Definicja
Stosunek ryzyka do zysku zestawia możliwą stratę na transakcji, jeśli zadziała stop loss, z możliwym zyskiem, jeśli cena osiągnie cel. Stosunek 1:3 oznacza ryzykowanie 1 USD dla potencjalnych 3 USD.
Jak to działa
Dla transakcji długiej ryzyko = cena wejścia − cena stop lossa, a zysk = cena take profitu − cena wejścia. Dla transakcji krótkiej odejmowanie jest odwrócone. Stosunek zapisuje się zwykle jako ryzyko:zysk, np. 1:2 lub 1:3, ale niektórzy traderzy zapisują go odwrotnie, jako zysk:ryzyko, więc warto sprawdzić, jakiej kolejności używa dana wartość.
Stosunek wiąże się bezpośrednio z tym, jak często transakcje muszą być zyskowne, aby wyjść na zero. Skuteczność potrzebna do wyjścia na zero = 1 ÷ (1 + zysk ÷ ryzyko). Przy 1:1 trader musi wygrać 50% transakcji, przy 1:2 około 33%, a przy 1:3 – 25%, nie licząc kosztów. Opłaty i poślizg nieco podnoszą te wartości.
Sam stosunek nie mówi, czy transakcja jest dobra. Odległy cel daje atrakcyjny stosunek na papierze, ale może być rzadko osiągany, więc rzeczywista skuteczność spada. Przysuwanie stop lossa, by poprawić stosunek, może sprawić, że aktywują go zwykłe wahania ceny. Stosunek jest przydatny tylko w połączeniu z realistyczną oceną prawdopodobieństwa każdego wyniku oraz z doborem wielkości pozycji, który decyduje, jaką kwotę pieniędzy oznacza to ryzyko.
Przykład (liczby hipotetyczne)
Załóżmy, że planujesz kupić Token X po 100 USD ze stop lossem na 95 USD i celem take profit na 115 USD.
Ryzyko = 100 USD − 95 USD = 5 USD na jednostkę, a zysk = 115 USD − 100 USD = 15 USD na jednostkę, więc stosunek wynosi 5:15, czyli 1:3.
Skuteczność potrzebna do wyjścia na zero = 1 ÷ (1 + 15 USD ÷ 5 USD) = 1 ÷ 4 = 25%.
W 4 takich transakcjach z 1 wygraną i 3 przegranymi: 1 × 15 USD − 3 × 5 USD = 0 USD na jednostkę przed opłatami.
Układ 1:3 wychodzi na zero przy 1 wygranej na 4 transakcje, ale tylko wtedy, gdy cel faktycznie jest osiągany tak często.
Częste błędy
- Wybieranie odległego celu tylko po to, by stosunek dobrze wyglądał, bez sprawdzenia, jak często jest osiągany.
- Zacieśnianie stopu w celu poprawy stosunku, aż zaczyna go aktywować zwykły szum cenowy.
- Mylenie zapisu ryzyko:zysk z zapisem zysk:ryzyko przy porównywaniu układów.
Powiązane kalkulatory
Słownik służy wyłącznie celom edukacyjnym i nie stanowi porady inwestycyjnej. W przykładach użyto hipotetycznych liczb.