กำไร First Interstate ลดลงในไตรมาส 3 แม้ส่วนต่างการปล่อยสินเชื่อกว้างขึ้น

กำไรของ First Interstate ลดลงเหลือ 62.2 ล้านดอลลาร์ หรือ 0.65 ดอลลาร์ต่อหุ้นปรับลด ในไตรมาสที่สามของปี 2026 แม้อัตราส่วนต่างดอกเบี้ยสุทธิจะขยายตัวเป็นไตรมาสติดต่อกันครั้งที่สิบ ผลประกอบการที่ประกาศเมื่อวันที่ 22 ตุลาคมแสดงให้เห็นว่ารายได้ดอกเบี้ยสุทธิแข็งแกร่งขึ้น แต่การไม่มีกำไรจากการขายสาขาในไตรมาสก่อนและค่าเผื่อผลขาดทุนด้านเครดิตที่สูงขึ้นกดดันกำไร

ประเด็นสำคัญ

• รายได้ดอกเบี้ยสุทธิเพิ่มขึ้น 2% จากไตรมาสที่สอง ขณะที่อัตราส่วนต่างที่ปรับให้เทียบเท่าฐานะปลอดภาษีเต็มจำนวนอยู่ที่ 3.55%
• กำไรจากการขายสาขา 19.5 ล้านดอลลาร์ช่วยหนุนผลประกอบการไตรมาสก่อน ทำให้การเปรียบเทียบกำไรแบบไตรมาสต่อไตรมาสซับซ้อนขึ้น
• สินเชื่อลดลง 296 ล้านดอลลาร์ และฝ่ายบริหารคาดว่าสินเชื่อจะหดตัวต่อไปในไตรมาสที่สี่

สารบัญ

• กำไร First Interstate สะท้อนฐานเปรียบเทียบที่ท้าทายขึ้น
• ส่วนต่างที่กว้างขึ้นช่วยเพิ่มรายได้ดอกเบี้ย แม้สินเชื่อลดลง
• ตัวชี้วัดด้านเครดิตปรับตัวดีขึ้นไม่สม่ำเสมอ
• เดินหน้าซื้อหุ้นคืน ขณะที่ฝ่ายบริหารให้ความสำคัญกับการเติบโต
• สรุป

กำไร First Interstate สะท้อนฐานเปรียบเทียบที่ท้าทายขึ้น

ประกาศผลประกอบการไตรมาสสามของบริษัทระบุว่ากำไรสุทธิลดลงจาก 83.9 ล้านดอลลาร์ หรือ 0.87 ดอลลาร์ต่อหุ้นปรับลด ในไตรมาสที่สอง กำไรยังลดลงจาก 71.4 ล้านดอลลาร์ หรือ 0.69 ดอลลาร์ต่อหุ้น ในช่วงเดียวกันของปีก่อน

การเปรียบเทียบกับไตรมาสก่อนรวมกำไร 19.5 ล้านดอลลาร์จากการขายสาขา 11 แห่งในรัฐเนแบรสกาในไตรมาสที่สอง เมื่อกำไรดังกล่าวไม่เกิดขึ้นอีก รายได้ที่มิใช่ดอกเบี้ยในไตรมาสสามจึงลดลง 18.4 ล้านดอลลาร์ เหลือ 43.3 ล้านดอลลาร์

ค่าเผื่อผลขาดทุนด้านเครดิตก็เปลี่ยนแปลงอย่างมากเช่นกัน First Interstate บันทึกค่าใช้จ่ายตั้งสำรองผลขาดทุนด้านเครดิต 10.5 ล้านดอลลาร์ เทียบกับการกลับรายการค่าใช้จ่ายตั้งสำรอง 3.2 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสก่อนหน้า ค่าใช้จ่ายดำเนินงานที่ลดลงช่วยชดเชยได้บางส่วน โดยค่าใช้จ่ายที่มิใช่ดอกเบี้ยลดลง 1.8 ล้านดอลลาร์ เหลือ 157.1 ล้านดอลลาร์

