Os reguladores financeiros do Reino Unido propuseram amplas reformas do SM&CR em 22 de outubro de 2026, com o objetivo de reduzir as exigências de aprovação e certificação anual, mantendo a responsabilização individual. A Financial Conduct Authority e a Prudential Regulation Authority estimam que as mudanças poupariam às empresas cerca de £2 bilhões em 10 anos. As medidas ainda são propostas, e algumas dependem de legislação.
Principais conclusões
- As exigências de certificação anual seriam eliminadas para cerca de 139.000 pessoas abaixo do nível de gestor sênior.
- CEOs, CFOs e presidentes ainda precisariam de aprovação regulatória antes de assumir seus cargos.
- As consultas terminam em 22 de janeiro de 2027, e a publicação da política é esperada para 2027.
Sumário
- O que as reformas do SM&CR mudariam
- Quais salvaguardas seriam mantidas
- Como isso dá continuidade às mudanças de abril
- Legislação e consulta vêm a seguir
- Conclusão
O que as reformas do SM&CR mudariam
As consultas paralelas reduziriam o número de cargos que exigem aprovação regulatória prévia no âmbito do Senior Managers and Certification Regime. Entre as nomeações que passariam a ser apenas comunicadas diretamente aos reguladores estão as de atuários-chefes e de presidentes dos comitês de risco e auditoria.
As empresas continuariam responsáveis por verificar se os candidatos são idôneos e aptos. A mudança prática estaria no processo de nomeação, e não no padrão de responsabilização associado ao cargo.
As propostas também eliminariam o Certification Regime e as verificações anuais e exigências correspondentes no Financial Services Register para cerca de 139.000 pessoas abaixo do nível de gestor sênior. Os reguladores elevariam o limite para a comunicação de violações das regras de conduta pela maioria dos funcionários abaixo desse nível e simplificariam as exigências de treinamento sobre as regras de conduta.
| Item | Detalhes |
|---|---|
| Aprovações prévias da PRA | A expectativa é que diminuam 43% com as propostas. |
| Encargos gerais do regime da PRA | A expectativa é que sejam reduzidos pela metade. |
| Empresas submetidas à regulação exclusiva da FCA no regime ampliado | Cerca de 15% dos pedidos passariam a ser objeto de notificação. |
| Funções de gestão sênior nessas empresas da FCA | Duas funções seriam eliminadas, e os reguladores mencionam uma economia adicional de 19%. |
Quais salvaguardas seriam mantidas
CEOs, CFOs e presidentes continuariam precisando de aprovação prévia, incluindo testes de idoneidade e aptidão, antes da nomeação. Os reguladores também manteriam a possibilidade de exigir aprovação prévia para funções normalmente sujeitas apenas a notificação quando o caso apresentar maior risco.
Os empregadores continuariam responsáveis por garantir que os funcionários sejam competentes, adequados e atendam aos padrões de conduta apropriados. As pessoas que deixassem de estar sujeitas à aprovação prévia continuariam submetidas ao mesmo nível de responsabilização.
Katharine Braddick, diretora-executiva da PRA, afirmou que as propostas preservariam as verificações para os cargos mais importantes, reduzindo a burocracia desnecessária. Sarah Pritchard, vice-diretora-executiva da FCA, disse que o objetivo era manter a responsabilização e os padrões de conduta por meio de um regime mais simplificado.
Como isso dá continuidade às mudanças de abril
O pacote de outubro é a segunda fase da reforma e a mais substancial. As mudanças de abril de 2026 na responsabilização de gestores seniores já haviam abordado funções de certificação sobrepostas, o prazo dos pedidos e os limites que determinam quais empresas estão sujeitas a exigências ampliadas.
Essa fase anterior elevou em 30% muitos dos limites aplicáveis às empresas sujeitas a exigências ampliadas e deu às empresas mais tempo para enviar pedidos de aprovação de gestores seniores após mudanças inesperadas ou temporárias. As novas propostas vão além, buscando eliminar as exigências de certificação e transferir mais nomeações do regime de aprovação para o de notificação.
Os reguladores esperam que a redução dos custos administrativos libere recursos para recrutamento, inovação e investimento. Esses são benefícios pretendidos, não resultados já demonstrados pelas mudanças propostas.
Legislação e consulta vêm a seguir
Algumas reformas dependem de mudanças legislativas. A FCA e a PRA afirmaram que realizar as consultas agora lhes permitiria implementar as reformas rapidamente após a aprovação da legislação necessária.
As consultas solicitam opiniões sobre como tornar o regime mais proporcional, mantendo a responsabilização individual e os padrões de conduta. A publicação da política é esperada para 2027; o anúncio não estabelece uma data definitiva de implementação.
Conclusão
As reformas do SM&CR reduziriam as verificações processuais sem eliminar a responsabilidade das empresas pela idoneidade e conduta dos funcionários. O próximo marco confirmado é o prazo final da consulta, em 22 de janeiro de 2027, seguido da publicação prevista da política ao longo de 2027.
Leia mais notícias
Aviso legal
Este artigo da FinanceVelix fornece informações gerais, não aconselhamento financeiro, de investimento, jurídico ou fiscal personalizado. Os preços de mercado, as taxas de juros e as condições econômicas podem mudar; os investimentos envolvem risco de perda. Os fatos refletem o material disponível no momento da publicação e podem mudar. Verifique informações importantes de forma independente e consulte um profissional qualificado quando necessário. A menção a um ativo, empresa ou serviço não constitui recomendação.
