Menurut hasil survei Federal Reserve yang dirilis pada 9 Oktober 2026, proporsi keluarga Amerika yang menghadapi pembayaran utang yang sangat berat meningkat pada 2025, meskipun pendapatan dan kekayaan median naik. Proporsi keluarga dengan pembayaran utang yang melebihi 40 persen pendapatan meningkat menjadi 8,6 persen dari 6,5 persen pada 2022, kembali ke tingkat yang terakhir terlihat pada 2013. Temuan tersebut menunjukkan bahwa perbaikan keuangan keluarga disertai tekanan pembayaran yang lebih besar bagi sebagian rumah tangga.
Hal-Hal Utama
- Beban pembayaran utang yang tinggi menjadi lebih umum, meskipun proporsi keluarga yang memiliki utang serta median dan rata-rata jumlah utang yang masih terutang secara umum tidak berubah.
- Pendapatan keluarga median riil naik 7 persen menjadi $82,200, sementara kekayaan bersih keluarga median riil meningkat 2 persen menjadi $215,900.
- Partisipasi di pasar saham sedikit menurun, tetapi kepemilikan saham median di antara keluarga pemilik saham naik 36 persen menjadi $77,400.
Daftar Isi
- Keuangan keluarga menunjukkan beban utang yang lebih berat
- Pendapatan dan kekayaan berubah secara berbeda di antara keluarga
- Perumahan dan investasi: kepemilikan versus nilai
- Cakupan survei
- Kesimpulan
Keuangan keluarga menunjukkan beban utang yang lebih berat
Tanda paling jelas dari meningkatnya tekanan keuangan adalah bertambahnya proporsi keluarga yang pembayaran utangnya menyerap lebih dari 40 persen pendapatan. Fed mengidentifikasi keluarga-keluarga ini sebagai pihak yang memiliki kewajiban pembayaran sangat tinggi dibandingkan dengan pendapatannya.
Peningkatan tersebut tidak disertai kenaikan yang lebih luas dalam prevalensi utang. Sekitar 77 persen keluarga memiliki beberapa jenis utang, angka yang kurang lebih tidak berubah dibandingkan survei sebelumnya. Median dan rata-rata jumlah utang yang masih terutang juga tidak berubah dari 2022.
Ukuran-ukuran ini menggambarkan aspek pinjaman rumah tangga yang berbeda. Saldo median dan rata-rata yang stabil tidak berarti beban pembayaran juga stabil: survei mencatat proporsi keluarga yang lebih besar melampaui ambang pembayaran tinggi. Survei tersebut tidak melaporkan bahwa total pinjaman tidak berubah.
| Butir | Rincian |
|---|---|
| Kepemilikan rumah | 66 persen pada 2025, kurang lebih tidak berubah dari 2022. |
| Nilai bersih perumahan median | $230,000 di antara pemilik rumah pada 2025, dibandingkan dengan $218,900 pada 2022. |
| Partisipasi dalam program pensiun | Sekitar 65 persen pada 2025, sedikit meningkat; saldo median dan rata-rata naik bagi keluarga yang memiliki program sejenis rekening. |
| Partisipasi di pasar saham | 56 persen pada 2025, turun dari 58 persen pada 2022; mencakup kepemilikan langsung dan tidak langsung. |
| Kepemilikan saham median | $77,400 di antara keluarga pemilik saham pada 2025, naik 36 persen dari $56,900 pada 2022. |
Pendapatan dan kekayaan berubah secara berbeda di antara keluarga
Pendapatan keluarga median riil meningkat 7 persen di antara kedua survei menjadi $82,200, tetapi pendapatan rata-rata riil turun 6 persen menjadi $145,200. Perbedaan ini penting karena median menggambarkan titik tengah distribusi, sedangkan rata-rata mencerminkan nilai rerata.
Temuan distribusi memberi rincian lebih lanjut tentang perbedaan tersebut. Keluarga di kelompok terbawah dalam distribusi pendapatan dan kekayaan bersih mencatat kenaikan moderat pada pendapatan median dan rata-rata, sementara keluarga di kelompok teratas mengalami penurunan.
Kekayaan meningkat menurut kedua ukuran utama. Kekayaan bersih keluarga median riil naik 2 persen menjadi $215,900, dan kekayaan bersih keluarga rata-rata riil meningkat 7 persen menjadi $1.24 million. Sebagian besar keluarga di berbagai kelompok distribusi pendapatan dan kekayaan bersih mengalami kenaikan kekayaan median dan rata-rata.
Perumahan dan investasi: kepemilikan versus nilai
Kepemilikan aset dan nilai aset tidak selalu bergerak searah. Kepemilikan rumah kurang lebih tidak berubah, sementara nilai bersih perumahan median di kalangan pemilik rumah lebih tinggi. Partisipasi di pasar saham menurun, meskipun kepemilikan saham median di antara keluarga pemilik saham meningkat secara substansial.
Perbandingan perumahan ini mengukur para pemilik rumah dalam setiap survei, bukan menetapkan bahwa keluarga yang sama mencatat kenaikan dari waktu ke waktu. Nilai bersih perumahan adalah nilai rumah dikurangi utang yang dijamin dengan rumah, seperti hipotek.
Cakupan survei
Survei Keuangan Konsumen memberikan gambaran representatif mengenai aset, pinjaman, dan layanan perbankan keluarga Amerika. Versi terkininya telah dilaksanakan setiap tiga tahun sejak 1989, sehingga memungkinkan perbandingan antarsurvei berturut-turut.
NORC di University of Chicago melaksanakan survei untuk Dewan. Peserta dipilih secara acak dari 119 wilayah geografis, termasuk kawasan metropolitan dan county pedesaan, dengan menggunakan prosedur pengambilan sampel ilmiah yang dirancang untuk mewakili keluarga Amerika.
Bersamaan dengan hasil survei, Dewan merilis ringkasan yang mengulas perubahan dari 2022 hingga 2025, buku grafik interaktif, dan data penelitian publik tambahan. Laporan Dewan Federal Reserve mengenai Survei Keuangan Konsumen 2025 menjadi dasar temuan ini.
Kesimpulan
Survei tersebut menyajikan gambaran yang beragam: pendapatan dan kekayaan median lebih tinggi, tetapi lebih banyak keluarga menghadapi pembayaran utang yang berat. Perbedaan antara apa yang dimiliki keluarga, jumlah utang mereka, dan porsi pendapatan yang digunakan untuk pembayaran menjadi kunci dalam memahami hasil survei.
Baca Berita Lainnya
Penafian
Artikel FinanceVelix ini memberikan informasi umum, bukan nasihat keuangan, investasi, hukum, atau pajak yang dipersonalisasi. Harga pasar, suku bunga, dan kondisi ekonomi dapat berubah; investasi mengandung risiko kerugian. Fakta mencerminkan materi yang tersedia saat diterbitkan dan dapat berubah. Periksa sendiri informasi penting dan konsultasikan dengan tenaga profesional yang berkualifikasi bila diperlukan. Penyebutan suatu aset, perusahaan, atau layanan bukan merupakan dukungan.