ส่วนต่างที่กว้างขึ้นช่วยเพิ่มรายได้ดอกเบี้ย แม้สินเชื่อลดลง

รายได้ดอกเบี้ยสุทธิเพิ่มขึ้น 4 ล้านดอลลาร์ เป็น 206.2 ล้านดอลลาร์ เนื่องจากอัตราผลตอบแทนจากสินทรัพย์ที่ก่อให้เกิดดอกเบี้ยสูงขึ้นและค่าใช้จ่ายดอกเบี้ยเงินฝากประจำลดลง ชดเชยแรงกดดันจากพอร์ตสินเชื่อที่เล็กลงได้มากกว่า อย่างไรก็ตาม ตัวเลขดังกล่าวยังต่ำกว่า 206.8 ล้านดอลลาร์ที่ทำได้ในช่วงเดียวกันของปีก่อนเล็กน้อย

อัตราส่วนต่างดอกเบี้ยสุทธิที่ปรับให้เทียบเท่าฐานะปลอดภาษีเต็มจำนวน ซึ่งเป็นมาตรวัดที่ไม่ใช่ GAAP เพิ่มขึ้นเป็น 3.55% จาก 3.48% ในไตรมาสที่สอง และ 3.36% ในช่วงเดียวกันของปีก่อน ส่วนอัตราส่วนต่างที่รายงานแยกต่างหากโดยไม่ปรับเป็นฐาน FTE อยู่ที่ 3.53% เพิ่มขึ้นจาก 3.45% ในไตรมาสก่อน การแยกตัวเลขทั้งสองมาตรวัดมีความสำคัญเมื่อเปรียบเทียบตัวเลขส่วนต่างของธนาคาร

สินเชื่อที่ถือไว้เพื่อการลงทุนลดลง 296 ล้านดอลลาร์ เหลือ 13.99 พันล้านดอลลาร์ การชำระคืนก่อนกำหนด การชำระคืนเงินต้น และการลดลงต่อเนื่องของสินเชื่อผู้บริโภคทางอ้อมมีส่วนทำให้สินเชื่อหดตัว เงินฝากลดลง 52.8 ล้านดอลลาร์ เหลือ 21.39 พันล้านดอลลาร์ แม้ยอดเงินฝากที่ไม่จ่ายดอกเบี้ยจะเพิ่มขึ้นเป็นไตรมาสติดต่อกันครั้งที่สอง

David Della Camera ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการเงินกล่าวว่า แนวโน้มสำหรับไตรมาสที่สี่บ่งชี้ว่าสินเชื่อจะลดลงและเงินฝากจะทรงตัวถึงเพิ่มขึ้น ซึ่งหมายความว่าองค์ประกอบของสินทรัพย์ที่ก่อให้เกิดรายได้จะยังเผชิญแรงกดดันในระยะใกล้ ฝ่ายบริหารยังไม่ได้ให้แนวโน้มสำหรับปี 2027

ตัวชี้วัดด้านเครดิตปรับตัวดีขึ้นไม่สม่ำเสมอ

สินทรัพย์ด้อยคุณภาพลดลง 6.1% ในไตรมาสนี้ เหลือ 155 ล้านดอลลาร์ สินเชื่อที่ถูกจัดชั้นเฝ้าระวังโดยรวมทรงตัวที่ 939.5 ล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 2.1 ล้านดอลลาร์จากไตรมาสก่อน แต่ลดลงประมาณ 19% จากช่วงเดียวกันของปีก่อน

อย่างไรก็ตาม การตัดจำหน่ายหนี้สูญสุทธิเพิ่มขึ้นเป็น 9.9 ล้านดอลลาร์ หรือคิดเป็น 0.28% ของสินเชื่อเฉลี่ยเมื่อคำนวณเป็นอัตรารายปี จาก 9.7 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่สอง และ 2.3 ล้านดอลลาร์ในช่วงเดียวกันของปีก่อน ค่าเผื่อผลขาดทุนด้านเครดิตเพิ่มขึ้นเป็น 1.30% ของสินเชื่อ ณ สิ้นงวด จาก 1.28%

