Прибуток Moneta зріс, а цільовий показник прибутку на 2026 рік досяг 7,1 млрд чеських крон

Прибуток Moneta за перші дев’ять місяців 2026 року сягнув 5,5 млрд чеських крон, збільшившись на 12,7% порівняно з роком раніше, а чеський банк підвищив мінімальний цільовий показник чистого прибутку за весь рік до 7,1 млрд чеських крон. Під час обговорення фінансових результатів 23 жовтня 2026 року керівництво також дало зрозуміти, що цільовий показник прибутку на 2027 рік, імовірно, буде підвищено, однак цього року вирішило не виплачувати надзвичайні дивіденди через міркування ліквідності.

Головне

• Зростання процентних доходів і стабільні операційні витрати підтримали збільшення прибутку за дев’ять місяців.
• Переглянутий мінімальний цільовий показник прибутку на 2026 рік на 500 млн чеських крон перевищує початковий прогноз.
• Керівництво очікує оновити цільовий показник прибутку на 2027 рік разом із публікацією результатів за весь 2026 рік.

Кредитування та перегляд ставок за іпотекою сприяють зростанню прибутку Moneta

Операційні доходи за перші дев’ять місяців зросли на 8,2% у річному вимірі, до 11,2 млрд чеських крон, тоді як операційні витрати залишилися стабільними на рівні 4,2 млрд чеських крон. Співвідношення витрат до доходів знизилося до 37,4%, що свідчить про випереджальне зростання доходів порівняно з операційною базою витрат банку.

Чистий процентний дохід зріс на 9,7%, майже до 8 млрд чеських крон. Фінансовий директор Ян Фрічек пояснив покращення прискоренням кредитування та переглядом ставок за кредитами й іпотекою, а також вищими доходами казначейства; частково це нівелювало збільшення витрат на проценти за депозитами.

Чистий процентний дохід у третьому кварталі зріс на 12,1% порівняно з аналогічним періодом роком раніше та на 5,5% порівняно з попереднім кварталом. Чиста процентна маржа за квартал сягнула 220 базисних пунктів. Moneta назвала цей квартал найприбутковішим із моменту виходу на біржу, хоча наведені цифри не містять даних про окремий чистий прибуток за квартал.

Кредитний портфель зріс на 10,4% у річному вимірі, до 317,6 млрд чеських крон. Обсяг нового кредитування з початку року становив 76,6 млрд чеських крон, що на 39,2% більше; зростанню сприяло як роздрібне, так і комерційне кредитування.

Підвищений прогноз на 2026 рік слід відрізняти від перспектив на 2027 рік

Новий мінімальний цільовий показник чистого прибутку в 7,1 млрд чеських крон відповідав би прогнозованому прибутку на акцію в розмірі 13,9 чеської крони за умови його досягнення. Це прогноз, а не фактичний показник у 10,8 чеської крони на акцію, отриманий за перші дев’ять місяців.

Генеральний директор Томаш Спурни заявив, що підвищення мінімального цільового показника чистого прибутку на 2027 рік є дуже ймовірним, якщо умови докорінно не зміняться. Нову суму не оголошено; офіційне оновлення очікується разом із річними результатами за 2026 рік.

Перегляд ставок за іпотекою залишається частиною прогнозу. Фрічек повідомив, що у 2027 році буде переглянуто ставки за іпотечними кредитами на суму 28 млрд чеських крон, а Спурни зазначив, що рівень утримання клієнтів за іпотеками з переглянутими ставками перевищив 85%.

Пріоритети ліквідності обмежують надзвичайні виплати

Обсяг депозитів клієнтів зріс на 4,5% у річному вимірі — повільніше, ніж кредитування. Співвідношення кредитів до депозитів підвищилося до 70% із 66%, тоді як коефіцієнт покриття ліквідності знизився до 282% із 335%.

Спурни назвав конкуренцію за депозити, зростання кредитування, переведення депозитів у продукти управління капіталом і запланований на січень 2027 року достроковий викуп облігацій Tier 2 на суму 2,6 млрд чеських крон причинами збереження ліквідності замість виплати надзвичайних дивідендів.

Moneta повідомила про загальну достатність капіталу на рівні 19,03%, коефіцієнт капіталу першого рівня основного капіталу (CET1) — 13,1% та достатність MREL — 27,4%. Підхід Чеського національного банку до MREL пояснює, як вимоги, встановлені для окремих установ, забезпечують ресурси для покриття збитків і докапіталізації; однак він не встановлює зазначений показник Moneta.

Витрати на кредитний ризик залишаються в межах уточненого прогнозу

За дев’ять місяців вартість ризику становила 492 млн чеських крон, або 22 базисні пункти. Директор з управління ризиками Карл Фьокт заявив, що на результат позитивно вплинули прибуток у розмірі 65 млн чеських крон від продажу непрацюючих кредитів, вивільнення управлінських надбавок і оновлення макроекономічного прогнозу.

Обсяг непрацюючих кредитів скоротився на 7,3%, до трохи менше ніж 3 млрд чеських крон, а їхня частка досягла історичного мінімуму. Водночас керівництво очікує, що витрати на кредитний ризик після 2026 року наблизяться до більш нормального рівня, що відображено в середньостроковому діапазоні 25–45 базисних пунктів.

Наступний важливий етап

Наступний підтверджений етап оновлення прогнозу — публікація річних результатів Moneta за 2026 рік, разом із якою керівництво планує офіційно оновити мінімальний цільовий показник прибутку на 2027 рік.

Читайте більше новин

Більше новин FinanceVelix

Застереження

Ця стаття FinanceVelix містить загальну інформацію, а не персоналізовані фінансові, інвестиційні, юридичні чи податкові поради. Ринкові ціни, процентні ставки та економічні умови можуть змінюватися; інвестиції пов’язані з ризиком збитків. Факти відповідають матеріалам, доступним на момент публікації, і можуть змінитися. Самостійно перевіряйте важливу інформацію та за потреби звертайтеся до кваліфікованого фахівця. Згадка про актив, компанію чи послугу не є схваленням.