Laba Western Alliance naik menjadi $2,45 per saham terdilusi pada kuartal ketiga 2026, meningkat 7,5% dibandingkan tahun sebelumnya, karena kenaikan pendapatan bunga bersih mendukung pertumbuhan laba. Bank melaporkan laba bersih sebesar $277,2 juta untuk kuartal yang berakhir pada 30 September, naik 6,4% secara tahunan. Indikator kredit membaik dibandingkan kuartal sebelumnya, sementara beban operasional yang lebih tinggi dan kerugian sekuritas membatasi kenaikan tersebut.
Intisari
- Pendapatan bunga bersih naik 7,6% secara tahunan menjadi $807,6 juta.
- Pinjaman nonakrual menurun, dan cadangan mencakup 118% dari pinjaman nonakrual.
- Bank membeli kembali saham senilai $92,1 juta, sementara rasio modal common equity tier 1 turun menjadi 10,9%.
Daftar Isi
- Laba Western Alliance membaik seiring pertumbuhan pendapatan bunga
- Biaya deposito yang lebih rendah tidak mengimbangi kenaikan beban secara keseluruhan
- Kredit membaik seiring pertumbuhan pinjaman dan deposito yang nyaris datar
- Pembelian kembali saham berlanjut, sementara kerugian sekuritas mengurangi ekuitas
- Kesimpulan
Laba Western Alliance membaik seiring pertumbuhan pendapatan bunga
Hasil keuangan kuartal ketiga 2026 perusahaan, yang dirilis pada 19 Oktober menjelang konferensi laporan keuangannya pada 20 Oktober, menunjukkan laba per saham terdilusi meningkat dari $2,28 setahun sebelumnya dan $2,36 pada kuartal kedua. Laba bersih naik dari masing-masing $260,5 juta dan $268,8 juta.
Pendapatan bunga bersih meningkat $10,7 juta, atau 1,3%, dibandingkan kuartal kedua. Western Alliance mengaitkan peningkatan berurutan tersebut terutama dengan imbal hasil yang lebih tinggi atas aset produktif bunga dan saldo pinjaman rata-rata yang lebih besar, yang sebagian diimbangi oleh perubahan lain pada neraca dan biaya pendanaan.
Margin bunga bersih mencapai 3,57%, dibandingkan dengan 3,53% pada kuartal sebelumnya maupun kuartal ketiga 2025. Pendapatan nonbunga juga meningkat, didukung secara berurutan oleh keuntungan dari penjualan sekuritas investasi, meskipun pendapatan perbankan hipotek menurun.
| Pos | Rincian |
|---|---|
| Total aset per 30 September | $98,1 miliar, turun 0,6% dari 30 Juni |
| Pinjaman yang dimiliki untuk investasi terhadap deposito | 75,3%, dibandingkan dengan 74,4% per 30 Juni |
| Pinjaman pada akhir kuartal | $5,6 miliar, turun $623 juta secara berurutan |
| Dividen tunai saham biasa yang dibayarkan | $45,7 juta, atau $0,42 per saham |
Biaya deposito yang lebih rendah tidak mengimbangi kenaikan beban secara keseluruhan
Beban nonbunga meningkat menjadi $595,1 juta dari $583,3 juta pada kuartal kedua dan $544,4 juta setahun sebelumnya. Gaji dan tunjangan karyawan menjadi kontributor utama terhadap kedua kenaikan tersebut.
Biaya deposito yang dicatat dalam beban nonbunga turun $13,8 juta secara berurutan seiring penurunan saldo deposito rata-rata yang terkait dengan tingkat kredit pendapatan. Chief Executive Officer Kenneth A. Vecchione mengatakan tindakan optimalisasi deposito berjumlah $4,5 miliar selama dua kuartal terakhir.
Penurunan biaya deposito tersebut membantu laba, tetapi bukan berarti beban secara keseluruhan turun. Rasio efisiensi yang dilaporkan bank sedikit meningkat menjadi 58,1% dari 58,0% pada kuartal kedua, yang menunjukkan bahwa beban menyerap porsi pendapatan yang sedikit lebih besar.
Kredit membaik seiring pertumbuhan pinjaman dan deposito yang nyaris datar
Pinjaman yang dimiliki untuk investasi mencapai $61,5 miliar, naik $600 juta dari 30 Juni. Deposito nyaris tidak berubah di level $81,8 miliar, turun $119 juta secara berurutan karena pertumbuhan deposito perbankan komersial sebagian besar mengimbangi kegiatan optimalisasi bank.
Pinjaman nonakrual turun $77 juta, atau sekitar 14%, dan merupakan 0,79% dari pinjaman yang didanai dan dimiliki untuk investasi, turun dari 0,92%. Tingkat penghapusbukuan bersih tahunan menurun menjadi 0,30% dari 0,37%, meskipun masih di atas tingkat 0,22% setahun sebelumnya.
Western Alliance mencatat beban provisi kerugian kredit sebesar $80 juta. Cadangan kerugian kreditnya naik menjadi 0,93% dari pinjaman yang didanai dan dimiliki untuk investasi, dibandingkan dengan 0,89% pada kuartal kedua, sementara cakupan pinjaman nonakrual meningkat menjadi 118% dari 96%.
Pembelian kembali saham berlanjut, sementara kerugian sekuritas mengurangi ekuitas
Western Alliance membeli kembali 1,15 juta saham senilai $92,1 juta selama kuartal tersebut. Sejak program dimulai, pembelian kembali saham berjumlah $212,5 juta dari otorisasi sebesar $300 juta.
Meski demikian, total ekuitas turun menjadi $7,9 miliar dari $8,1 miliar per 30 Juni. Bank menyebut kerugian sekuritas yang belum direalisasi akibat suku bunga yang lebih tinggi, pembelian kembali saham, dan dividen, yang sebagian diimbangi oleh laba kuartalan. Rasio modal common equity tier 1 turun menjadi 10,9% dari 11,0%.
Kesimpulan
Western Alliance membukukan laba kuartalan yang lebih tinggi dan cakupan kredit yang lebih kuat, tetapi biaya operasional terus meningkat dan ekuitas menurun. Pembelian kembali saham lebih lanjut berdasarkan otorisasi yang masih berlaku tetap menjadi hal yang perlu dicermati, bersama dengan posisi modal bank.
Baca Berita Lainnya
Penafian
Artikel FinanceVelix ini menyajikan informasi umum, bukan nasihat keuangan, investasi, hukum, atau pajak yang dipersonalisasi. Harga pasar, suku bunga, dan kondisi ekonomi dapat berubah; investasi mengandung risiko kerugian. Fakta mencerminkan materi yang tersedia saat diterbitkan dan dapat berubah. Periksa informasi penting secara mandiri dan konsultasikan dengan profesional berkualifikasi bila diperlukan. Penyebutan aset, perusahaan, atau layanan bukan merupakan dukungan.
