ผลประกอบการ Synchrony เผยยอดใช้จ่ายไตรมาส 3 ทำสถิติสูงสุด ขณะที่กำไรลดลง

ผลประกอบการไตรมาสที่สามของปี 2026 ของ Synchrony แสดงให้เห็นยอดใช้จ่ายทำสถิติสูงสุด แต่กำไรลดลง เนื่องจากค่าใช้จ่ายสำหรับผลขาดทุนด้านเครดิตและค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานที่สูงขึ้นหักล้างการเติบโตของรายได้ดอกเบี้ยสุทธิ ผู้ให้สินเชื่อแก่ผู้บริโภครายนี้รายงานกำไรสุทธิ 892 ล้านดอลลาร์ หรือ 2.68 ดอลลาร์ต่อหุ้นปรับลด เมื่อวันที่ 20 ตุลาคม เทียบกับ 1.1 พันล้านดอลลาร์ หรือ 2.86 ดอลลาร์ต่อหุ้นในปีก่อน

ประเด็นสำคัญ

• ปริมาณการใช้จ่ายผ่านบัตรเพิ่มขึ้น 8% สู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ในไตรมาส 3 ที่ 49.7 พันล้านดอลลาร์
• กำไรสุทธิลดลง 17% แม้ยอดหักหนี้สูญสุทธิลดลงและรายได้ดอกเบี้ยสุทธิเพิ่มขึ้น
• แนวโน้มทั้งปีฉบับปรับปรุงของฝ่ายบริหารตั้งเป้ากำไรต่อหุ้นปรับลดประมาณ 9.50 ดอลลาร์

สารบัญ

• ผลประกอบการ Synchrony เผยช่องว่างระหว่างการใช้จ่ายกับการเติบโตของสินเชื่อ
• ค่าเผื่อและค่าใช้จ่ายที่สูงขึ้นหักล้างการเพิ่มขึ้นของรายได้ดอกเบี้ย
• คุณภาพสินเชื่อดีขึ้น ขณะที่ยังคงจ่ายผลตอบแทนคืนแก่ผู้ถือหุ้น
• แนวโน้มรายปีตั้งเป้าประมาณ 9.50 ดอลลาร์ต่อหุ้น
• บทสรุป

ผลประกอบการ Synchrony เผยช่องว่างระหว่างการใช้จ่ายกับการเติบโตของสินเชื่อ

ประกาศผลประกอบการไตรมาส 3 ของ Synchrony ระบุว่ายอดลูกหนี้สินเชื่อเพิ่มขึ้น 3% เป็น 103.3 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งช้ากว่าการเพิ่มขึ้นของปริมาณการใช้จ่ายผ่านบัตร จำนวนบัญชีที่มีการใช้งานเฉลี่ยคงเดิมที่ 68.3 ล้านบัญชี

Brian Doubles ประธานเจ้าหน้าที่บริหารกล่าวว่า ปริมาณการใช้จ่ายผ่านบัตรเติบโตในแพลตฟอร์มการขายทั้งห้าแพลตฟอร์ม โดยลูกค้ากลุ่ม Generation Z และ Millennial ยังคงมีอัตราการเติบโตสูงสุด Diversified & Value เป็นแพลตฟอร์มที่มีการเติบโตของปริมาณการใช้จ่ายผ่านบัตรสูงสุดที่ 13% ตามด้วย Home & Auto ที่ 9%

การใช้จ่ายที่แข็งแกร่งขึ้นไม่ได้ทำให้ยอดสินเชื่อคงค้างขยายตัวในระดับเดียวกัน Synchrony ระบุว่าอัตราการชำระเงินที่สูงขึ้นช่วยชดเชยการเติบโตของปริมาณการใช้จ่ายผ่านบัตรบางส่วน และฝ่ายบริหารคาดว่าอัตราการชำระเงินจะยังอยู่ในระดับสูง

ค่าเผื่อและค่าใช้จ่ายที่สูงขึ้นหักล้างการเพิ่มขึ้นของรายได้ดอกเบี้ย

รายได้ดอกเบี้ยสุทธิเพิ่มขึ้น 2% เป็น 4.8 พันล้านดอลลาร์ โดยได้แรงหนุนจากยอดลูกหนี้สินเชื่อเฉลี่ยที่สูงขึ้นและต้นทุนเงินทุนที่ลดลง อย่างไรก็ตาม ส่วนต่างรายได้ดอกเบี้ยสุทธิลดลง 12 จุดพื้นฐาน เหลือ 15.50%

ค่าใช้จ่ายสำหรับผลขาดทุนด้านเครดิตเพิ่มขึ้น 120 ล้านดอลลาร์ เป็นประมาณ 1.3 พันล้านดอลลาร์ Synchrony เพิ่มเงินสำรอง 30 ล้านดอลลาร์ เทียบกับการกลับรายการเงินสำรอง 152 ล้านดอลลาร์ในปีก่อน ซึ่งมากกว่าผลบวกจากยอดหักหนี้สูญสุทธิที่ลดลง

