Печалбата на Hancock Whitney се понижи през третото тримесечие на 2026 г., тъй като разходите, свързани с придобиването на One Florida Bank, надхвърлиха ефекта от по-високата коригирана рентабилност. На 20 октомври банката съобщи, че нетната печалба възлиза на 110,1 млн. долара, или 1,36 долара на разредена акция, спрямо 127,0 млн. долара, или 1,55 долара на акция, през второто тримесечие.
Основни изводи
- Разходите, свързани с придобиването, намалиха отчетената печалба на акция с 0,30 долара; коригираната печалба на акция се повиши до 1,66 долара.
- Придобиването на One Florida Bank беше причина за по-голямата част от тримесечното увеличение на кредитите и депозитите.
- Нетният лихвен марж се разшири, докато показателите за кредитното качество бяха разнопосочни, а капиталовите коефициенти се понижиха.
Съдържание
- Печалбата на Hancock Whitney се разминава според отчетната и коригираната база
- Придобиването стимулира растежа на баланса
- По-широкият лихвен марж компенсира по-слабите приходи от такси
- Кредитните сигнали са разнопосочни, а капиталовите коефициенти спадат
- Заключение
Печалбата на Hancock Whitney се разминава според отчетната и коригираната база
В съобщението за резултатите за третото тримесечие на 2026 г. компанията посочи, че отчетената печалба също е спаднала спрямо 127,5 млн. долара, или 1,49 долара на разредена акция, година по-рано. Hancock Whitney приключи придобиването на OFB Bancshares, компанията майка на One Florida Bank, на 1 август 2026 г.
През тримесечието бяха отчетени 30,4 млн. долара преди данъци по пера, свързани с придобиването и включени в допълнителните оповестявания, равностойни на 0,30 долара на акция след данъци. Без тези пера коригираната нетна печалба възлезе на 134,1 млн. долара, а коригираната печалба на акция — на 1,66 долара, което е с 0,11 долара повече спрямо предходното тримесечие. В нито едно от двете сравнителни тримесечия не бяха отчетени пера в допълнителните оповестявания.
Коригираната печалба е показател, който не е съгласно GAAP, а не допълнителна печалба. Разграничението е важно през това тримесечие, тъй като отчетената печалба намаля, докато рентабилността без посочените пера, свързани с придобиването, се подобри. Коригираните приходи преди провизии за кредитни загуби нараснаха с 6% спрямо предходното тримесечие до 189,3 млн. долара.
| Показател | Данни |
|---|---|
| Приблизителен коефициент на обикновения собствен капитал от първи ред (CET1) | 11,53% към 30 септември спрямо 13,19% към 30 юни 2026 г. |
| Коефициент на материалния обикновен собствен капитал | 8,05% спрямо 9,78% през предходното тримесечие |
| Собствен капитал на обикновените акционери | 4,2 млрд. долара, с 209,8 млн. долара по-малко спрямо 30 юни |
| Общо обратно изкупени акции по програмата | 3 112 966 акции съгласно действащото разрешение за обратно изкупуване |
Придобиването стимулира растежа на баланса
Кредитите достигнаха 26,5 млрд. долара към 30 септември, с 2,0 млрд. долара повече спрямо 30 юни. Увеличението включваше 1,7 млрд. долара кредити, придобити от One Florida Bank, както и растеж при търговските недвижими имоти и финансирането на оборудване.
Депозитите нараснаха с 2,5 млрд. долара до 32,2 млрд. долара, включително 1,9 млрд. долара, придобити в рамките на сделката. Следователно придобиването обяснява по-голямата част, но не и цялото отчетено разширяване на баланса; общите увеличения не бива да се тълкуват като изцяло органичен растеж.
Безлихвените депозити възлизаха на 10,6 млрд. долара, или 33% от депозитите в края на периода. Общото им увеличение беше 217,9 млн. долара — по-малко от добавените чрез придобиването 418,7 млн. долара.
По-широкият лихвен марж компенсира по-слабите приходи от такси
Нетният лихвен доход на данъчен еквивалент се повиши със 7% спрямо второто тримесечие до 314,9 млн. долара. Нетният лихвен марж се разшири с пет базисни пункта до 3,61%, като четири базисни пункта от увеличението се дължаха на амортизацията на дисконта от счетоводното отчитане на придобиването.
Промените в доходността и структурата на лихвоносните активи, както и по-ниските привлечени средства, също подкрепиха маржа, докато по-високите разходи по депозитите компенсираха част от тези ползи. Така подобрението отразяваше както оперативни фактори, така и счетоводното отчитане на придобиването.
Нетните нелихвени приходи спаднаха с 1,4 млн. долара до 107,0 млн. долара заради по-ниски такси за доверително управление, приходи от инвестиционни и застрахователни услуги и такси по вторичния ипотечен пазар. Нелихвените разходи нараснаха с 16% до 262,0 млн. долара, включително 29,4 млн. долара по пера, свързани с придобиването и включени в допълнителните оповестявания, и 5,8 млн. долара разходи на One Florida Bank след придобиването.
Кредитните сигнали са разнопосочни, а капиталовите коефициенти спадат
Класифицираните като проблемни търговски кредити намаляха до 485,3 млн. долара спрямо 492,0 млн. долара през второто тримесечие, но необслужваните кредити се увеличиха до 133,3 млн. долара от 113,7 млн. долара. Резервът за кредитни загуби остана на равнище 1,42% от кредитите към края на периода.
Разходът за провизии за кредитни загуби нарасна до 16,1 млн. долара спрямо 13,8 млн. долара, включително 1,0 млн. долара разход, свързан с придобиването, за неусвоени кредитни ангажименти. Годишният темп на нетните отписвания остана непроменен на 0,16% от средния размер на кредитите.
Капиталовите коефициенти се понижиха през тримесечието, а Hancock Whitney обратно изкупи един милион обикновени акции на средна цена от 77,91 долара. Действащото разрешение за обратно изкупуване изтича на 31 декември 2026 г.
Заключение
Тримесечието съчета по-ниска отчетена печалба с по-висока коригирана печалба и растеж, обусловен от придобиването. Следващият потвърден срок за управление на капитала е 31 декември 2026 г., когато изтича действащото разрешение за обратно изкупуване на акции.
Още новини
Отказ от отговорност
Тази статия на FinanceVelix предоставя обща информация, а не персонализиран финансов, инвестиционен, правен или данъчен съвет. Пазарните цени, лихвените проценти и икономическите условия могат да се променят; инвестициите носят риск от загуба. Фактите отразяват наличната към момента на публикуване информация и могат да се променят. Проверявайте самостоятелно важната информация и при необходимост се консултирайте с квалифициран специалист. Споменаването на актив, компания или услуга не представлява препоръка.
