ارتفعت أرباح SmartFinancial إلى 18.6 مليون دولار، أو 1.10 دولار للسهم المخفف، في الربع الثالث من عام 2026، مع تعزيز نمو القروض لصافي دخل الفوائد ودعم ميزة ضريبية للأرباح. وأعلنت الشركة الأم لـ SmartBank، ومقرها نوكسفيل، النتائج في 19 أكتوبر 2026. ورافق هذا التحسن تحقيق إيرادات تشغيلية قياسية، رغم أن ارتفاع تكاليف التمويل ضيّق هامش الإقراض.
أبرز النقاط
- ارتفع صافي الدخل من 13.7 مليون دولار قبل عام، ومن 16.3 مليون دولار في الربع السابق.
- بلغ نمو القروض وعقود الإيجار وتيرة سنوية قدرها 15%، فيما نمت الودائع الأساسية بمعدل سنوي قدره 12%.
- تراجع هامش صافي الفائدة سبع نقاط أساس، وتضمنت الأرباح ميزة ضريبية بقيمة 2.6 مليون دولار.
جدول المحتويات
- نمو وميزة ضريبية يدعمان أرباح SmartFinancial
- نمو القروض يعزز دخل الفوائد رغم ارتفاع تكاليف الودائع
- تراجع بعض مؤشرات الائتمان مع ارتفاع المصروفات التشغيلية
- الخلاصة
نمو وميزة ضريبية يدعمان أرباح SmartFinancial
أظهر إعلان نتائج الربع الثالث الصادر عن SmartFinancial ارتفاع ربحية السهم المخفف من 0.81 دولار قبل عام، ومن 0.96 دولار في الربع الثاني. كما أعلنت الشركة عن إيرادات تشغيلية قياسية بلغت 57.5 مليون دولار.
بلغت الأرباح التشغيلية، وهي مقياس غير متوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً تحدده الشركة، 18.6 مليون دولار، مساويةً لصافي الدخل المعلن. والإيرادات التشغيلية أيضاً مقياس غير متوافق مع مبادئ المحاسبة المقبولة عموماً، وينبغي النظر إليها إلى جانب النتائج المالية المعلنة للشركة.
أسهمت ميزة ضريبية بقيمة 2.6 مليون دولار من شراء أرصدة ضريبية قابلة للتحويل للطاقة في دعم صافي الأرباح. وتراجعت مصروفات ضريبة الدخل إلى 1.9 مليون دولار من 4.2 مليون دولار في الربع الثاني، ما يعني أن زيادة الأرباح لم تأتِ من نمو إيرادات الأعمال المصرفية وحده.
| البند | التفاصيل |
|---|---|
| إجمالي الأصول في 30 سبتمبر 2026 | 6.32 مليارات دولار، مقارنةً بـ5.86 مليارات دولار في 31 ديسمبر 2025. |
| إجمالي القروض وعقود الإيجار | 4.86 مليارات دولار، بزيادة قدرها 493.1 مليون دولار عن 31 ديسمبر 2025. |
| إجمالي الودائع | 5.58 مليارات دولار، بزيادة قدرها 423.4 مليون دولار عن 31 ديسمبر 2025. |
| حقوق المساهمين | 581.3 مليون دولار، مقارنةً بـ552.5 مليون دولار في 31 ديسمبر 2025. |
نمو القروض يعزز دخل الفوائد رغم ارتفاع تكاليف الودائع
بلغ صافي نمو القروض وعقود الإيجار العضوي 174 مليون دولار خلال الربع، فيما زادت الودائع الأساسية 163 مليون دولار. ومعدلا النمو البالغان 15% و12% على التوالي هما معدلان سنويان محسوبان على أساس التغير من ربع إلى آخر، وليسا زيادتين على أساس سنوي.
ارتفع صافي دخل الفوائد إلى 49.4 مليون دولار من 48.1 مليون دولار في الربع الثاني، مع زيادة متوسط الأصول المدرة للعائد بمقدار 193.1 مليون دولار إلى 5.71 مليارات دولار. وهكذا حققت الميزانية العمومية الأكبر للإقراض دخلاً أعلى من الفوائد رغم تقلص الهامش.
تراجع هامش صافي الفائدة على أساس مكافئ الضريبة إلى 3.45% من 3.52%. وفاق ارتفاع تكاليف التمويل تحسن عوائد الأصول المدرة للعائد: إذ ارتفعت تكلفة إجمالي الودائع إلى 2.26% من 2.15%، في حين زادت عوائد القروض وعقود الإيجار، باستثناء الرسوم، إلى 5.99% من 5.95%.
كما افتتح SmartBank مركزاً مالياً متكاملاً في كولومبوس بولاية جورجيا خلال الربع. وحدد الرئيس التنفيذي بيلي كارول تنمية الودائع بالتوازي مع الإقراض بوصفها أولوية مهمة.
تراجع بعض مؤشرات الائتمان مع ارتفاع المصروفات التشغيلية
ارتفعت القروض وعقود الإيجار المتعثرة إلى 0.28% من إجمالي القروض وعقود الإيجار في 30 سبتمبر، من 0.25% في 30 يونيو. وبلغ مخصص خسائر الائتمان 45.6 مليون دولار، بما يعادل 0.94% من القروض وعقود الإيجار، منخفضاً من 0.97%.
مع ذلك، تراجع مصروف مخصص خسائر الائتمان للربع إلى 687 ألف دولار من 1.5 مليون دولار. وتضمن هذا المصروف تحرير 371 ألف دولار من الاحتياطيات المتعلقة بالالتزامات غير الممولة.
ارتفعت المصروفات من غير الفوائد إلى 36.4 مليون دولار من 34.0 مليون دولار، ويُعزى ذلك أساساً إلى ارتفاع مصروفات العقارات والقروض والرواتب ومزايا الموظفين. أما الإيرادات من غير الفوائد فزادت بوتيرة أبطأ، إلى 8.1 ملايين دولار من 7.9 ملايين دولار، بدعم من رسوم خدمات الودائع ودخل الخدمات المصرفية للرهن العقاري.
الخلاصة
جمع هذا الربع بين التوسع في الإقراض والودائع وارتفاع تكاليف التمويل وزيادة الأرباح المدعومة ضريبياً. وفي النتائج الفصلية التالية، سيكون من المهم مقارنة ما إذا كان نمو الميزانية العمومية سيواصل تعويض ضغوط الهامش، مع تطور المصروفات ومؤشرات الائتمان.
اقرأ المزيد من الأخبار
إخلاء المسؤولية
تقدم هذه المقالة من FinanceVelix معلومات عامة، ولا تشكل مشورة مالية أو استثمارية أو قانونية أو ضريبية مخصصة. قد تتغير أسعار السوق وأسعار الفائدة والظروف الاقتصادية؛ وتنطوي الاستثمارات على مخاطر الخسارة. وتعكس الحقائق المواد المتاحة وقت النشر وقد تتغير. تحقق بصورة مستقلة من المعلومات المهمة واستشر مختصاً مؤهلاً عند الحاجة. ولا يُعد ذكر أي أصل أو شركة أو خدمة تأييداً لها.
