กำไรขาดทุน (PnL)

หลักการทำงาน

สำหรับสถานะ Long ซึ่งได้กำไรเมื่อราคาขึ้น PnL = (ราคาออก − ราคาเข้า) × จำนวน − ค่าธรรมเนียม สำหรับสถานะ Short ซึ่งได้กำไรเมื่อราคาลง ลำดับจะกลับกัน: PnL = (ราคาเข้า − ราคาออก) × จำนวน − ค่าธรรมเนียม ผลตอบแทน % = PnL ÷ ต้นทุนของสถานะ × 100 ซึ่งช่วยให้เปรียบเทียบการเทรดที่มีขนาดต่างกันได้

ขณะที่สถานะยังเปิดอยู่ แพลตฟอร์มจะคำนวณกำไรขาดทุนที่ยังไม่เกิดขึ้นจริงจากราคาตลาดปัจจุบัน หรือในกรณีฟิวเจอร์สจะใช้ราคามาร์ก ซึ่งเป็นราคาอ้างอิงที่ออกแบบมาให้ทนต่อการกระชากของราคาในระยะสั้น ตัวเลขนี้เปลี่ยนทุกครั้งที่ราคาขยับและยังไม่ได้ล็อกไว้ PnL จะกลายเป็นกำไรขาดทุนที่เกิดขึ้นจริงก็ต่อเมื่อปิดสถานะแล้วเท่านั้น หากปิดเพียงบางส่วน ก็จะเกิดขึ้นจริงเฉพาะส่วนนั้น

PnL ที่สมบูรณ์ต้องรวมต้นทุนทั้งหมด ได้แก่ ค่าธรรมเนียมการซื้อขายทั้งตอนเข้าและตอนออก สเปรด และในสัญญา Perpetual ก็ต้องรวมค่า Funding ที่จ่ายหรือได้รับด้วย การไม่นับต้นทุนเหล่านี้ทำให้ผลลัพธ์ดูดีกว่าความจริง ซึ่งสำคัญที่สุดสำหรับผู้ที่เทรดบ่อย PnL เป็นดอลลาร์และผลตอบแทนเป็นเปอร์เซ็นต์ตอบคำถามต่างกัน กำไรเป็นดอลลาร์จำนวนมากจากสถานะขนาดใหญ่จึงอาจเป็นผลตอบแทนที่ต่ำก็ได้