De winst van BankUnited steeg in het derde kwartaal van 2026 licht doordat lagere depositokosten en hogere rendementen op beleggingen de nettorentemarge hielpen vergroten. De bank rapporteerde een nettowinst van $72.2 million, of $1.01 per verwaterd aandeel, over het kwartaal dat eindigde op 30 september, tegenover $71.9 million, of $0.95 per aandeel, een jaar eerder.
Belangrijkste punten
- De nettorentemarge bereikte 3.16%, een stijging van 10 basispunten ten opzichte van het tweede kwartaal en 16 basispunten ten opzichte van een jaar eerder.
- Lagere niet-rentebaten deden een deel van de verbetering in de kredietverlening en beleggingsinkomsten teniet.
- De krediettrends waren gemengd: de afboekingen bleven laag, maar het aantal niet-renderende leningen nam toe ten opzichte van het vorige kwartaal.
Inhoudsopgave
- De winst van BankUnited profiteert van lagere financieringskosten
- Verkoop van effecten en lagere vergoedingen beperken de winstgroei
- Gemiddelde deposito's geven een ander beeld dan de saldi aan het einde van het kwartaal
- Kredietmaatstaven verbeteren op jaarbasis, maar blijven gemengd op kwartaalbasis
- Conclusie
De winst van BankUnited profiteert van lagere financieringskosten
De bekendmaking van de resultaten van BankUnited over het derde kwartaal, gepubliceerd op 21 oktober, liet zien dat de nettowinst was gestegen ten opzichte van $70.7 million in het tweede kwartaal. De aangepaste nettowinst, een niet volgens GAAP-maatstaven bepaalde maatstaf die het effect van de verkoop van effecten buiten beschouwing laat, bedroeg $73.9 million, of $1.03 per verwaterd aandeel.
De netto rentebaten stegen met $5.3 million ten opzichte van het vorige kwartaal en met $10.5 million ten opzichte van een jaar eerder. De gemiddelde depositokosten daalden naar 1.99%, een daling van zes basispunten op kwartaalbasis en 39 basispunten op jaarbasis.
De bank schreef de verbetering op kwartaalbasis toe aan lagere depositorentes, de vervanging van effecten met een lager rendement door beleggingen met een hoger rendement en hogere rendementen op zakelijke leningen. Voorzitter en chief executive officer Rajinder Singh zei dat de nettorentemarge van 3.16% hoger uitviel dan de prognose van het management.
| Post | Details |
|---|---|
| Common equity Tier 1-ratio | 12.1%, 20 basispunten lager dan in het tweede kwartaal. |
| Tastbare common equity-ratio | 8.0%, een daling van 45 basispunten op kwartaalbasis. |
| Tastbare boekwaarde per aandeel | $39.10, tegenover $40.48 in het tweede kwartaal; een niet volgens GAAP-maatstaven bepaalde maatstaf. |
| Voorziening voor kredietverliezen | $221.5 million, gelijk aan 0.93% van de totale leningen. |
| Totale activa | $34.6 billion op 30 september 2026. |
Verkoop van effecten en lagere vergoedingen beperken de winstgroei
De niet-rentebaten daalden naar $19.8 million, tegenover $29.2 million in het tweede kwartaal en $25.6 million een jaar eerder. BankUnited boekte een nettoverlies van $2.3 million op beleggingseffecten na de verkoop van ongeveer $1 billion aan effecten met een lager rendement en herbelegging van de opbrengsten.
Ook de inkomsten uit leasefinanciering daalden, deels als gevolg van een verlies van $1.1 million op de afstoting van apparatuur. De inkomsten uit levensverzekeringen in eigendom van de bank verzwakten, terwijl de inkomsten uit kapitaalmarkten daalden ten opzichte van het vorige kwartaal.
De niet-rentelasten bleven op kwartaalbasis stabiel op $174.6 million, maar stegen ten opzichte van $166.2 million een jaar eerder. Daardoor daalde de winst vóór voorzieningen, een niet volgens GAAP-maatstaven bepaalde maatstaf, naar $105.9 million, tegenover $109.9 million in het tweede kwartaal, ondanks de hogere rentemarge.
Gemiddelde deposito's geven een ander beeld dan de saldi aan het einde van het kwartaal
De gemiddelde direct opvraagbare deposito's zonder rentevergoeding waren vrijwel onveranderd ten opzichte van het tweede kwartaal en stegen met $824 million ten opzichte van een jaar eerder. Het saldo aan het einde van het kwartaal daalde echter op kwartaalbasis met $821 million. Volgens de bank was dit voornamelijk toe te schrijven aan een seizoensmatige normalisering na de verhoogde instroom in het tweede kwartaal.
Dit onderscheid is van belang bij het beoordelen van financieringstrends: gemiddelde saldi geven de financiering weer die gedurende het kwartaal beschikbaar was, terwijl eindsaldi een momentopname per 30 september vormen. Direct opvraagbare deposito's zonder rentevergoeding waren goed voor 32.2% van de totale deposito's aan het einde van het kwartaal, tegenover 30.1% een jaar eerder.
De gemiddelde kernleningen stegen op jaarbasis met $706 million, maar daalden op kwartaalbasis met $147 million. De totale gemiddelde leningen daalden met $314 million ten opzichte van het tweede kwartaal, doordat BankUnited doorging met de geplande afbouw van niet-kernleningen. De kredietverlening aan commercieel vastgoed en mortgage warehouse-financiering groeiden op kwartaalbasis, terwijl de gemiddelde zakelijke en industriële leningen en woningleningen daalden.
Kredietmaatstaven verbeteren op jaarbasis, maar blijven gemengd op kwartaalbasis
Leningen met een verhoogd kredietrisico en geclassificeerde leningen daalden met $10 million ten opzichte van het tweede kwartaal en met $176 million ten opzichte van een jaar eerder. De geannualiseerde ratio van netto-afboekingen bleef 0.11%, onveranderd op kwartaalbasis en lager dan de 0.25% van een jaar eerder.
Het bedrag aan niet-renderende leningen steeg desondanks met $40 million, of 18%, ten opzichte van het tweede kwartaal, hoewel het $116 million onder het niveau van een jaar eerder bleef. De voorziening voor kredietverliezen bedroeg $10.3 million, tegen $15.1 million in het vorige kwartaal.
BankUnited kocht tijdens het kwartaal ook ongeveer 2.1 million aandelen terug voor $97 million. De kapitaalratio's daalden en de bank rapporteerde hogere niet-gerealiseerde verliezen op voor verkoop beschikbare beleggingseffecten.
Conclusie
De hogere rentemarge van BankUnited ondersteunde een bescheiden winstgroei, maar lagere niet-rentebaten beperkten de stijging. Latere kwartaalrapportages zullen opnieuw inzicht geven in de depositokosten, de leningsaldi en de stijging op kwartaalbasis van niet-renderende leningen.
Meer nieuws lezen
Disclaimer
Dit artikel van FinanceVelix biedt algemene informatie en geen gepersonaliseerd financieel, beleggings-, juridisch of fiscaal advies. Marktprijzen, rentetarieven en economische omstandigheden kunnen veranderen; aan beleggen zijn risico's verbonden, waaronder het risico op verlies. De feiten zijn gebaseerd op het beschikbare materiaal op het moment van publicatie en kunnen veranderen. Controleer belangrijke informatie zelfstandig en raadpleeg zo nodig een gekwalificeerde deskundige. Het noemen van een activum, bedrijf of dienst houdt geen aanbeveling in.
