กำไร Mercantile เพิ่มขึ้นเล็กน้อย ขณะที่ส่วนต่างดอกเบี้ยขยายตัวในไตรมาส 3 ปี 2026

กำไรของ Mercantile เพิ่มขึ้นเล็กน้อยในไตรมาส 3 ปี 2026 เนื่องจากต้นทุนเงินทุนที่ลดลงช่วยให้ส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยสุทธิขยายตัว ธนาคารซึ่งมีฐานอยู่ในรัฐมิชิแกนรายงานกำไรสุทธิ 24.1 ล้านดอลลาร์เมื่อวันที่ 20 ตุลาคม เทียบกับ 23.8 ล้านดอลลาร์ในปีก่อนหน้า อย่างไรก็ตาม กำไรต่อหุ้นปรับลดลดลงเหลือ 1.39 ดอลลาร์ จาก 1.46 ดอลลาร์ ขณะที่ค่าใช้จ่ายที่สูงขึ้นจำกัดประโยชน์จากการเติบโตของรายได้ที่แข็งแกร่ง

ประเด็นสำคัญ

• ส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยสุทธิขยายเป็น 3.73% จาก 3.49% ในปีก่อนหน้า เนื่องจากต้นทุนเงินทุนลดลง
• รายได้เพิ่มขึ้น 17.3% แต่ค่าใช้จ่ายดำเนินงานและค่าใช้จ่ายภาษีเงินได้ก็เพิ่มขึ้นเช่นกัน
• เงินฝากในท้องถิ่นที่เติบโตขึ้นทำให้อัตราส่วนสินเชื่อต่อเงินฝากลดลง ขณะที่การชำระคืนเงินกู้ของผู้กู้ที่อยู่ในระดับสูงเป็นข้อจำกัดต่อการขยายสินเชื่อ

สารบัญ

• กำไรของ Mercantile แสดงให้เห็นความแตกต่างระหว่างกำไรสุทธิกับกำไรต่อหุ้น
• ต้นทุนเงินทุนที่ลดลงหนุนรายได้ดอกเบี้ย
• ค่าใช้จ่ายที่เพิ่มขึ้นหักล้างรายได้ที่เพิ่มขึ้นไปเป็นส่วนใหญ่
• เงินฝากที่เติบโตขึ้นช่วยเสริมสถานะด้านเงินทุน
• บทสรุป

กำไรของ Mercantile แสดงให้เห็นความแตกต่างระหว่างกำไรสุทธิกับกำไรต่อหุ้น

ประกาศผลประกอบการไตรมาส 3 ปี 2026 ของบริษัทระบุว่า กำไรสุทธิปรับปรุงแล้วอยู่ที่ 24.5 ล้านดอลลาร์ หรือ 1.42 ดอลลาร์ต่อหุ้นปรับลด เทียบกับ 24.3 ล้านดอลลาร์ หรือ 1.50 ดอลลาร์ต่อหุ้นในปีก่อนหน้า

ตัวเลขที่ไม่เป็นไปตามหลัก GAAP เหล่านี้ไม่รวมต้นทุนการซื้อกิจการและการแปลงระบบธนาคาร ตลอดจนรายการที่เกิดขึ้นครั้งเดียวอื่น ๆ ทั้งกำไรสุทธิที่รายงานและกำไรสุทธิปรับปรุงแล้วเพิ่มขึ้นเล็กน้อย แต่ไม่มีรายการใดส่งผลให้กำไรต่อหุ้นรายไตรมาสเพิ่มขึ้น

เมื่อเทียบช่วงเก้าเดือน ผลประกอบการเติบโตแข็งแกร่งกว่า โดยกำไรสุทธิอยู่ที่ 72.7 ล้านดอลลาร์ หรือ 4.21 ดอลลาร์ต่อหุ้นปรับลด เทียบกับ 65.9 ล้านดอลลาร์ หรือ 4.06 ดอลลาร์ต่อหุ้นในช่วงเก้าเดือนแรกของปี 2025

ต้นทุนเงินทุนที่ลดลงหนุนรายได้ดอกเบี้ย

รายได้ดอกเบี้ยสุทธิเพิ่มขึ้น 17.1% เป็น 60.9 ล้านดอลลาร์ สะท้อนการเติบโตของสินทรัพย์ที่ก่อให้เกิดรายได้และส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยสุทธิที่ดีขึ้น 24 จุดเบสพอยต์ Eastern Michigan Bank มีส่วนสนับสนุนรายได้ดอกเบี้ยสุทธิของไตรมาสนี้ 5.8 ล้านดอลลาร์

ต้นทุนเงินทุนลดลงเหลือ 1.79% จาก 2.25% Mercantile ระบุว่าเป็นผลจากอัตราดอกเบี้ยบัญชีตลาดเงินและเงินฝากประจำที่ลดลง สัดส่วนเงินฝากต้นทุนต่ำที่เพิ่มขึ้น และการใช้เงินทุนผ่านนายหน้าที่ลดลง

ต้นทุนเงินทุนถูกลง แม้อัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์ที่ก่อให้เกิดรายได้เฉลี่ยจะลดลงเหลือ 5.52% จาก 5.74% การลดลงของต้นทุนเงินทุนในระดับที่มากกว่าช่วยให้ส่วนต่างจากการปล่อยสินเชื่อและการลงทุนของธนาคารดีขึ้น

