แนวโน้มสินเชื่อ SBI: Setty มองว่ายังแข็งแกร่งแม้ขึ้นอัตราดอกเบี้ย

แนวโน้มสินเชื่อ SBI ชี้ว่าความต้องการกู้ยืมเพื่อการใช้จ่ายตามอำเภอใจอาจอ่อนตัวลง มากกว่าจะเกิดปัญหาการชำระคืนในวงกว้างหากอัตราดอกเบี้ยปรับสูงขึ้นอีก CS Setty ประธานธนาคาร State Bank of India กล่าวเมื่อวันที่ 26 ตุลาคม 2026 ว่าธนาคารคาดว่า Reserve Bank of India จะขึ้นอัตราดอกเบี้ย 50 จุดพื้นฐานในเดือนธันวาคม ก่อนจะหยุดพักการขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกุมภาพันธ์ 2027

ประเด็นสำคัญ

• Setty คาดว่าอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นจะกดดันสินเชื่อเพื่อการบริโภค แต่ไม่กระทบความต้องการสินเชื่อจากภาคการผลิต
• เขาไม่เห็นความเสี่ยงด้านคุณภาพสินทรัพย์รายย่อยในวงกว้าง แม้ยอมรับว่าผู้กู้ที่มีหนี้สูงจะเผชิญแรงกดดัน
• SBI วางแผนเปิดตัวแอปพลิเคชัน Yono Bharat เพื่อขยายการเข้าถึงบริการดิจิทัลให้แก่ผู้ถือบัญชี Jan Dhan

สารบัญ

• แนวโน้มสินเชื่อ SBI แยกความต้องการสินเชื่อออกจากความเสี่ยงด้านการชำระคืน
• อัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นส่งผ่านถึงผู้กู้ผ่านอัตราอ้างอิงภายนอก
• ข้อเสนอค่าธรรมเนียม UPI ได้รับการสนับสนุน แต่มีข้อควรคำนึงเรื่องต้นทุนที่ลูกค้าต้องจ่าย
• Yono Bharat ตั้งเป้าขยายการเข้าถึงบริการดิจิทัล
• สรุป

แนวโน้มสินเชื่อ SBI แยกความต้องการสินเชื่อออกจากความเสี่ยงด้านการชำระคืน

ในการกล่าวในงานประชุมสุดยอดด้านการธนาคารที่มุมไบ Setty ระบุว่าการคุมเข้มนโยบายเพิ่มเติมอาจส่งผลต่อการบริโภคและความต้องการสินเชื่อเพื่อการใช้จ่ายตามอำเภอใจ เขาอ้างถึงการคาดการณ์ว่าเศรษฐกิจจะเติบโต 7.1% ในปีงบประมาณปัจจุบัน เป็นเหตุผลที่ทำให้คาดว่าความต้องการกู้ยืมจากภาคการผลิตจะยังคงแข็งแกร่ง

การคาดการณ์ของเขาสำหรับเดือนธันวาคมเป็นไปตามการขึ้นอัตราดอกเบี้ย 25 จุดพื้นฐานของ RBI เมื่อต้นเดือนตุลาคม ซึ่งเป็นการคุมเข้มนโยบายครั้งแรกในรอบกว่าสามปี ธนาคารกลางยังเปลี่ยนจุดยืนจากเป็นกลางมาเป็นการคุมเข้มอย่างค่อยเป็นค่อยไป การขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมอีกครึ่งจุดเปอร์เซ็นต์และการหยุดพักหลังจากนั้นยังเป็นเพียงการคาดการณ์ของ SBI ไม่ใช่การตัดสินใจที่ RBI ประกาศแล้ว

จุดแตกต่างในการประเมินของ Setty คือการที่ลูกค้ากู้สินเชื่อใหม่ลดลง กับการที่ผู้กู้เดิมประสบปัญหาในการชำระคืน เขาคาดว่ากรณีแรกจะได้รับผลกระทบบ้าง แต่กรณีหลังจะไม่เสื่อมถอยลงทั่วทั้งระบบ

อัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นส่งผ่านถึงผู้กู้ผ่านอัตราอ้างอิงภายนอก

เมื่อถูกถามเกี่ยวกับสินเชื่อที่อิงอัตราอ้างอิงภายนอก Setty กล่าวว่า คุณภาพสินเชื่อรายย่อยในระดับระบบธนาคารน่าจะยังแข็งแกร่ง อย่างไรก็ตาม เขายอมรับว่าผู้กู้บางรายที่มีภาระหนี้สูงอาจรับมือกับการขึ้นอัตราดอกเบี้ยสะสม 0.75 จุดเปอร์เซ็นต์ได้ยาก

