NPS-deelnemers reageren minder sterk op kortetermijnbewegingen op de markt nu zij de lange beleggingshorizon van pensioensparen beter begrijpen, zei Sumit Shukla, managing director en CEO van Axis Pension Fund, in een interview dat op 26 oktober 2026 werd gepubliceerd. Hij schetste ook plannen om het beheerd vermogen van het bedrijf uit te breiden en riep op tot duidelijkere belastingregels en een sterker distributienetwerk.
Belangrijkste punten
- Volgens Shukla bekijken deelnemers hun blootstelling aan aandelen steeds vaker vanuit het langetermijnperspectief van hun pensioen, in plaats van te reageren op marktvolatiliteit.
- Axis Pension rapporteert een beheerd vermogen van ongeveer Rs.21,000 crore en streeft ernaar dit in de komende drie jaar te verhogen tot meer dan Rs.50,000 crore.
- De CEO noemt bewustwording onder werknemers, distributie en duidelijkheid over belastingen als prioriteiten om de acceptatie van NPS te vergroten.
Inhoudsopgave
- NPS-deelnemers richten zich op de pensioenhorizon
- Bewustwording en distributie blijven belemmeringen voor acceptatie
- Swasthya scheidt pensioenbeleggingen van verzekeringen
- Axis Pension stelt vermogensdoel voor drie jaar vast
- Conclusie
NPS-deelnemers richten zich op de pensioenhorizon
Shukla zei dat klanten hun beleggingen en de rol die aandelen op langere termijn kunnen spelen beter zijn gaan begrijpen. Axis Pension heeft niet gezien dat deelnemers in belangrijke mate reageren op kortetermijnbewegingen op de markt, zei hij.
Die inschatting weerspiegelt de ervaring van de CEO met klanten en is geen systeemwijde meting van het gedrag van deelnemers. Zijn centrale punt is dat geld dat voor het pensioen is gereserveerd steeds vaker anders wordt behandeld dan spaargeld dat bedoeld is voor gebruik op korte termijn.
Hij waarschuwde ook dat zeer hoge doelen voor het pensioenkapitaal mensen ervan kunnen weerhouden met sparen te beginnen. Hij riep op om meer nadruk te leggen op vroeg beginnen en geld specifiek voor het pensioen opzijzetten.
| Onderwerp | Details |
|---|---|
| Richtlijnen voor Swasthya | Uitgegeven door PFRDA op 18 september 2026. |
| Standaardleeftijden voor toetreding tot en verlenging van de verzekering | Toetreding vanaf 18 tot en met 70 jaar; verlenging kan doorlopen tot en met 85 jaar, onder voorbehoud van de toepasselijke voorwaarden en wetgeving. |
| Standaard gezinsdekking | Deelnemer, echtgenoot/echtgenote en maximaal twee kinderen ten laste. |
| Gedeeltelijke opnames voor gezondheidszorg | Maximaal 25% van de bijdragen, onder voorbehoud van de richtlijnen, zonder minimale wachttijd of beperking van het aantal opnames. |
Bewustwording en distributie blijven belemmeringen voor acceptatie
Ondanks het belastingvoordeel dat onder het nieuwe belastingstelsel geldt voor werkgeversbijdragen, blijft de acceptatie van NPS door bedrijven volgens Shukla beperkt door gebrekkige bewustwording en distributie. HR-teams moeten de voordelen uitleggen en werknemers helpen zich aan te melden, zei hij; zonder doeltreffende klantbenadering leidt bewustwording alleen mogelijk niet tot deelname.
Hij zei dat wijzigingen in de regelgeving rond de vergoedingen voor distributeurs mogelijk een paar jaar nodig hebben om effect te sorteren. Volgens hem moet NPS echter vasthouden aan het aanbod met lage kosten, in plaats van de vergoedingen of uitbetalingen aan distributeurs aanzienlijk te verhogen.
Op beleidsgebied pleitte Shukla voor een duidelijkere wettelijke behandeling van opnames uit Tier-II en een ruimer bereik van de belastingaftrek van Rs.50,000, ook voor mensen zonder een pensioenregeling via hun werkgever. Dit zijn verzoeken om veranderingen, geen aangekondigde belastingmaatregelen. Hij riep ook op tot meer bekendheid met de bestaande mogelijkheid voor overheidspersoneel om zelf een pensioenfondsbeheerder te kiezen.
Swasthya scheidt pensioenbeleggingen van verzekeringen
Shukla zei dat het onlangs gelanceerde, volledige NPS Swasthya-aanbod van Axis Pension de pilotregeling vereenvoudigt: de aanvullende premie voor de zorgverzekering kan rechtstreeks aan de verzekeraar worden betaald, terwijl minimaal Rs.1,000 in het pensioenkapitaal wordt belegd. Verlengingspremies kunnen uit dat kapitaal worden gefinancierd.
Het kader voor de NPS Swasthya-regeling van PFRDA legt uit dat de beleggingsrekening en de verplichte, afzonderlijke aanvullende zorgverzekering juridisch en operationeel van elkaar gescheiden zijn. De belegging van Rs.1,000 is daarom niet het totale aanvangsbedrag: ook de verzekeringspremie voor het eerste jaar en de toepasselijke kosten moeten worden betaald.
In het kader van de toezichthouder wordt ook duidelijk gemaakt dat beleggingsrendementen gekoppeld zijn aan de markt en niet gegarandeerd zijn. De verzekeringsdekking blijft onderworpen aan het eigen risico, de uitsluitingen, wachttijden en overige voorwaarden van de polis.
Axis Pension stelt vermogensdoel voor drie jaar vast
Shukla zei dat Axis Pension ongeveer Rs.21,000 crore aan vermogen beheert en meer dan 650,000 klanten bedient. Het doel is om het beheerd vermogen in de komende drie jaar te verhogen tot meer dan Rs.50,000 crore; dat bedrag is een doelstelling van het management, geen behaald resultaat.
Het bedrijf is van plan het Axis-ecosysteem en het distributienetwerk van de bank te gebruiken om uit te breiden en tegelijk winstgevend te blijven. Shukla zei dat de beleggingsaanpak risicobewust en langetermijngericht blijft en aansluit bij de regelgeving en het beleid van de raad van bestuur.
Conclusie
De volgende stap die Axis Pension heeft aangekondigd, is uitbreiding van het aantal deelnemers en het beheerd vermogen via het distributienetwerk van Axis. De vermogensdoelstelling voor drie jaar blijft een streven, terwijl Shukla's verzoeken om duidelijkheid over belastingen en ruimere stimuleringsmaatregelen beleidsvoorstellen blijven.
Lees meer nieuws
Disclaimer
Dit artikel van FinanceVelix biedt algemene informatie en is geen persoonlijk financieel, beleggings-, juridisch of fiscaal advies. Marktprijzen, rentetarieven en economische omstandigheden kunnen veranderen; aan beleggen zijn verliesrisico's verbonden. De feiten zijn gebaseerd op het materiaal dat op het moment van publicatie beschikbaar was en kunnen veranderen. Controleer belangrijke informatie zelfstandig en raadpleeg zo nodig een gekwalificeerde professional. De vermelding van een vermogensbestanddeel, bedrijf of dienst houdt geen aanbeveling in.