ค่าใช้จ่ายอื่นเพิ่มขึ้น 10% เป็น 1.4 พันล้านดอลลาร์ โดยมีสาเหตุหลักจากผลขาดทุนจากการดำเนินงาน การลงทุนด้านเทคโนโลยี และค่าใช้จ่ายด้านการตลาดที่สูงขึ้น ส่วนแบ่งรายได้ที่จัดสรรให้ผู้ค้าปลีกเพิ่มขึ้น 7% เป็น 1.1 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งสะท้อนผลการดำเนินงานของโปรแกรม

คุณภาพสินเชื่อดีขึ้น ขณะที่ยังคงจ่ายผลตอบแทนคืนแก่ผู้ถือหุ้น

ยอดหักหนี้สูญสุทธิลดลงเหลือ 4.79% ของยอดลูกหนี้สินเชื่อเฉลี่ย จาก 5.16% ในปีก่อน สินเชื่อที่ค้างชำระอย่างน้อย 30 วันลดลงเหลือ 4.34% ของยอดลูกหนี้ ณ สิ้นงวด จาก 4.39% ขณะที่อัตราการค้างชำระ 90 วันลดลงเหลือ 2.06% จาก 2.12%

การปรับตัวดีขึ้นของผลขาดทุนด้านเครดิตที่เกิดขึ้นจริงช่วยอธิบายว่าเหตุใดจึงไม่ควรตีความค่าใช้จ่ายสำหรับผลขาดทุนด้านเครดิตที่สูงขึ้นว่าเป็นหลักฐานว่าการผิดนัดชำระในปัจจุบันแย่ลง โดยการเพิ่มขึ้นของค่าใช้จ่ายเมื่อเทียบกับปีก่อนมีสาเหตุหลักจากการเปลี่ยนแปลงของกิจกรรมด้านเงินสำรอง

Synchrony จ่ายเงินคืนแก่ผู้ถือหุ้น 1.2 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสนี้ ซึ่งรวมถึงการซื้อหุ้นคืน 1.1 พันล้านดอลลาร์ และเงินปันผลหุ้นสามัญ 110 ล้านดอลลาร์

แนวโน้มรายปีตั้งเป้าประมาณ 9.50 ดอลลาร์ต่อหุ้น

แนวโน้มปี 2026 ฉบับปรับปรุงของฝ่ายบริหารคาดการณ์กำไรต่อหุ้นปรับลดประมาณ 9.50 ดอลลาร์ และการเติบโตของยอดลูกหนี้สินเชื่อปลายงวดในระดับเลขหลักเดียวช่วงกลาง ตัวเลขเหล่านี้เป็นการคาดการณ์ ไม่ใช่ผลประกอบการที่เกิดขึ้นแล้ว

แนวโน้มดังกล่าวตั้งอยู่บนสมมติฐานว่าเศรษฐกิจมหภาคมีเสถียรภาพ อัตราเงินเฟ้อไม่เปลี่ยนแปลงอย่างมีนัยสำคัญ และไม่มีการเปลี่ยนแปลงด้านกฎระเบียบหรือกฎหมาย Synchrony คาดว่าปริมาณการใช้จ่ายผ่านบัตรจะเติบโตอย่างแข็งแกร่งต่อเนื่อง และค่าใช้จ่ายอื่นในไตรมาส 4 โดยรวมจะใกล้เคียงกับไตรมาส 3

บทสรุป

ผลประกอบการไตรมาสนี้ของ Synchrony สะท้อนทั้งการใช้จ่ายในไตรมาส 3 ที่ทำสถิติสูงสุดและตัวชี้วัดคุณภาพสินเชื่อที่ดีขึ้น ควบคู่กับกำไรที่ลดลง แบบฟอร์ม 10-Q ที่จะยื่นสำหรับไตรมาสสิ้นสุดวันที่ 30 กันยายน จะเป็นเอกสารรายงานโดยละเอียดฉบับถัดไปที่ยืนยันข้อมูลของงวดดังกล่าว

อ่านข่าวเพิ่มเติม

ข่าวเพิ่มเติมจาก FinanceVelix

ข้อจำกัดความรับผิดชอบ

บทความ FinanceVelix นี้จัดทำขึ้นเพื่อให้ข้อมูลทั่วไป ไม่ใช่คำแนะนำทางการเงิน การลงทุน กฎหมาย หรือภาษีที่ปรับให้เหมาะกับแต่ละบุคคล ราคาตลาด อัตราดอกเบี้ย และภาวะเศรษฐกิจอาจเปลี่ยนแปลงได้ การลงทุนมีความเสี่ยงที่จะขาดทุน ข้อเท็จจริงสะท้อนข้อมูลที่มีอยู่ในขณะที่เผยแพร่และอาจเปลี่ยนแปลงได้ โปรดตรวจสอบข้อมูลสำคัญด้วยตนเองและปรึกษาผู้เชี่ยวชาญที่มีคุณสมบัติเหมาะสมเมื่อจำเป็น การกล่าวถึงสินทรัพย์ บริษัท หรือบริการใด ๆ ไม่ได้ถือเป็นการรับรอง