ตัวเลขเหล่านี้แสดงให้เห็นว่าเหตุใดการลดลงของสินทรัพย์ด้อยคุณภาพจึงไม่ได้แปลว่าต้นทุนด้านเครดิตจะลดลงทันทีเสมอไป เพราะผลขาดทุนจากสินเชื่อที่เกิดขึ้นจริงยังอยู่ในระดับสูงเมื่อเทียบกับไตรมาสเดียวกันของปีก่อน

เดินหน้าซื้อหุ้นคืน ขณะที่ฝ่ายบริหารให้ความสำคัญกับการเติบโต

First Interstate ซื้อหุ้นคืนประมาณ 2.04 ล้านหุ้น คิดเป็นมูลค่า 76.3 ล้านดอลลาร์ในไตรมาสนี้ ยอดซื้อสะสมภายใต้โครงการที่ได้รับอนุมัติในเดือนสิงหาคม 2025 อยู่ที่ 346.6 ล้านดอลลาร์

Della Camera กล่าวว่าบริษัทยังคงมั่นใจในการนำเงินกองทุนส่วนเกินไปใช้ แต่ระบุว่าการเติบโตของงบดุลเป็นลำดับความสำคัญอันดับแรกในการจัดสรรเงินกองทุน เขาไม่ได้กำหนดเป้าหมายการซื้อหุ้นคืนรายไตรมาสที่เฉพาะเจาะจง

คณะกรรมการยังประกาศจ่ายเงินปันผล 0.47 ดอลลาร์ต่อหุ้นสามัญ ในด้านการดำเนินงาน ธนาคารมีแผนควบรวมสถานที่ให้บริการสามแห่งในไตรมาสที่สี่ของปี 2026 และเปิดสาขาสองแห่งในรัฐโคโลราโดในช่วงครึ่งแรกของปี 2027

สรุป

ส่วนต่างดอกเบี้ยที่แข็งแกร่งขึ้นของ First Interstate ช่วยหนุนรายได้ แต่สินเชื่อที่หดตัวและค่าเผื่อผลขาดทุนด้านเครดิตที่สูงขึ้นจำกัดประโยชน์ต่อกำไร หมุดหมายสำคัญสำหรับผู้ถือหุ้นที่ยืนยันแล้วในลำดับถัดไปคือวันกำหนดรายชื่อผู้ถือหุ้นเพื่อรับเงินปันผลในวันที่ 3 พฤศจิกายน ตามด้วยวันจ่ายเงินในวันที่ 13 พฤศจิกายน

อ่านข่าวเพิ่มเติม

ข่าวเพิ่มเติมจาก FinanceVelix

ข้อสงวนสิทธิ์

บทความนี้จาก FinanceVelix จัดทำขึ้นเพื่อให้ข้อมูลทั่วไป ไม่ใช่คำแนะนำทางการเงิน การลงทุน กฎหมาย หรือภาษีเฉพาะบุคคล ราคาตลาด อัตราดอกเบี้ย และภาวะเศรษฐกิจอาจเปลี่ยนแปลงได้ การลงทุนมีความเสี่ยงที่จะขาดทุน ข้อเท็จจริงสะท้อนข้อมูลที่มีอยู่ในขณะที่เผยแพร่และอาจเปลี่ยนแปลงได้ โปรดตรวจสอบข้อมูลสำคัญด้วยตนเองและปรึกษาผู้เชี่ยวชาญที่มีคุณสมบัติเหมาะสมเมื่อจำเป็น การกล่าวถึงสินทรัพย์ บริษัท หรือบริการใดไม่ได้หมายความว่าเป็นการรับรอง