पोजिशन साइजिंग

यह कैसे काम करता है

आम तरीका जोखिम वाली रकम से शुरू होता है, जो आम तौर पर अकाउंट का एक तय प्रतिशत होती है: जोखिम वाली रकम = अकाउंट साइज × जोखिम %। इसके बाद स्टॉप-लॉस तक की दूरी आती है: लॉन्ग ट्रेड के लिए प्रति यूनिट जोखिम = एंट्री प्राइस − स्टॉप प्राइस, शॉर्ट के लिए इसका उल्टा। फिर पोजिशन साइज = जोखिम वाली रकम ÷ प्रति यूनिट जोखिम, और पोजिशन मूल्य = पोजिशन साइज × एंट्री प्राइस।

इसका मतलब है कि साइज को स्टॉप-लॉस तय करता है, न कि स्टॉप-लॉस को साइज। चौड़े स्टॉप से पोजिशन छोटी होती है और तंग स्टॉप से बड़ी, जबकि स्टॉप पर गंवाई जाने वाली रकम वही रहती है। प्रतिशत तय रखने से नुकसान के बाद पोजिशन छोटी और मुनाफे के बाद बड़ी होती जाती है, जिससे लगातार नुकसान का सिलसिला अकाउंट को उतनी तेजी से नुकसान नहीं पहुंचाता।

लीवरेज इस गणना को नहीं बदलता; यह सिर्फ यह बदलता है कि पोजिशन को कितना मार्जिन चाहिए। अगर कीमत स्टॉप के पार गैप कर जाए, स्टॉप-मार्केट ऑर्डर स्लिपेज के साथ भरे, या फीस को हिसाब में न लिया जाए, तो नियोजित नुकसान फिर भी पार हो सकता है। पोजिशन साइज लिक्विडिटी से, या इस नियम से भी सीमित हो सकता है कि अकाउंट का कितना हिस्सा एक एसेट में जा सकता है।