengucci menyebut kinerja kuartalan, backlog, dan pipeline perusahaan saat mengumumkan prospek tahunan yang lebih tinggi. Proyeksi terbaru merupakan panduan manajemen, bukan hasil yang telah dicapai.

CACI menaikkan kisaran pendapatan dan laba disesuaikannya, sekaligus mempertahankan proyeksi arus kas bebas setahun penuh sekurang-kurangnya $900 juta.

Baca Berita Lainnya

Berita FinanceVelix lainnya

Penafian

Artikel FinanceVelix ini menyediakan informasi umum, bukan nasihat keuangan, investasi, hukum, atau pajak yang dipersonalisasi. Harga pasar, suku bunga, dan kondisi ekonomi dapat berubah; investasi memiliki risiko kerugian. Fakta mencerminkan materi yang tersedia pada saat publikasi dan dapat berubah. Periksa informasi penting secara mandiri dan konsultasikan dengan profesional yang berkualifikasi bila diperlukan. Penyebutan aset, perusahaan, atau layanan bukan merupakan dukungan atau rekomendasi.