ค่าใช้จ่ายที่เพิ่มขึ้นหักล้างรายได้ที่เพิ่มขึ้นไปเป็นส่วนใหญ่

รายได้รวมเพิ่มขึ้นเป็น 73.2 ล้านดอลลาร์ จาก 62.4 ล้านดอลลาร์ รายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ยเพิ่มขึ้น 18.4% เป็น 12.3 ล้านดอลลาร์ โดยได้รับแรงหนุนจากค่าธรรมเนียมบริหารเงินสด รายได้จากสัญญาสวอปอัตราดอกเบี้ย และรายได้จากธุรกิจสินเชื่อที่อยู่อาศัย

ค่าใช้จ่ายที่มิใช่ดอกเบี้ยเพิ่มขึ้นเป็น 43.6 ล้านดอลลาร์ จาก 34.8 ล้านดอลลาร์ Eastern Michigan Bank มีสัดส่วน 4.1 ล้านดอลลาร์ของค่าใช้จ่ายในไตรมาสปัจจุบัน ส่วนค่าใช้จ่ายที่เพิ่มขึ้นรายการอื่น ๆ ได้แก่ ค่าตอบแทน การจ้างงานเพื่อแปลงระบบและขยายธุรกิจในรัฐมิชิแกนตะวันออกเฉียงใต้ ตลอดจนเงินเฟ้อด้านต้นทุน

ค่าใช้จ่ายภาษีเงินได้เพิ่มขึ้นเช่นกัน โดยอยู่ที่ 4.9 ล้านดอลลาร์ จาก 3.7 ล้านดอลลาร์ อัตราภาษีที่แท้จริงเพิ่มขึ้นเป็น 16.8% จาก 13.4% ส่วนหนึ่งเป็นผลจากประโยชน์สุทธิที่ลดลงจากเครดิตภาษีพลังงานที่สามารถโอนสิทธิได้

เงินฝากที่เติบโตขึ้นช่วยเสริมสถานะด้านเงินทุน

เงินฝากรวมอยู่ที่ 5.61 พันล้านดอลลาร์ ณ วันที่ 30 กันยายน เพิ่มขึ้นจาก 5.28 พันล้านดอลลาร์ ณ สิ้นปี 2025 เงินฝากในท้องถิ่นเพิ่มขึ้น 438 ล้านดอลลาร์ในช่วงเก้าเดือนแรก ขณะที่เงินฝากผ่านนายหน้าลดลง 110 ล้านดอลลาร์

อัตราส่วนสินเชื่อต่อเงินฝากลดลงเป็น 88.3% จาก 92.8% ณ วันที่ 30 มิถุนายน และ 91.2% ณ สิ้นปี สินเชื่อรวมเติบโต 37.4 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสนี้ แม้มีการชำระคืนเงินกู้เต็มจำนวนและบางส่วนรวม 147 ล้านดอลลาร์จากความสัมพันธ์ทางธุรกิจเชิงพาณิชย์ขนาดใหญ่บางราย

ตัวชี้วัดด้านสินเชื่อยังอยู่ในระดับต่ำ: สินทรัพย์ที่ไม่ก่อให้เกิดรายได้มีมูลค่ารวม 9.8 ล้านดอลลาร์ หรือ 0.1% ของสินทรัพย์รวม และธนาคารบันทึกยอดเรียกคืนสินเชื่อสุทธิ อย่างไรก็ตาม ค่าใช้จ่ายสำรองผลขาดทุนด้านเครดิตเพิ่มขึ้นเป็น 0.7 ล้านดอลลาร์ จาก 0.2 ล้านดอลลาร์ในปีก่อนหน้า

บทสรุป

ส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยที่กว้างขึ้นและฐานเงินฝากที่แข็งแกร่งขึ้นของ Mercantile ช่วยหนุนการเติบโตของรายได้ แต่ต้นทุนที่สูงขึ้นทำให้กำไรรายไตรมาสเพิ่มขึ้นจากปีก่อนหน้าเพียงเล็กน้อย หมุดหมายด้านการดำเนินงานที่กำหนดไว้ครั้งถัดไปคือการแปลงระบบธนาคารหลักและระบบธนาคารดิจิทัล ซึ่งคาดว่าจะเกิดขึ้นในไตรมาสแรกของปี 2027

อ่านข่าวเพิ่มเติม

ข่าวเพิ่มเติมจาก FinanceVelix

ข้อจำกัดความรับผิด

บทความ FinanceVelix นี้จัดทำขึ้นเพื่อให้ข้อมูลทั่วไป ไม่ใช่คำแนะนำทางการเงิน การลงทุน กฎหมาย หรือภาษีที่เหมาะกับแต่ละบุคคล ราคาตลาด อัตราดอกเบี้ย และภาวะเศรษฐกิจอาจเปลี่ยนแปลงได้ การลงทุนมีความเสี่ยงที่จะขาดทุน ข้อเท็จจริงสะท้อนข้อมูลที่มีอยู่ในขณะเผยแพร่และอาจเปลี่ยนแปลงได้ โปรดตรวจสอบข้อมูลสำคัญด้วยตนเอง และปรึกษาผู้เชี่ยวชาญที่มีคุณสมบัติเหมาะสมเมื่อจำเป็น การกล่าวถึงสินทรัพย์ บริษัท หรือบริการใด ๆ ไม่ถือเป็นการรับรอง