Intuitive Surgical은 10월 20일 2026년 다빈치 시술 건수 증가율 전망을 14%~15%로 좁히고, 경영진은 증가율이 해당 범위의 중간 수준에 가까울 것으로 예상했다. 발표 후 시간 외 거래에서 주가는 약 7% 하락했지만, 3분기 매출은 22% 증가한 30억 5,000만 달러를 기록했다.
핵심 요점
- 시술 건수 증가율 범위는 13.5%~15.5%에서 좁아졌으며, 중간값은 14.5%로 변함이 없었다.
- 다빈치 및 Ion 시술 건수 증가에 힘입어 기구 및 액세서리 매출은 18% 늘었다.
- 반독점 합의금 4억 5,000만 달러가 보고 이익을 줄였다. 제안된 합의는 아직 법원의 승인이 필요하다.
목차
Intuitive Surgical, 중간값 삭감 없이 전망 범위 축소
수정된 전망은 이전 시술 건수 증가율 범위의 하단을 0.5%포인트 높이고 상단은 같은 폭으로 낮췄다. 따라서 수치상 중간값을 낮춘 것이 아니라 예상 결과의 범위를 좁힌 것이다.
Intuitive Surgical의 3분기 실적 발표에 따르면 경영진은 전 세계 다빈치 시술 건수 증가율이 2026년 말 새 전망 범위의 중간 수준에 가까울 것으로 예상한다. 이는 연간 전망이며, 이미 확정된 실적이 아니다.
9월 30일로 끝난 분기 동안 전 세계 다빈치 시술 건수는 전년 동기 대비 약 14% 증가했다. 미국 증가율은 10%였고, 해외 시장은 20%였다. 회사의 Ion 플랫폼을 포함한 전 세계 총 시술 건수 증가율은 약 15%였다.
| 항목 | 세부 내용 |
|---|---|
| 다빈치 설치 기반 | 2026년 9월 30일 기준 시스템 12,094대, 전년 대비 12% 증가. |
| 2026년 조정 매출총이익률 전망 | 68.7%~69.3%. 매출의 0.9%에 해당하는 예상 관세 영향을 포함하며, 인식된 관세 환급액은 제외. |
| 2026년 조정 영업비용 전망 | 11%~13% 증가. |
시술 건수 증가가 반복 매출 뒷받침
시술 건수가 중요한 이유는 수술 플랫폼 사용으로 기구와 액세서리 수요가 발생하기 때문이다. 이 사업 부문의 3분기 매출은 18억 달러로, 전년 동기의 15억 2,000만 달러에서 증가했으며 회사 전체 매출의 절반 이상을 차지했다.
Intuitive는 매출 증가의 주된 요인으로 다빈치 시술 건수 약 14% 증가와 Ion 시술 건수 31% 증가를 꼽았다. 영업 리스 매출 증가와 시스템 설치 기반 확대도 총매출에 기여했다.
시스템 매출은 전년 동기 5억 9,000만 달러에서 7억 6,900만 달러로 늘었다. 회사는 분기 중 다빈치 시스템 546대를 설치했으며, 여기에는 다빈치 5 시스템 315대가 포함됐다. 2025년 3분기에는 총 427대, 이 중 다빈치 5 시스템 240대를 설치했다.
합의금으로 보고 이익과 조정 이익 간 격차 발생
GAAP 기준 순이익은 전년 동기 7억 400만 달러, 희석주당 1.95달러에서 5억 2,300만 달러, 희석주당 1.49달러로 감소했다. 해당 분기에는 이전에 공시한 반독점 집단소송의 합의 제안과 관련해 세전 비용 4억 5,000만 달러가 반영됐다.
회사는 10월에 책임이나 위법 행위를 인정하지 않고 서면 합의에 도달했다. 합의에는 일회성 지급과 상호 합의된 금지명령 구제 조치가 포함되지만, 법원의 예비 승인과 최종 승인을 받아야 한다.
비GAAP 기준 순이익은 전년 동기 8억 6,700만 달러, 희석주당 2.40달러에서 10억 5,000만 달러, 희석주당 3.00달러로 증가했다. GAAP 및 비GAAP 기준 이익 모두 이전 기간에 납부한 관세 환급에 따른 세후 이익 2,200만 달러를 포함했다.
결론
남은 분기 실적에 따라 연간 시술 건수 증가율이 좁혀진 전망 범위의 어느 지점에 자리할지가 결정될 것이다. 제안된 반독점 합의에 대한 법원 승인도 아직 남아 있다.
더 많은 뉴스 읽기
면책 조항
이 FinanceVelix 기사는 일반 정보를 제공하며, 개인 맞춤형 금융·투자·법률·세무 자문이 아닙니다. 시장 가격, 금리 및 경제 여건은 변할 수 있으며 투자에는 손실 위험이 따릅니다. 사실은 게시 시점에 이용 가능한 자료를 반영하며 변경될 수 있습니다. 중요한 정보는 독립적으로 확인하고 필요시 자격을 갖춘 전문가와 상담하십시오. 자산, 회사 또는 서비스를 언급하는 것은 이를 추천한다는 뜻이 아닙니다.
