Научете какво измерва коефициентът на разходите и защо повтарящите се такси влияят на баланса, който може да се разшири.
Образователни сценарии, не наблюдавани цени, представяне на фонда или препоръки за инвестиции. Лихвите са предположения и могат да се променят.
Прегледани източници: 2026-10-20Какво означава
Коефициентът на разходите на фонда изразява годишните оперативни разходи спрямо средните му нетни активи. Тези разходи намаляват активите във фонда и не са непременно отделна сметка. Съотношението е само една част от разходите за собственост; комисионни, спредове и други такси също могат да имат значение.
- Коефициент на разходи
- Годишните оперативни разходи на фонда, изразени като процент от средните нетни активи на фонда. Те не включват всички възможни разходи за собственост.
- Фи драг
- Намалението на моделирания краен баланс в сравнение с съответстващ случай без такса, включително пропуснат растеж на приспаднати суми.
Как работи изчислението
Тази илюстрация започва с 1 000 единици и предполага 5% годишен брутен растеж за двадесет години. След растежа за всяка година избраната процентна такса се приспадва от този баланс. Референтната линия не се прилага такса. Разликата в крайната стойност включва моделираните удръжки и растежа, който тези приспадания вече не носят.
Формула
With fee = 1,000 × [1.05 × (1 − f / 100)]^20; No fee = 1,000 × 1.05^20
Опитай хипотетичен пример
Фиксирани 1 000 единици, двадесет години, 5% брутен годишен растеж, таксата се удържа след растежа на всяка година; без парични потоци или данъци.
- Без моделираната такса
- 2653.30
- С моделираната такса
- 2170.15
Фиксирани референтни случаи
Файлът съдържа едни и същи фиксирани образователни референтни случаи за всички. Той изключва търсенето и текущите варианти на примери.
| Предположение (%) | Референтен случай | Примерен случай |
|---|---|---|
| 0% | 2653.30 | 2653.30 |
| 0.25% | 2653.30 | 2523.74 |
| 0.5% | 2653.30 | 2400.20 |
| 1% | 2653.30 | 2170.15 |
| 2% | 2653.30 | 1771.36 |
| 3% | 2653.30 | 1442.85 |
На малки екрани превъртайте вътре в масата. Масата може също да се фокусира и движи с клавиши със стрелки.
Изтеглете фиксирани референтни примери (CSV) ↓Изборите за търсене и примери остават на тази страница. Те не се добавят към споделени връзки, аналитични събития, записи на акаунти или експортиране.
Какво не показва примерът
Реалните фондове не непременно приспадат цялото годишно съотношение на разходите веднъж в края на годината. Това е опростен годишен модел, а не счетоводство на NAV на фонда или начин за приспадване на разходите от вече нетната възвръщаемост. Калкулаторът за пълни такси използва отделен месечен модел. Сравнявайте разкритите разходи и предположения; по-ниските такси сами по себе си не гарантират по-добър инвестиционен резултат.
Официални образователни препратки
Оригинално обяснение и примерни изчисления от FinanceVelix. Източниците подкрепят концепциите, а не препоръка за този сайт.
SEC · Investor.gov ↗Споделете това ръководство
Тази публична реч изключва вашите примери.
https://financevelix.com/bg/learn/expense-ratio