กำไรของ Deutsche Boerse เพิ่มขึ้น พร้อมปรับเพิ่มคาดการณ์ปี 2026 อีกครั้ง

กำไรของ Deutsche Boerse เพิ่มขึ้นในไตรมาสที่สามของปี 2026 เนื่องจากกิจกรรมการซื้อขายที่แข็งแกร่งขึ้นและรายได้จากการบริหารเงินที่กลับมาเติบโต ช่วยให้ผู้ดำเนินการตลาดหลักทรัพย์ปรับเพิ่มแนวโน้มผลประกอบการทั้งปีเป็นครั้งที่สอง ผลประกอบการที่เผยแพร่เมื่อวันที่ 20 ตุลาคม ตามด้วยการประชุมทางโทรศัพท์เพื่อชี้แจงผลประกอบการเมื่อวันที่ 21 ตุลาคม แสดงให้เห็นว่ารายได้สุทธิรวมเพิ่มขึ้น 13% เป็น 1.633 พันล้านยูโร และ EBITDA เพิ่มขึ้น 16% เป็น 978 ล้านยูโร

ประเด็นสำคัญ

• รายได้ไม่รวมรายได้จากการบริหารเงินเติบโต 14% เร่งขึ้นจาก 9% ในไตรมาสที่สอง
• รายได้จากการบริหารเงินเพิ่มขึ้น 7% เป็น 218 ล้านยูโร ซึ่งเป็นการเพิ่มขึ้นเมื่อเทียบกับปีก่อนครั้งแรกนับตั้งแต่ปี 2024
• ฝ่ายบริหารปรับเพิ่มคาดการณ์ทั้งปี โดยยังคงคาดว่าต้นทุนดำเนินงานพื้นฐานจะเติบโตประมาณ 3%

สารบัญ

• กำไรของ Deutsche Boerse เติบโตแซงหน้ารายได้
• ธุรกิจอนุพันธ์และบริการหลังการซื้อขายขับเคลื่อนการขยายตัว
• ต้นทุนที่รายงานเพิ่มเร็วกว่าค่าใช้จ่ายพื้นฐาน
• เป้าหมายทั้งปีที่สูงขึ้นทำให้การดำเนินงานในไตรมาสสี่เป็นจุดสนใจ
• บทสรุป

กำไรของ Deutsche Boerse เติบโตแซงหน้ารายได้

ประกาศผลประกอบการไตรมาสสามของ Deutsche Boerse ระบุว่า รายได้สุทธิไม่รวมผลจากการบริหารเงินอยู่ที่ 1.415 พันล้านยูโร โดยธุรกิจ 6 ใน 8 กลุ่มมีการเติบโตเป็นเลขสองหลัก EBITDA บนฐานเดียวกันเพิ่มขึ้น 19% เป็น 760 ล้านยูโร สูงกว่าการเติบโตของรายได้ เนื่องจากบริษัทได้รับประโยชน์จากการประหยัดต่อขนาด

กำไรสุทธิรายไตรมาสที่เป็นของผู้ถือหุ้นเพิ่มขึ้น 18% เป็น 559 ล้านยูโร กำไรต่อหุ้นในรูปเงินสด ซึ่งไม่รวมผลกระทบจากการปันส่วนราคาซื้อ เพิ่มขึ้น 18% เป็น 3.28 ยูโร เทียบกับกำไรต่อหุ้นขั้นพื้นฐานที่ 3.10 ยูโร

ในช่วงเก้าเดือนแรก รายได้สุทธิรวมอยู่ที่ประมาณ 4.9 พันล้านยูโร และกำไรสุทธิที่เป็นของผู้ถือหุ้นเพิ่มขึ้น 14% เป็น 1.7 พันล้านยูโร อัตรากำไร EBITDA ขยายเป็น 61% ขณะที่รายได้และ EBITDA ไม่รวมรายได้จากการบริหารเงินเติบโต 12% และ 17% ตามลำดับ

ธุรกิจอนุพันธ์และบริการหลังการซื้อขายขับเคลื่อนการขยายตัว

รายได้จากการซื้อขายและการชำระราคา ซึ่งไม่รวมรายได้จากการบริหารเงิน เพิ่มขึ้น 19% เป็น 652 ล้านยูโร โดย EBITDA เพิ่มขึ้น 36% รายได้จากอนุพันธ์ทางการเงินเพิ่มขึ้น 30% เป็น 357 ล้านยูโร ซึ่งรวมถึงรายได้จากอนุพันธ์อัตราดอกเบี้ยและตราสารหนี้ที่เพิ่มขึ้น 48% เป็นสถิติสูงสุดที่ 181 ล้านยูโร

Jens Schulte ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการเงินกล่าวว่า ความคาดหวังเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยที่เปลี่ยนแปลงไปกระตุ้นกิจกรรมในตลาดตราสารหนี้และตลาดเงินทุน และช่วยให้ผลจากการบริหารเงินแข็งแกร่งขึ้น การกลับมาเติบโตของรายได้จากการบริหารเงินเมื่อเทียบกับปีก่อน ทำให้รายได้ดังกล่าวมีส่วนสนับสนุนการขยายตัวของไตรมาสนี้ แทนที่จะหักล้างการเติบโตในส่วนอื่น

รายได้จากบริการกองทุนไม่รวมรายได้จากการบริหารเงินเพิ่มขึ้น 18% เป็น 144 ล้านยูโร ส่วนรายได้จากบริการหลักทรัพย์บนฐานเดียวกันเพิ่มขึ้น 10% เป็น 288 ล้านยูโร โดยได้รับแรงหนุนจากบริการชำระราคาและการบริหารหลักประกัน สินทรัพย์ภายใต้การรับฝากในธุรกิจบริการหลักทรัพย์มีมูลค่าประมาณ 18 ล้านล้านยูโร และในธุรกิจบริการกองทุนมีมูลค่าเกิน 5.2 ล้านล้านยูโร