รายงานของ RBI เกี่ยวกับประวัติการปล่อยสินเชื่อที่อิงอัตราอ้างอิงภายนอก อธิบายว่าเหตุใดการเปลี่ยนแปลงนโยบายจึงส่งผ่านไปยังต้นทุนการกู้ยืมได้ รายงานประจำปี 2019–20 ระบุว่าการส่งผ่านนโยบายการเงินดีขึ้นหลังจากสินเชื่ออัตราลอยตัวใหม่เชื่อมโยงกับอัตราอ้างอิงภายนอก ข้อสังเกตทางประวัติศาสตร์ดังกล่าวไม่ได้ยืนยันช่วงเวลาการปรับอัตราดอกเบี้ยของสินเชื่อปัจจุบันทุกรายการ

“โดยภาพรวมในระดับระบบ ผมไม่คิดว่าเราควรกังวลจริงๆ เกี่ยวกับคุณภาพสินทรัพย์ในภาคสินเชื่อรายย่อย” Setty กล่าว การประเมินของเขายอมรับว่าอาจมีผู้กู้บางกลุ่มเผชิญความตึงเครียด โดยไม่ได้ปฏิเสธความเป็นไปได้ที่จะเกิดปัญหาการชำระคืนทั้งหมด

ข้อเสนอค่าธรรมเนียม UPI ได้รับการสนับสนุน แต่มีข้อควรคำนึงเรื่องต้นทุนที่ลูกค้าต้องจ่าย

Setty ซึ่งดำรงตำแหน่งประธานสมาคมธนาคารอินเดียด้วย แสดงการสนับสนุนข้อเสนอให้นำอัตราค่าธรรมเนียมส่วนลดร้านค้า (merchant discount rate) มาใช้กับธุรกรรม UPI เขากล่าวว่าค่าธรรมเนียมดังกล่าวจะสนับสนุนการลงทุนของธนาคารในโครงสร้างพื้นฐานด้านการชำระเงินและระบบบริหารความเสี่ยงที่ทำงานควบคู่กัน

เขากล่าวว่าสมาคมกำลังทำงานร่วมกับผู้มีส่วนได้ส่วนเสียเพื่อป้องกันไม่ให้ร้านค้าผลักภาระค่าธรรมเนียมที่สูงขึ้นไปให้ลูกค้า ค่าธรรมเนียมดังกล่าวยังเป็นเพียงข้อเสนอ ไม่ใช่การเปลี่ยนแปลงที่มีผลบังคับใช้แล้วตามที่เขากล่าว

Yono Bharat ตั้งเป้าขยายการเข้าถึงบริการดิจิทัล

SBI กำลังพัฒนา Yono Bharat ซึ่งเป็นแอปพลิเคชันมือถือเวอร์ชันใหม่ที่มุ่งให้บริการแก่ผู้ถือบัญชี Jan Dhan มากกว่า 170 ล้านคน จากฐานผู้ฝากเงิน 530 ล้านคนของธนาคาร Setty กล่าวว่าแอปจะเปิดให้ใช้งานได้ในราวหนึ่งปี และจะช่วยขยายแพลตฟอร์ม Yono โดยรวม

เขาเน้นย้ำว่าการให้บริการดิจิทัลมีต้นทุนต่ำกว่าการไปติดต่อสาขา อย่างไรก็ตาม ในเรื่องปัญญาประดิษฐ์ เขากล่าวว่าการนำมาใช้งานจะได้รับการประเมินจากการเพิ่มผลิตภาพ ไม่ใช่เพียงความสามารถในการใช้แทนพนักงาน

สรุป

การทบทวนนโยบายของ RBI ในเดือนธันวาคม 2026 จะเป็นจุดตัดสินใจครั้งถัดไปสำหรับการคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยของ Setty ประเด็นหลักที่เขาแยกแยะยังคงเป็นว่า ต้นทุนการกู้ยืมที่สูงขึ้นอาจจำกัดสินเชื่อผู้บริโภครายใหม่ โดยไม่ทำให้สินเชื่อรายย่อยเดิมเสื่อมถอยลงในวงกว้าง

อ่านข่าวเพิ่มเติม

ข่าวเพิ่มเติมจาก FinanceVelix

ข้อสงวนสิทธิ์

บทความ FinanceVelix นี้ให้ข้อมูลทั่วไป ไม่ใช่คำแนะนำทางการเงิน การลงทุน กฎหมาย หรือภาษีที่ปรับให้เหมาะกับแต่ละบุคคล ราคาตลาด อัตราดอกเบี้ย และภาวะเศรษฐกิจอาจเปลี่ยนแปลงได้ การลงทุนมีความเสี่ยงที่จะขาดทุน ข้อเท็จจริงสะท้อนข้อมูลที่มีอยู่ในขณะที่เผยแพร่และอาจเปลี่ยนแปลงได้ โปรดตรวจสอบข้อมูลสำคัญด้วยตนเอง และปรึกษาผู้เชี่ยวชาญที่มีคุณสมบัติเหมาะสมเมื่อจำเป็น การกล่าวถึงสินทรัพย์ บริษัท หรือบริการใดไม่ได้เป็นการรับรอง