Фінансові результати ISC за третій квартал 2026 року засвідчили зростання виручки, пов’язаної зі ШІ, на 46% порівняно з роком раніше, однак виробничі обмеження стримали загальні продажі. Виробник тестових сокетів повідомив про виручку в розмірі 71,8 млрд вон і спрогнозував 97 млрд вон у четвертому кварталі.

Ключові висновки

  • Виручка, пов’язана зі ШІ, сягнула 62,6 млрд вон, або 87% продажів у третьому кварталі.
  • Керівництво повідомило, що виробниче вузьке місце перенесло замовлення на суму близько 11 млрд вон на четвертий квартал.
  • ISC спрогнозувала операційний прибуток у четвертому кварталі на рівні від 28,3 млрд до 38,3 млрд вон.

Фінансові результати ISC відображають зростання у сфері ШІ та затримані замовлення

Виручка за третій квартал не виправдала ринкових очікувань, оскільки обмеження потужностей вплинули на післявиробничу перевірку та обробку — трудомісткий етап виготовлення сокетів. Керівництво заявило, що відставання не свідчило про слабкий попит і що перенесені замовлення було враховано у жовтні.

Компанія повідомила, що з жовтня завод Vietnam Fab 1 працював на повну потужність і допомагав усунути вузьке місце. Керівництво очікує, що і четвертий квартал 2026 року, і перший квартал 2027 року будуть сильнішими.

Виручка від продукції для пам’яті скоротилася на 20% у річному вимірі та на 33% порівняно з попереднім кварталом — до 10,7 млрд вон, що відображає слабкість застарілих продуктів. Послаблення долара США щодо південнокорейської вони також негативно вплинуло на прибутковість; компанія повідомила, що 95% її транзакцій здійснюються в доларах.

Прогноз на четвертий квартал і плани щодо цін

ISC очікує рекордних квартальних виручки та операційного прибутку у четвертому кварталі. Прогноз компанії — виручка в розмірі 97 млрд вон і операційний прибуток від 28,3 млрд до 38,3 млрд вон — є прогнозом, а не фактичним результатом.

Керівництво пояснило очікуване поліпшення маржі операційним важелем, підвищенням цін і збільшенням частки продукції з вищою доданою вартістю. За його словами, операційна маржа сегмента центральних процесорів уже перевищувала 55%.

Щодо 2027 року керівництво повідомило про заплановане підвищення цін на 35–40% для клієнтів ASIC, приблизно на 40% для продукції CPU і щонайменше на 30% для мобільних процесорів застосунків. Ціни на продукцію для пам’яті, за його словами, все ще перебували на стадії переговорів.

Розширення потужностей і ціль зростання на 2027 рік

ISC планує збільшити річні виробничі потужності з 2 млн одиниць у 2026 році до 3 млн у 2027 році, 4 млн у 2028 році та 5 млн у 2029 році. Завод Vietnam Fab 2 планує розпочати масове виробництво у другому кварталі 2027 року, тоді як завод у Сонгдо — у першому кварталі 2028 року.

Керівництво ставить за ціль зростання більш ніж на 30% у річному вимірі у 2027 році та заявило, що за умови безперебійного розширення потужностей і отримання дозволів зростання може сягнути приблизно 40% або більше. Компанія назвала перехід проєктів ASIC до масового виробництва очікуваним найбільшим чинником зростання наступного року.

Наступний важливий етап

ISC планує оприлюднити прогноз на весь рік під час телефонної конференції за підсумками четвертого кварталу наприкінці січня або на початку лютого 2027 року.

Читайте більше новин

Більше новин FinanceVelix

Застереження

Ця стаття FinanceVelix містить загальну інформацію, а не персоналізовані фінансові, інвестиційні, юридичні чи податкові рекомендації. Ринкові ціни, процентні ставки та економічні умови можуть змінюватися; інвестиції пов’язані з ризиком збитків. Факти відповідають матеріалам, доступним на момент публікації, і можуть змінитися. Самостійно перевіряйте важливу інформацію та за потреби звертайтеся до кваліфікованого фахівця. Згадка про актив, компанію чи послугу не є рекомендацією.