Výsledky ISC za třetí čtvrtletí 2026 ukázaly, že tržby související s AI vzrostly meziročně o 46 %, celkové tržby však omezila výrobní kapacita. Výrobce testovacích socketů vykázal tržby ve výši 71,8 miliardy wonů a pro čtvrté čtvrtletí předpověděl 97 miliard wonů.

Hlavní závěry

  • Tržby související s AI dosáhly 62,6 miliardy wonů, tedy 87 % tržeb za třetí čtvrtletí.
  • Vedení uvedlo, že úzké místo ve výrobě přesunulo objednávky v hodnotě přibližně 11 miliard wonů do čtvrtého čtvrtletí.
  • ISC předpověděla provozní zisk za čtvrté čtvrtletí ve výši 28,3 až 38,3 miliardy wonů.

Výsledky ISC odrážejí růst AI a zpožděné objednávky

Tržby za třetí čtvrtletí nedosáhly očekávání trhu, protože kapacitní omezení zasáhla následnou kontrolu a úpravu, což je pracovně náročná fáze výroby socketů. Vedení uvedlo, že nižší výsledek neodrážel slabou poptávku a že přesunuté objednávky byly zaúčtovány v říjnu.

Společnost uvedla, že její závod Vietnam Fab 1 od října fungoval v plném rozsahu a pomáhal zmírnit úzké místo. Vedení očekává, že čtvrté čtvrtletí 2026 i první čtvrtletí 2027 budou silnější.

Tržby z paměťových produktů klesly meziročně o 20 % a oproti předchozímu čtvrtletí o 33 % na 10,7 miliardy wonů, což odráželo slabost starších produktů. Ziskovost negativně ovlivnil také slabší americký dolar vůči jihokorejskému wonu; společnost uvedla, že 95 % jejích transakcí probíhá v dolarech.

Výhled na čtvrté čtvrtletí a cenové plány

ISC očekává ve čtvrtém čtvrtletí rekordní čtvrtletní tržby i provozní zisk. Její výhled tržeb ve výši 97 miliard wonů a provozního zisku v rozmezí 28,3 až 38,3 miliardy wonů je prognózou, nikoli již dosaženým výsledkem.

Vedení připsalo očekávané zlepšení marže provozní páce, zvýšení cen a většímu podílu produktů s vyšší přidanou hodnotou. Uvedlo, že provozní marže segmentu CPU již přesahovala 55 %.

Vedení popsalo plánované zvýšení cen pro rok 2027 o 35 až 40 % u zákazníků ASIC, přibližně o 40 % u produktů CPU a nejméně o 30 % u mobilních aplikačních procesorů. Uvedlo, že ceny paměťových produktů se stále vyjednávají.

Rozšíření kapacity a cíl růstu pro rok 2027

ISC plánuje zvýšit roční výrobní kapacitu z 2 milionů kusů v roce 2026 na 3 miliony v roce 2027, 4 miliony v roce 2028 a 5 milionů v roce 2029. Závod Vietnam Fab 2 cílí na zahájení sériové výroby ve druhém čtvrtletí 2027, zatímco závod Songdo cílí na první čtvrtletí 2028.

Vedení si klade za cíl meziroční růst o více než 30 % v roce 2027 a uvedlo, že růst by mohl dosáhnout přibližně 40 % či více, pokud rozšiřování kapacity a povolovací řízení proběhnou hladce. Za očekávaný největší zdroj růstu v příštím roce označilo projekty ASIC, které přecházejí do sériové výroby.

Další milník

ISC plánuje představit celoroční výhled na konferenčním hovoru k výsledkům za čtvrté čtvrtletí koncem ledna nebo začátkem února 2027.

Číst další zprávy

Další zprávy FinanceVelix

Upozornění

Tento článek FinanceVelix poskytuje obecné informace, nikoli personalizované finanční, investiční, právní nebo daňové poradenství. Tržní ceny, úrokové sazby a ekonomické podmínky se mohou měnit; investice s sebou nesou riziko ztráty. Uvedené skutečnosti vycházejí z informací dostupných v době zveřejnění a mohou se změnit. Důležité informace si ověřte nezávisle a v případě potřeby se obraťte na kvalifikovaného odborníka. Zmínka o aktivu, společnosti nebo službě nepředstavuje doporučení.