การเติบโตในธุรกิจที่เกี่ยวข้องกับการลงทุนไม่สม่ำเสมอเท่ากัน รายได้จากโซลูชันซอฟต์แวร์เพิ่มขึ้น 10% เป็น 173 ล้านยูโร แต่รายได้จาก ESG และดัชนีเพิ่มขึ้นเพียง 4% รายได้จากดัชนีเติบโต 16% ขณะที่รายได้จาก ESG ทรงตัวโดยรวม และรายได้จากข้อมูลเชิงลึกตลาดลดลงในอัตราระดับกลางของเลขหลักเดียว

ต้นทุนที่รายงานเพิ่มเร็วกว่าค่าใช้จ่ายพื้นฐาน

ต้นทุนดำเนินงานในไตรมาสสามเพิ่มขึ้น 7% เป็น 646 ล้านยูโร โดยการเพิ่มขึ้นนี้รวมค่าตอบแทนเพิ่มเติมในรูปหุ้น 22 ล้านยูโร และต้นทุนพิเศษ 4 ล้านยูโรที่เกี่ยวข้องกับธุรกรรม Allfunds ซึ่งมีแผนไว้ หากไม่รวมรายการเหล่านี้ ต้นทุนเติบโตประมาณ 3%

ตลอดเก้าเดือน ต้นทุนดำเนินงานเพิ่มขึ้น 5% ซึ่งรวมค่าใช้จ่ายพิเศษที่เกี่ยวข้องกับ Allfunds ประมาณ 23 ล้านยูโร ฝ่ายบริหารกล่าวว่าต้นทุนพื้นฐานยังเติบโตประมาณ 3% ซึ่งแสดงให้เห็นความแตกต่างระหว่างค่าใช้จ่ายต่อเนื่องกับค่าใช้จ่ายที่เกี่ยวข้องกับธุรกรรม

เป้าหมายทั้งปีที่สูงขึ้นทำให้การดำเนินงานในไตรมาสสี่เป็นจุดสนใจ

ฝ่ายบริหารคาดว่ารายได้ทั้งปีไม่รวมรายได้จากการบริหารเงินจะอยู่ที่ประมาณ 5.7 พันล้านยูโร และอาจสูงกว่าระดับดังกล่าวเล็กน้อย ในการประชุมทางโทรศัพท์เพื่อชี้แจงผลประกอบการ บริษัทระบุว่าคาดการณ์ไว้ที่ 5.7–5.8 พันล้านยูโร เป้าหมายทั้งปีที่ปรับปรุงใหม่มีรายละเอียดดังต่อไปนี้

Stephan Leithner ประธานเจ้าหน้าที่บริหารแสดงความเชื่อมั่นต่อโอกาสการขายของ SimCorp ในไตรมาสสี่ พร้อมยอมรับว่าจังหวะเวลาการทำสัญญายังคงเป็นปัจจัยหนึ่ง รายได้ประจำต่อปีในธุรกิจโซลูชันซอฟต์แวร์อยู่ที่ 727 ล้านยูโร เพิ่มขึ้น 13% เมื่อคำนวณด้วยอัตราแลกเปลี่ยนคงที่

Schulte กล่าวว่า รายได้จากการบริหารเงินควรทรงตัวโดยรวมเมื่อเทียบกับระดับ ณ สิ้นปี แทนที่จะนำเสนอการเพิ่มขึ้นในไตรมาสสามเป็นคำมั่นว่าจะเติบโตต่อเนื่อง นอกจากนี้ เขายังกล่าวว่าการซื้อหุ้นคืนจะดำเนินต่อไป แม้การเข้าซื้อ Allfunds ที่วางแผนไว้จะเสร็จสิ้น โดยจะกำหนดขนาดการซื้อหุ้นคืนในช่วงต้นปี 2027

บทสรุป

การปรับเพิ่มแนวโน้มสะท้อนถึงการซื้อขายที่แข็งแกร่งขึ้น กิจกรรมบริการหลังการซื้อขายที่ขยายตัว และการฟื้นตัวของรายได้จากการบริหารเงิน ฝ่ายบริหารระบุว่าจังหวะเวลาการทำสัญญาในไตรมาสสี่ของ SimCorp ยังคงเป็นปัจจัยด้านการดำเนินงาน ขณะที่มีแผนกำหนดขนาดการซื้อหุ้นคืนครั้งถัดไปในช่วงต้นปี 2027

อ่านข่าวเพิ่มเติม

ข่าว FinanceVelix เพิ่มเติม

ข้อจำกัดความรับผิด

บทความ FinanceVelix นี้จัดทำขึ้นเพื่อให้ข้อมูลทั่วไป ไม่ใช่คำแนะนำทางการเงิน การลงทุน กฎหมาย หรือภาษีที่ปรับให้เหมาะกับบุคคล ราคาตลาด อัตราดอกเบี้ย และภาวะเศรษฐกิจอาจเปลี่ยนแปลงได้ การลงทุนมีความเสี่ยงที่จะขาดทุน ข้อเท็จจริงอ้างอิงจากข้อมูลที่มีอยู่ ณ เวลาที่เผยแพร่และอาจเปลี่ยนแปลงได้ โปรดตรวจสอบข้อมูลสำคัญด้วยตนเอง และปรึกษาผู้เชี่ยวชาญที่มีคุณสมบัติเหมาะสมเมื่อจำเป็น การกล่าวถึงสินทรัพย์ บริษัท หรือบริการใดไม่ถือเป็นการรับรอง